按照我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——投資》規(guī)定，長(zhǎng)期投資劃轉(zhuǎn)為短期投資時(shí)，應(yīng)按投資成本與賬面價(jià)值孰低法劃轉(zhuǎn)。如果按長(zhǎng)期債權(quán)投資的賬面價(jià)值進(jìn)行劃轉(zhuǎn)，則不會(huì)產(chǎn)生轉(zhuǎn)換損失；如果按投資成本劃轉(zhuǎn)，還應(yīng)按照賬面價(jià)值與投資成本的差額，借記“投資收益”科目。

例1：甲企業(yè)一年前以46000元的價(jià)格購(gòu)入面值40000元，票面利率為10%，期限為3年，到期一次還本付息公司債券。溢價(jià)6000元按直線法攤銷。購(gòu)買時(shí)作為長(zhǎng)期投資核算，現(xiàn)擬劃轉(zhuǎn)為短期投資。

對(duì)于此項(xiàng)投資，投資成本是46000元，現(xiàn)賬面價(jià)值是48000元（46000+4000-6000／3）。因投資成本低于賬面價(jià)值，應(yīng)按投資成本劃轉(zhuǎn)，差額計(jì)入投資損失。甲企業(yè)會(huì)計(jì)處理如下：

借：短期投資46000

投資收益——長(zhǎng)期債權(quán)投資劃轉(zhuǎn)損失2000

貸：長(zhǎng)期債權(quán)投資——債券投資（面值）40000

按照我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——投資》規(guī)定，長(zhǎng)期投資劃轉(zhuǎn)為短期投資時(shí)，應(yīng)按投資成本與賬面價(jià)值孰低法劃轉(zhuǎn)。如果按長(zhǎng)期債權(quán)投資的賬面價(jià)值進(jìn)行劃轉(zhuǎn)，則不會(huì)產(chǎn)生轉(zhuǎn)換損失；如果按投資成本劃轉(zhuǎn)，還應(yīng)按照賬面價(jià)值與投資成本的差額，借記“投資收益”科目。

例1：甲企業(yè)一年前以46000元的價(jià)格購(gòu)入面值40000元，票面利率為10%，期限為3年，到期一次還本付息公司債券。溢價(jià)6000元按直線法攤銷。購(gòu)買時(shí)作為長(zhǎng)期投資核算，現(xiàn)擬劃轉(zhuǎn)為短期投資。

對(duì)于此項(xiàng)投資，投資成本是46000元，現(xiàn)賬面價(jià)值是48000元（46000+4000-6000／3）。因投資成本低于賬面價(jià)值，應(yīng)按投資成本劃轉(zhuǎn)，差額計(jì)入投資損失。甲企業(yè)會(huì)計(jì)處理如下：

借：短期投資46000

投資收益——長(zhǎng)期債權(quán)投資劃轉(zhuǎn)損失2000

貸：長(zhǎng)期債權(quán)投資——債券投資（面值）40000

按照我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——投資》規(guī)定，長(zhǎng)期投資劃轉(zhuǎn)為短期投資時(shí)，應(yīng)按投資成本與賬面價(jià)值孰低法劃轉(zhuǎn)。如果按長(zhǎng)期債權(quán)投資的賬面價(jià)值進(jìn)行劃轉(zhuǎn)，則不會(huì)產(chǎn)生轉(zhuǎn)換損失；如果按投資成本劃轉(zhuǎn)，還應(yīng)按照賬面價(jià)值與投資成本的差額，借記“投資收益”科目。

例1：甲企業(yè)一年前以46000元的價(jià)格購(gòu)入面值40000元，票面利率為10%，期限為3年，到期一次還本付息公司債券。溢價(jià)6000元按直線法攤銷。購(gòu)買時(shí)作為長(zhǎng)期投資核算，現(xiàn)擬劃轉(zhuǎn)為短期投資。

對(duì)于此項(xiàng)投資，投資成本是46000元，現(xiàn)賬面價(jià)值是48000元（46000+4000-6000／3）。因投資成本低于賬面價(jià)值，應(yīng)按投資成本劃轉(zhuǎn)，差額計(jì)入投資損失。甲企業(yè)會(huì)計(jì)處理如下：

借：短期投資46000

投資收益——長(zhǎng)期債權(quán)投資劃轉(zhuǎn)損失2000

貸：長(zhǎng)期債權(quán)投資——債券投資（面值）40000

編者按：本文主要從長(zhǎng)期投資劃轉(zhuǎn)為短期投資時(shí)，應(yīng)按投資成本與賬面價(jià)值孰低法劃轉(zhuǎn)。應(yīng)按照賬面價(jià)值與投資成本的差額，借記“投資收益”科目。如果企業(yè)購(gòu)入的債券是分期付息債券，且是溢價(jià)購(gòu)入，平時(shí)收到利息時(shí)并沒(méi)有增加應(yīng)計(jì)利息。如果購(gòu)入的分期付息債券存在已計(jì)提的減值準(zhǔn)備，則應(yīng)從長(zhǎng)期債權(quán)投資的賬面余額中減去，然后與投資成本比較。對(duì)于有明確到期日的長(zhǎng)期債權(quán)投資，即使剩余期限已短于一年。企業(yè)長(zhǎng)期持有且直到到期日這一投資目的并未改變等，具體材料請(qǐng)?jiān)斠?jiàn)。

按照我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——投資》規(guī)定，長(zhǎng)期投資劃轉(zhuǎn)為短期投資時(shí)，應(yīng)按投資成本與賬面價(jià)值孰低法劃轉(zhuǎn)。如果按長(zhǎng)期債權(quán)投資的賬面價(jià)值進(jìn)行劃轉(zhuǎn)，則不會(huì)產(chǎn)生轉(zhuǎn)換損失；如果按投資成本劃轉(zhuǎn)，還應(yīng)按照賬面價(jià)值與投資成本的差額，借記“投資收益”科目。

例1：甲企業(yè)一年前以46000元的價(jià)格購(gòu)入面值40000元，票面利率為10%，期限為3年，到期一次還本付息公司債券。溢價(jià)6000元按直線法攤銷。購(gòu)買時(shí)作為長(zhǎng)期投資核算，現(xiàn)擬劃轉(zhuǎn)為短期投資。

對(duì)于此項(xiàng)投資，投資成本是46000元，現(xiàn)賬面價(jià)值是48000元（46000+4000-6000／3）。因投資成本低于賬面價(jià)值，應(yīng)按投資成本劃轉(zhuǎn)，差額計(jì)入投資損失。甲企業(yè)會(huì)計(jì)處理如下：

借：短期投資46000

投資收益——長(zhǎng)期債權(quán)投資劃轉(zhuǎn)損失2000

2001年底由財(cái)政部頒發(fā)的《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》遵循了國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則協(xié)會(huì)關(guān)于“實(shí)質(zhì)重于形式”和“充分審慎性”的會(huì)計(jì)原則，對(duì)金融企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債重新進(jìn)行了定義，同時(shí)給予企業(yè)會(huì)計(jì)人員較多的職業(yè)判斷權(quán)，更加注重會(huì)計(jì)核算的全面謹(jǐn)慎性和會(huì)計(jì)信息的高質(zhì)量性，對(duì)防范金融風(fēng)險(xiǎn)，提高金融企業(yè)會(huì)計(jì)披露的透明度，起到了推動(dòng)作用。由于《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的大部分規(guī)定和內(nèi)容是同國(guó)際慣例相吻合的，它的頒布和實(shí)施，也標(biāo)志著我國(guó)銀行業(yè)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)在會(huì)計(jì)要素定義、確認(rèn)和計(jì)量、財(cái)務(wù)報(bào)告體系等重大方面基本實(shí)現(xiàn)了與國(guó)際會(huì)計(jì)慣例的一致和協(xié)調(diào)，并對(duì)實(shí)現(xiàn)金融企業(yè)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)的國(guó)際化、提高我國(guó)銀行業(yè)的會(huì)計(jì)信息在國(guó)際資本市場(chǎng)上的認(rèn)可程度邁出了一大步，為我國(guó)銀行業(yè)與國(guó)外銀行的橫向?qū)Ρ鹊於藞?jiān)實(shí)的會(huì)計(jì)基礎(chǔ)。但是，由于金融體系自身的復(fù)雜性和《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》對(duì)銀行自身職業(yè)判斷權(quán)的放大，導(dǎo)致了其在執(zhí)行過(guò)程中存在的一些問(wèn)題。

一、現(xiàn)行會(huì)計(jì)制度存在的若干問(wèn)題

1、應(yīng)計(jì)貸款和非應(yīng)計(jì)貸款分類的差異性

按照《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的規(guī)定：貸款本金或利息在逾期90天沒(méi)有收回的貸款應(yīng)作非應(yīng)計(jì)貸款核算，其已入賬的利息收入和應(yīng)計(jì)利息予以沖銷。但由于該制度未對(duì)計(jì)息期間做強(qiáng)制性規(guī)定，可能會(huì)導(dǎo)致同樣的貸款由于計(jì)息期間的不同，銀行披露的會(huì)計(jì)信息存在差異，從而削弱會(huì)計(jì)信息的可比性。如甲、乙兩銀行同時(shí)在1月1日向丙企業(yè)發(fā)放貸款，甲銀行采用月度計(jì)息，乙銀行采用季度計(jì)息，倘若丙企業(yè)在1月31日不能支付利息，那么，在4月末該筆貸款在甲銀行業(yè)已歸入非應(yīng)計(jì)貸款核算，但該筆貸款在乙銀行仍然處于正常的應(yīng)計(jì)貸款科目核算，雖然該筆貸款在兩行狀況并無(wú)差異：均不能支付利息且呈連續(xù)狀態(tài)。從而導(dǎo)致銀行在會(huì)計(jì)信息披露的差異性，不能正常反映自身的經(jīng)營(yíng)狀況。

2、措辭不嚴(yán)謹(jǐn)導(dǎo)致會(huì)計(jì)處理的無(wú)所適從

根據(jù)《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》規(guī)定：短期債券投資的利息，應(yīng)當(dāng)于實(shí)際收到時(shí)，沖減投資的賬面價(jià)值?？梢?jiàn)短期債券投資利息按照收付實(shí)現(xiàn)制核算。同時(shí)該制度又規(guī)定：金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)在期末時(shí)對(duì)短期投資按成本與市價(jià)孰低計(jì)量，這樣，減值準(zhǔn)備的計(jì)提確認(rèn)的權(quán)責(zé)發(fā)生制與短期債券投資利息確認(rèn)的現(xiàn)金收付實(shí)現(xiàn)制形成了制度反差，在同一制度中反映了兩種不同的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)導(dǎo)致了會(huì)計(jì)處理的無(wú)所適從。例如銀行在3月投資A債券30萬(wàn)元，4月A企業(yè)宣布支付利息3萬(wàn)元，并于5月收到，此時(shí)A債券的賬面價(jià)值為27萬(wàn)元，倘若6月末A債券的市場(chǎng)公允價(jià)值為28萬(wàn)元，那么此時(shí)銀行對(duì)A債券價(jià)值的核算則陷入兩難局面：會(huì)計(jì)報(bào)表列示27萬(wàn)元?jiǎng)t不合會(huì)計(jì)制度的規(guī)定；若列示28萬(wàn)元?jiǎng)t不合謹(jǐn)慎性原則。其實(shí)我們只要將短期投資的期末計(jì)價(jià)改為“金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)在期末時(shí)對(duì)短期投資按賬面價(jià)值和市價(jià)孰低計(jì)量”則可以很好的解決短期債券的期末計(jì)價(jià)問(wèn)題。

2001年底由財(cái)政部頒發(fā)的《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》遵循了國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則協(xié)會(huì)關(guān)于“實(shí)質(zhì)重于形式”和“充分審慎性”的會(huì)計(jì)原則，對(duì)金融企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債重新進(jìn)行了定義，同時(shí)給予企業(yè)會(huì)計(jì)人員較多的職業(yè)判斷權(quán)，更加注重會(huì)計(jì)核算的全面謹(jǐn)慎性和會(huì)計(jì)信息的高質(zhì)量性，對(duì)防范金融風(fēng)險(xiǎn)，提高金融企業(yè)會(huì)計(jì)披露的透明度，起到了推動(dòng)作用。由于《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的大部分規(guī)定和內(nèi)容是同國(guó)際慣例相吻合的，它的頒布和實(shí)施，也標(biāo)志著我國(guó)銀行業(yè)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)在會(huì)計(jì)要素定義、確認(rèn)和計(jì)量、財(cái)務(wù)報(bào)告體系等重大方面基本實(shí)現(xiàn)了與國(guó)際會(huì)計(jì)慣例的一致和協(xié)調(diào)，并對(duì)實(shí)現(xiàn)金融企業(yè)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)的國(guó)際化、提高我國(guó)銀行業(yè)的會(huì)計(jì)信息在國(guó)際資本市場(chǎng)上的認(rèn)可程度邁出了一大步，為我國(guó)銀行業(yè)與國(guó)外銀行的橫向?qū)Ρ鹊於藞?jiān)實(shí)的會(huì)計(jì)基礎(chǔ)。但是，由于金融體系自身的復(fù)雜性和《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》對(duì)銀行自身職業(yè)判斷權(quán)的放大，導(dǎo)致了其在執(zhí)行過(guò)程中存在的一些問(wèn)題。

一、現(xiàn)行會(huì)計(jì)制度存在的若干問(wèn)題

1、應(yīng)計(jì)貸款和非應(yīng)計(jì)貸款分類的差異性

按照《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的規(guī)定：貸款本金或利息在逾期90天沒(méi)有收回的貸款應(yīng)作非應(yīng)計(jì)貸款核算，其已入賬的利息收入和應(yīng)計(jì)利息予以沖銷。但由于該制度未對(duì)計(jì)息期間做強(qiáng)制性規(guī)定，可能會(huì)導(dǎo)致同樣的貸款由于計(jì)息期間的不同，銀行披露的會(huì)計(jì)信息存在差異，從而削弱會(huì)計(jì)信息的可比性。如甲、乙兩銀行同時(shí)在1月1日向丙企業(yè)發(fā)放貸款，甲銀行采用月度計(jì)息，乙銀行采用季度計(jì)息，倘若丙企業(yè)在1月31日不能支付利息，那么，在4月末該筆貸款在甲銀行業(yè)已歸入非應(yīng)計(jì)貸款核算，但該筆貸款在乙銀行仍然處于正常的應(yīng)計(jì)貸款科目核算，雖然該筆貸款在兩行狀況并無(wú)差異：均不能支付利息且呈連續(xù)狀態(tài)。從而導(dǎo)致銀行在會(huì)計(jì)信息披露的差異性，不能正常反映自身的經(jīng)營(yíng)狀況。

2、措辭不嚴(yán)謹(jǐn)導(dǎo)致會(huì)計(jì)處理的無(wú)所適從

根據(jù)《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》規(guī)定：短期債券投資的利息，應(yīng)當(dāng)于實(shí)際收到時(shí)，沖減投資的賬面價(jià)值?？梢?jiàn)短期債券投資利息按照收付實(shí)現(xiàn)制核算。同時(shí)該制度又規(guī)定：金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)在期末時(shí)對(duì)短期投資按成本與市價(jià)孰低計(jì)量，這樣，減值準(zhǔn)備的計(jì)提確認(rèn)的權(quán)責(zé)發(fā)生制與短期債券投資利息確認(rèn)的現(xiàn)金收付實(shí)現(xiàn)制形成了制度反差，在同一制度中反映了兩種不同的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)導(dǎo)致了會(huì)計(jì)處理的無(wú)所適從。例如銀行在3月投資A債券30萬(wàn)元，4月A企業(yè)宣布支付利息3萬(wàn)元，并于5月收到，此時(shí)A債券的賬面價(jià)值為27萬(wàn)元，倘若6月末A債券的市場(chǎng)公允價(jià)值為28萬(wàn)元，那么此時(shí)銀行對(duì)A債券價(jià)值的核算則陷入兩難局面：會(huì)計(jì)報(bào)表列示27萬(wàn)元?jiǎng)t不合會(huì)計(jì)制度的規(guī)定；若列示28萬(wàn)元?jiǎng)t不合謹(jǐn)慎性原則。其實(shí)我們只要將短期投資的期末計(jì)價(jià)改為“金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)在期末時(shí)對(duì)短期投資按賬面價(jià)值和市價(jià)孰低計(jì)量”則可以很好的解決短期債券的期末計(jì)價(jià)問(wèn)題。

年底由財(cái)政部頒發(fā)的《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》遵循了國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則協(xié)會(huì)關(guān)于“實(shí)質(zhì)重于形式”和“充分審慎性”的會(huì)計(jì)原則，對(duì)金融企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債重新進(jìn)行了定義，同時(shí)給予企業(yè)會(huì)計(jì)人員較多的職業(yè)判斷權(quán)，更加注重會(huì)計(jì)核算的全面謹(jǐn)慎性和會(huì)計(jì)信息的高質(zhì)量性，對(duì)防范金融風(fēng)險(xiǎn)，提高金融企業(yè)會(huì)計(jì)披露的透明度，起到了推動(dòng)作用。由于《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的大部分規(guī)定和內(nèi)容是同國(guó)際慣例相吻合的，它的頒布和實(shí)施，也標(biāo)志著我國(guó)銀行業(yè)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)在會(huì)計(jì)要素定義、確認(rèn)和計(jì)量、財(cái)務(wù)報(bào)告體系等重大方面基本實(shí)現(xiàn)了與國(guó)際會(huì)計(jì)慣例的一致和協(xié)調(diào)，并對(duì)實(shí)現(xiàn)金融企業(yè)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)的國(guó)際化、提高我國(guó)銀行業(yè)的會(huì)計(jì)信息在國(guó)際資本市場(chǎng)上的認(rèn)可程度邁出了一大步，為我國(guó)銀行業(yè)與國(guó)外銀行的橫向?qū)Ρ鹊於藞?jiān)實(shí)的會(huì)計(jì)基礎(chǔ)。但是，由于金融體系自身的復(fù)雜性和《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》對(duì)銀行自身職業(yè)判斷權(quán)的放大，導(dǎo)致了其在執(zhí)行過(guò)程中存在的一些問(wèn)題。

一、現(xiàn)行會(huì)計(jì)制度存在的若干問(wèn)題

1、應(yīng)計(jì)貸款和非應(yīng)計(jì)貸款分類的差異性

按照《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的規(guī)定：貸款本金或利息在逾期90天沒(méi)有收回的貸款應(yīng)作非應(yīng)計(jì)貸款核算，其已入賬的利息收入和應(yīng)計(jì)利息予以沖銷。但由于該制度未對(duì)計(jì)息期間做強(qiáng)制性規(guī)定，可能會(huì)導(dǎo)致同樣的貸款由于計(jì)息期間的不同，銀行披露的會(huì)計(jì)信息存在差異，從而削弱會(huì)計(jì)信息的可比性。如甲、乙兩銀行同時(shí)在1月1日向丙企業(yè)發(fā)放貸款，甲銀行采用月度計(jì)息，乙銀行采用季度計(jì)息，倘若丙企業(yè)在1月31日不能支付利息，那么，在4月末該筆貸款在甲銀行業(yè)已歸入非應(yīng)計(jì)貸款核算，但該筆貸款在乙銀行仍然處于正常的應(yīng)計(jì)貸款科目核算，雖然該筆貸款在兩行狀況并無(wú)差異：均不能支付利息且呈連續(xù)狀態(tài)。從而導(dǎo)致銀行在會(huì)計(jì)信息披露的差異性，不能正常反映自身的經(jīng)營(yíng)狀況。

2、措辭不嚴(yán)謹(jǐn)導(dǎo)致會(huì)計(jì)處理的無(wú)所適從

根據(jù)《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》規(guī)定：短期債券投資的利息，應(yīng)當(dāng)于實(shí)際收到時(shí)，沖減投資的賬面價(jià)值?？梢?jiàn)短期債券投資利息按照收付實(shí)現(xiàn)制核算。同時(shí)該制度又規(guī)定：金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)在期末時(shí)對(duì)短期投資按成本與市價(jià)孰低計(jì)量，這樣，減值準(zhǔn)備的計(jì)提確認(rèn)的權(quán)責(zé)發(fā)生制與短期債券投資利息確認(rèn)的現(xiàn)金收付實(shí)現(xiàn)制形成了制度反差，在同一制度中反映了兩種不同的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)導(dǎo)致了會(huì)計(jì)處理的無(wú)所適從。例如銀行在3月投資A債券30萬(wàn)元，4月A企業(yè)宣布支付利息3萬(wàn)元，并于5月收到，此時(shí)A債券的賬面價(jià)值為27萬(wàn)元，倘若6月末A債券的市場(chǎng)公允價(jià)值為28萬(wàn)元，那么此時(shí)銀行對(duì)A債券價(jià)值的核算則陷入兩難局面：會(huì)計(jì)報(bào)表列示27萬(wàn)元?jiǎng)t不合會(huì)計(jì)制度的規(guī)定；若列示28萬(wàn)元?jiǎng)t不合謹(jǐn)慎性原則。其實(shí)我們只要將短期投資的期末計(jì)價(jià)改為“金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)在期末時(shí)對(duì)短期投資按賬面價(jià)值和市價(jià)孰低計(jì)量”則可以很好的解決短期債券的期末計(jì)價(jià)問(wèn)題。

編者按：本文主要從財(cái)務(wù)分析中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用；籌資管理中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用；投資管理中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用；股利分配中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用進(jìn)行論述。其中，主要包括：財(cái)務(wù)分析是以企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告及其他相關(guān)資料為主要依據(jù)，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行評(píng)價(jià)和剖析、進(jìn)行短期償債能力分析時(shí)除計(jì)算流動(dòng)比率、速動(dòng)比率外，還應(yīng)計(jì)算現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率、進(jìn)行長(zhǎng)期償債能力分析除計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率外，還應(yīng)計(jì)算有形凈值債務(wù)率和利息保障倍數(shù)、籌資時(shí)間與用資時(shí)間相適應(yīng)、采取多種形式的籌資組合，以分散籌資風(fēng)險(xiǎn)、采取融資租賃和尋求債務(wù)擔(dān)保等方式轉(zhuǎn)移籌資風(fēng)險(xiǎn)、短期投資中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用等，具體請(qǐng)?jiān)斠?jiàn)。

摘要：企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)充滿著風(fēng)險(xiǎn)和不確定性，不僅會(huì)計(jì)核算工作應(yīng)堅(jiān)持謹(jǐn)慎性原則，在財(cái)務(wù)管理工作中也應(yīng)遵循謹(jǐn)慎性原則。

一、財(cái)務(wù)分析中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用

財(cái)務(wù)分析是以企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告及其他相關(guān)資料為主要依據(jù)，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行評(píng)價(jià)和剖析。為了客觀地評(píng)價(jià)企業(yè)一定時(shí)期的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，需要計(jì)算各種財(cái)務(wù)指標(biāo)。在進(jìn)行財(cái)務(wù)分析、計(jì)算財(cái)務(wù)指標(biāo)時(shí)遵循謹(jǐn)慎性原則表現(xiàn)在以下方面：

（一）進(jìn)行短期償債能力分析時(shí)除計(jì)算流動(dòng)比率、速動(dòng)比率外，還應(yīng)計(jì)算現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率?，F(xiàn)主流動(dòng)負(fù)債比率是經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量與流動(dòng)負(fù)債的比率，它是速動(dòng)比率的延伸，能直觀地反映出企業(yè)償還流動(dòng)負(fù)債的實(shí)際能力，用該指標(biāo)評(píng)價(jià)企業(yè)短期償債能力更為謹(jǐn)慎；

（二）進(jìn)行長(zhǎng)期償債能力分析除計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率外，還應(yīng)計(jì)算有形凈值債務(wù)率和利息保障倍數(shù)。有形凈值債務(wù)率是負(fù)債與所有者權(quán)益扣除無(wú)形資產(chǎn)價(jià)值后的比率，它是產(chǎn)權(quán)比率的延伸，能更謹(jǐn)慎地反映企業(yè)清算時(shí)債務(wù)資本受到保障的程度。利息保障倍數(shù)是息稅前利潤(rùn)與利息費(fèi)用的比率，作為分母的利息費(fèi)用不僅包括財(cái)務(wù)費(fèi)用中的利息費(fèi)用，還應(yīng)包括計(jì)入固定資產(chǎn)成本的資本化利息，同時(shí)從謹(jǐn)慎性角度出發(fā)，最好比較本企業(yè)連續(xù)幾年的該項(xiàng)指標(biāo)，并選擇最低指標(biāo)年度的數(shù)據(jù)，作為標(biāo)準(zhǔn)，以保證企業(yè)最低的償債能力。

編者按：本文主要從財(cái)務(wù)分析中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用；籌資管理中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用；投資管理中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用；股利分配中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用進(jìn)行論述。其中，主要包括：財(cái)務(wù)分析是以企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告及其他相關(guān)資料為主要依據(jù)、現(xiàn)主流動(dòng)負(fù)債比率是經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量與流動(dòng)負(fù)債的比率、有形凈值債務(wù)率是負(fù)債與所有者權(quán)益扣除無(wú)形資產(chǎn)價(jià)值后的比、籌資數(shù)量適當(dāng)、籌資時(shí)間與用資時(shí)間相適應(yīng)、短期投資中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用、長(zhǎng)期投資中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用、妥善處理企業(yè)所有者的眼前利益與長(zhǎng)遠(yuǎn)利益、股利支付率的確定和股利政策的選擇等，具體請(qǐng)?jiān)斠?jiàn)。

摘要：企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)充滿著風(fēng)險(xiǎn)和不確定性，不僅會(huì)計(jì)核算工作應(yīng)堅(jiān)持謹(jǐn)慎性原則，在財(cái)務(wù)管理工作中也應(yīng)遵循謹(jǐn)慎性原則。

一、財(cái)務(wù)分析中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用

財(cái)務(wù)分析是以企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告及其他相關(guān)資料為主要依據(jù)，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行評(píng)價(jià)和剖析。為了客觀地評(píng)價(jià)企業(yè)一定時(shí)期的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，需要計(jì)算各種財(cái)務(wù)指標(biāo)。在進(jìn)行財(cái)務(wù)分析、計(jì)算財(cái)務(wù)指標(biāo)時(shí)遵循謹(jǐn)慎性原則表現(xiàn)在以下方面：

（一）進(jìn)行短期償債能力分析時(shí)除計(jì)算流動(dòng)比率、速動(dòng)比率外，還應(yīng)計(jì)算現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率?，F(xiàn)主流動(dòng)負(fù)債比率是經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量與流動(dòng)負(fù)債的比率，它是速動(dòng)比率的延伸，能直觀地反映出企業(yè)償還流動(dòng)負(fù)債的實(shí)際能力，用該指標(biāo)評(píng)價(jià)企業(yè)短期償債能力更為謹(jǐn)慎；

（二）進(jìn)行長(zhǎng)期償債能力分析除計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率外，還應(yīng)計(jì)算有形凈值債務(wù)率和利息保障倍數(shù)。有形凈值債務(wù)率是負(fù)債與所有者權(quán)益扣除無(wú)形資產(chǎn)價(jià)值后的比率，它是產(chǎn)權(quán)比率的延伸，能更謹(jǐn)慎地反映企業(yè)清算時(shí)債務(wù)資本受到保障的程度。利息保障倍數(shù)是息稅前利潤(rùn)與利息費(fèi)用的比率，作為分母的利息費(fèi)用不僅包括財(cái)務(wù)費(fèi)用中的利息費(fèi)用，還應(yīng)包括計(jì)入固定資產(chǎn)成本的資本化利息，同時(shí)從謹(jǐn)慎性角度出發(fā)，最好比較本企業(yè)連續(xù)幾年的該項(xiàng)指標(biāo)，并選擇最低指標(biāo)年度的數(shù)據(jù)，作為標(biāo)準(zhǔn)，以保證企業(yè)最低的償債能力。

一、企業(yè)財(cái)務(wù)管理的價(jià)值觀念

眾所周知，一個(gè)企業(yè)的資金問(wèn)題是頭等大事。要想企業(yè)長(zhǎng)久發(fā)展，就必須確保資金有所保障，謹(jǐn)慎處理企業(yè)的財(cái)務(wù)問(wèn)題。對(duì)于資金不僅要考慮資金的時(shí)間價(jià)值，還要考慮其風(fēng)險(xiǎn)、報(bào)酬、利息率、通貨膨脹等一系列因素。一個(gè)企業(yè)的運(yùn)作從資金投入開(kāi)始，進(jìn)入資金的循環(huán)，最后資金的輸出，每一個(gè)細(xì)節(jié)都得考慮周到。資金投放前期，對(duì)于項(xiàng)目開(kāi)發(fā)的可行性做出決策，在看到預(yù)期的回報(bào)時(shí)，不能忽視風(fēng)險(xiǎn)的存在。一般而言，回報(bào)越大，風(fēng)險(xiǎn)越大，回報(bào)越小，風(fēng)險(xiǎn)越小，不能只顧結(jié)果，不計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)還要考慮到資金的利息率、利息等問(wèn)題，合理地安排資金，達(dá)到更有利于企業(yè)發(fā)展的目的。企業(yè)的資金可以投資于不同的項(xiàng)目，而不同的項(xiàng)目又會(huì)得到不同的報(bào)酬，同時(shí)伴隨著不同的風(fēng)險(xiǎn)。資金的使用效率不同，需求的程度也不同。資金會(huì)從報(bào)酬低的項(xiàng)目轉(zhuǎn)移到報(bào)酬高的項(xiàng)目，從而達(dá)到企業(yè)利潤(rùn)的最大化。在此期間要弄清楚資金的發(fā)生時(shí)間與發(fā)生的方向，什么時(shí)候投入，什么時(shí)候收回，資金是投放了還是收回了，進(jìn)而計(jì)算出資金的時(shí)間價(jià)值，合理地使用資金，以獲得更高的回報(bào)，如果處理不當(dāng)，就造成了資金的浪費(fèi)。如果資金是貸款而來(lái)的，還要意識(shí)到利息的問(wèn)題，利息是在信用基礎(chǔ)上產(chǎn)生的，是資金使用者為從資金所有者手中得到資金暫時(shí)使用權(quán)所付出的代價(jià)。利息是資金使用的價(jià)格。利率是國(guó)家對(duì)經(jīng)濟(jì)實(shí)行宏觀調(diào)控的重要手段，這對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)管理問(wèn)題起著很重要的作用，因此，財(cái)務(wù)人員必須做好對(duì)利息的處理問(wèn)題，了解利率的概念和其決定因素，進(jìn)而做好財(cái)務(wù)決策。

二、企業(yè)財(cái)務(wù)管理的內(nèi)容

企業(yè)的最終目的是實(shí)現(xiàn)企業(yè)利潤(rùn)的最大化。做好企業(yè)的財(cái)務(wù)管理尤為重要，企業(yè)財(cái)務(wù)管理主要包括三方面：籌資決策、投資決策、股利分配決策。一個(gè)企業(yè)的運(yùn)營(yíng)離不開(kāi)資金的投入，當(dāng)資金不足時(shí)，企業(yè)就得進(jìn)行資金的籌集?；I集資金的來(lái)源、方式不同，則籌集成本也就不同，從而伴隨的風(fēng)險(xiǎn)也就不同。成本較低的籌資方式會(huì)增加企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)小的籌資方式又會(huì)有比較高的資金成本。這就要求企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員正確判斷風(fēng)險(xiǎn)與資金成本的問(wèn)題，權(quán)衡二者，選擇合適的籌資方式。企業(yè)將籌集的資金投放到項(xiàng)目中去，從而產(chǎn)生了企業(yè)的投資決策。其中，投資決策分為短期投資決策和長(zhǎng)期投資決策兩種。短期投資主要是指流動(dòng)資產(chǎn)的投資，如現(xiàn)金、短期有價(jià)證券、存貨等。短期投資流動(dòng)性強(qiáng)，收益小，風(fēng)險(xiǎn)也小。所以，當(dāng)企業(yè)對(duì)某一具體項(xiàng)目投資時(shí)，應(yīng)考慮報(bào)酬與風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)的影響。長(zhǎng)期投資主要指對(duì)固定資產(chǎn)的投資，同時(shí)也要考慮風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)企業(yè)盈利了，利潤(rùn)怎樣分配，這便產(chǎn)生了股票分配決策。在進(jìn)行股利分配時(shí)，要考慮股東的利益，還要兼顧企業(yè)的發(fā)展，合理進(jìn)行分配是財(cái)務(wù)管理人員應(yīng)該做到的。企業(yè)的財(cái)務(wù)管理三個(gè)方面的內(nèi)容是相互聯(lián)系的。要把三個(gè)內(nèi)容聯(lián)系起來(lái)，統(tǒng)籌安排，合理調(diào)度，進(jìn)而處理好企業(yè)的財(cái)務(wù)問(wèn)題。

三、企業(yè)財(cái)務(wù)管理的工作組織

財(cái)務(wù)工作主要包括四個(gè)方面：建立企業(yè)財(cái)務(wù)管理法律法規(guī)，完善企業(yè)內(nèi)部的財(cái)務(wù)管理制度，健全企業(yè)財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理的基礎(chǔ)工作。健全的財(cái)務(wù)管理法律法規(guī)是企業(yè)處理企業(yè)財(cái)務(wù)問(wèn)題的基本保障。按照財(cái)務(wù)管理法律法規(guī)的規(guī)定，制定企業(yè)的管理辦法，調(diào)節(jié)企業(yè)財(cái)務(wù)管理的秩序，避免出現(xiàn)財(cái)務(wù)問(wèn)題，增強(qiáng)企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，保持企業(yè)的活力。根據(jù)企業(yè)的規(guī)模不同，企業(yè)內(nèi)部的財(cái)務(wù)管理制度也不同。建立完善的企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度是加強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重要辦法。隨著企業(yè)的發(fā)展，企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度應(yīng)逐漸完善起來(lái)。大型企業(yè)一般都設(shè)有財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)、負(fù)責(zé)企業(yè)的財(cái)務(wù)管理工作、注意企業(yè)的籌集資金、收回應(yīng)收賬款、投資決策等問(wèn)題，協(xié)調(diào)各部門，從而促進(jìn)企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)的發(fā)展。企業(yè)財(cái)務(wù)管理的基礎(chǔ)工作包括：明確原始記錄管理及填報(bào)要求，建立先進(jìn)合理的定額管理制度，建立計(jì)量驗(yàn)收制度，建立財(cái)產(chǎn)物資的清查與盤點(diǎn)制度，建立場(chǎng)內(nèi)計(jì)劃價(jià)格制度，明確編制財(cái)務(wù)預(yù)算的要求，建立財(cái)務(wù)分析制度，建立內(nèi)部核算制度。在經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展的現(xiàn)在，企業(yè)的財(cái)務(wù)管理工作越來(lái)越重要，正確處理企業(yè)的財(cái)務(wù)管理問(wèn)題，增強(qiáng)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)追求利潤(rùn)最大化的目的，促進(jìn)企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。