導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫(xiě)好一篇經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)的含義，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

[關(guān)鍵詞] 經(jīng)濟(jì)分析數(shù)學(xué)應(yīng)用導(dǎo)數(shù)積分

一、導(dǎo)數(shù)在經(jīng)濟(jì)分析中的應(yīng)用

導(dǎo)數(shù)是函數(shù)關(guān)于自變量的變化率，在經(jīng)濟(jì)工作中，也存在變化率的問(wèn)題，著名的邊際分析就是用求函數(shù)導(dǎo)數(shù)的方法，解決邊際變化問(wèn)題的。在經(jīng)濟(jì)學(xué)中，如果某經(jīng)濟(jì)指標(biāo)與影響指標(biāo)的因素之間成立函數(shù)關(guān)系，那么稱導(dǎo)數(shù)為的邊際函數(shù)。

1.邊際分析。在經(jīng)濟(jì)分析中，習(xí)慣用“平均”和“邊際”兩個(gè)概念來(lái)描述一個(gè)經(jīng)濟(jì)變量對(duì)于另一個(gè)經(jīng)濟(jì)變量的變化情況。平均的概念表示在自變量的某一個(gè)范圍內(nèi)的變化情況;邊際概念涉及的某一值的“邊緣上”的變化情況。顯然，平均值隨著的取值范圍不同而不同，邊際概念表示當(dāng)?shù)母淖兞口呌?時(shí)，的相應(yīng)改變量與的比值的變化，即當(dāng)在某一給定值附近有微小變化時(shí)，的瞬時(shí)變化率。在日常經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中涉及的邊際變化有：邊際成本、邊際收益、邊際利潤(rùn)等。

(1)邊際成本分析。若生產(chǎn)某種產(chǎn)品q單位時(shí)所需要的總成本函數(shù)可導(dǎo)，則邊際成本定義為。邊際成本是總成本函數(shù)關(guān)于產(chǎn)量q的導(dǎo)數(shù)。其經(jīng)濟(jì)含義是：當(dāng)產(chǎn)量為q時(shí)，再生產(chǎn)一個(gè)單位(即=1)所增加的總成本，因此，邊際成本近似地表示為。假設(shè)某種產(chǎn)品成本函數(shù)C=（C為總成本，q為產(chǎn)量），其變化率=即稱為邊際成本，(q0)稱為當(dāng)產(chǎn)量為q0時(shí)的邊際成本。西方經(jīng)濟(jì)學(xué)家對(duì)它的解釋是:當(dāng)產(chǎn)量達(dá)到q0時(shí)，生產(chǎn)q0前最后一個(gè)單位產(chǎn)品所增添的成本。

(2)邊際收益分析。邊際收益與邊際成本類似，其定義為=，即邊際收益是總收益函數(shù)關(guān)于銷售量的導(dǎo)數(shù)。其經(jīng)濟(jì)含義是:當(dāng)銷售量為時(shí)，再銷售一個(gè)單位（即=1）所增加的總收益。

假如已知某企業(yè)某種產(chǎn)品的收益R(元)是銷售量q(噸)的函數(shù)，，現(xiàn)欲知生產(chǎn)50噸該產(chǎn)品時(shí)的邊際收益，那么，邊際收益為,當(dāng)=50時(shí)，。

其經(jīng)濟(jì)含義是:當(dāng)銷售量為50噸時(shí)，再銷售一噸(即=1)所增加的總收益為199元。

(3)邊際利潤(rùn)分析。邊際利潤(rùn)與邊際成本類似，其定義為總利潤(rùn)函數(shù)關(guān)于銷售量q的導(dǎo)數(shù)，即。其經(jīng)濟(jì)含義是：當(dāng)銷售量為q時(shí)，再銷售一個(gè)單位（即=1）所增加的利潤(rùn)L。

這里需要強(qiáng)調(diào):邊際利潤(rùn)與利潤(rùn)是不同的概念，即邊際利潤(rùn)小于零，它意味著:當(dāng)銷售量為q時(shí)，如再銷售一個(gè)單位(即=1)，則總利潤(rùn)將減少；此時(shí)，企業(yè)可能是虧損，也可能是盈利，即總利潤(rùn)減少不一定是虧損。而即利潤(rùn)小于零，則意味著：當(dāng)銷售量為q時(shí)企業(yè)是虧損的。

2.需求價(jià)格彈性分析。函數(shù)在點(diǎn)處的相對(duì)改變量與自變量的相對(duì)改變量之商的極限，稱為函數(shù)在點(diǎn)處的彈性。彈性概念在經(jīng)濟(jì)分析中應(yīng)用非常廣泛。

經(jīng)濟(jì)學(xué)中，把需求量對(duì)價(jià)格的相對(duì)變化率稱作需求彈性，也稱其為需求的價(jià)格彈性。需求彈性是刻畫(huà)當(dāng)商品價(jià)格變動(dòng)時(shí)需求變動(dòng)的強(qiáng)弱。由于需求函數(shù)Q=Q為價(jià)格的單調(diào)減少函數(shù)，與 異號(hào)，p,q均為正數(shù)，于是皆為負(fù)數(shù)。為了將需求彈性表示為正數(shù)，于是采用需求函數(shù)相對(duì)變化率的反號(hào)數(shù)來(lái)定義需求彈性。

設(shè)某種商品的市場(chǎng)需求量為q，價(jià)格為p，需求函數(shù)Q=Q可導(dǎo)，則稱為該商品的價(jià)格需求彈性。其經(jīng)濟(jì)含義是:當(dāng)某種商品的價(jià)格上漲1％，需求則減少1％；價(jià)格下跌1％，需求則增加1％。

例如某商品需求函數(shù)為，為了說(shuō)明價(jià)格與需求變動(dòng)的關(guān)系，第一要解決的問(wèn)題是求需求彈性函數(shù)；第二根據(jù)價(jià)格的不同，分別求出p=3，p=5，p=6時(shí)的需求彈性。解決的辦法是：

第一,利用需求彈性定義，則；

第二,當(dāng)p=3時(shí)，,。

其經(jīng)濟(jì)含義是：

(1)=1,說(shuō)明當(dāng)p=5時(shí)，價(jià)格與需求變動(dòng)的幅度相同，即當(dāng) p=5時(shí)，價(jià)格上漲1%，需求則減少1%；價(jià)格下跌1%，需求則增加1%。

(2)=0.6

(3)=1.2>1.說(shuō)明當(dāng)p=6時(shí)，需求變動(dòng)的幅度大于價(jià)格變動(dòng)的幅度，即p=6時(shí)，價(jià)格上漲1％，需求減少1.2％。

在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，企業(yè)經(jīng)營(yíng)者應(yīng)充分了解所經(jīng)營(yíng)商品的需求價(jià)格彈性，正確把握商品的價(jià)格。這樣既可以在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中立于不敗之地，又可以為企業(yè)帶來(lái)一定的經(jīng)濟(jì)效益。

二、積分在經(jīng)濟(jì)分析中的應(yīng)用

在高等數(shù)學(xué)中，求積分與求導(dǎo)數(shù)或微分是互為逆運(yùn)算。不定積分是求全體原函數(shù)，定積分是求和式的極限。積分在經(jīng)濟(jì)分析中也有廣泛的應(yīng)用。經(jīng)濟(jì)活動(dòng)分析中，經(jīng)常會(huì)遇到已知函數(shù)的導(dǎo)數(shù)或微分，求這個(gè)函數(shù)或求總量的問(wèn)題，例如利用積分可以解決最值及資金流量的現(xiàn)值問(wèn)題。

1.最值。在經(jīng)濟(jì)應(yīng)用中，求平均成本最低或利潤(rùn)最大等都是最值問(wèn)題。如已知邊際成本，求產(chǎn)量為q時(shí)的總成本函數(shù)，即求原函數(shù)的問(wèn)題,也就是求的不定積分（C0為固定成本）；由邊際成本求產(chǎn)量由a增加到b時(shí)總成本的增量，就是求定積分。

同樣道理：已知邊際收益，求銷售量為q時(shí)的總收益函數(shù)，即求原函數(shù)的問(wèn)題，也就是求的不定積分，總收益，當(dāng)銷售量q=0時(shí)，總收益為零，從而積分中的常數(shù)為零，所以總收益函數(shù)為;由邊際收益求產(chǎn)量由a增加到b時(shí)總收益的增量，就是求定積分。

同理:由邊際利潤(rùn)，求總利潤(rùn)，是求不定積分；求由a到b利潤(rùn)的增量是求定積分。

2.資金流量的現(xiàn)值。如果某項(xiàng)投資的收益分若干期（通常是以一年為周期），那么每期期末的收益會(huì)有所不同。這種每期期末的收益就稱為“資金流量”（或“收益流量”）。假設(shè)各期的收益流量分別為R1,R2…,Rn，那么對(duì)于第i期期末資金流量Ri，其現(xiàn)值Pr0是多少？亦即未來(lái)的收益現(xiàn)在值多少錢？假設(shè)利率為r，可得到如下結(jié)論：

(1)在離散情況下，第i期期末的收益流量Ri的現(xiàn)值為，全部n期的收益流量的現(xiàn)值應(yīng)為和式i;

(2)在連續(xù)情況下，資金流量是時(shí)間t的函數(shù)。若t以年為單位，則第t年的資金流量為，在很短的時(shí)間間隔[t,t+dt]內(nèi)的資金流量的近似值是dt，利率為r,其現(xiàn)值應(yīng)為;到n年年末資金流量總和的現(xiàn)值就是t從0到n的定積分，即。應(yīng)特別指出，當(dāng)每年的收益流量不變時(shí)（記為常數(shù)A），則。

在實(shí)際經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，假設(shè)連續(xù)收益流量每年為a元，持續(xù)5年，且年利率為r，問(wèn)其現(xiàn)值是多少？這樣的問(wèn)題可以用公式求得由0到5的定積分，如此便可以求得現(xiàn)值。

篇2

機(jī)會(huì)成本屬于經(jīng)濟(jì)學(xué)中重要的一個(gè)概念，在生活中扮演著非常重要的角色。與此相對(duì)應(yīng)的是會(huì)計(jì)成本，即從會(huì)計(jì)學(xué)角度考慮的實(shí)際發(fā)生的賬面成本。對(duì)于這兩種成本內(nèi)涵的辨別，對(duì)于經(jīng)濟(jì)決策具有重要的理論意義和現(xiàn)實(shí)意義。

一、機(jī)會(huì)成本的內(nèi)涵

1.機(jī)會(huì)成本的出處。機(jī)會(huì)成本這一詞由奧地利學(xué)派弗？馮？維塞爾獨(dú)創(chuàng)，他通過(guò)成本定律分析，將效用與成本聯(lián)系起來(lái)，解釋了機(jī)會(huì)成本，他在其《自然價(jià)值》一書(shū)中指出：“在生產(chǎn)財(cái)物能夠作為多種不同的使用的場(chǎng)合，……在這里必須注意選擇那些無(wú)論在種類和數(shù)量方面都能證明是經(jīng)濟(jì)最有效的使用?！彼_繆爾森在其《經(jīng)濟(jì)學(xué)》論著中提到：一切競(jìng)爭(zhēng)的成本總要牽涉到機(jī)會(huì)成本。機(jī)會(huì)成本自古有之，只是之前沒(méi)有確切的定義?，F(xiàn)實(shí)中更是充滿了選擇，無(wú)論做何選擇都會(huì)存在機(jī)會(huì)成本。

2.機(jī)會(huì)成本的含義。機(jī)會(huì)成本是指在一定經(jīng)濟(jì)資源投入到某項(xiàng)用途后所放棄的在其他用途中所能獲得的最大收益。機(jī)會(huì)成本：將一種資源用于一種用途就意味著它不能用于其他用途。

由于經(jīng)濟(jì)資源具有稀缺性，因而將一定的經(jīng)濟(jì)資源生產(chǎn)一定數(shù)量的一種或幾種產(chǎn)品時(shí)，這些經(jīng)濟(jì)資源就不能同時(shí)被用于其他生產(chǎn)用途，即企業(yè)所獲得的產(chǎn)品收入，是以放棄用同樣的經(jīng)濟(jì)資源來(lái)生產(chǎn)其他產(chǎn)品時(shí)所能獲得的收入作為代價(jià)，由此便產(chǎn)生了機(jī)會(huì)成本的概念。例如，薩繆爾森在其經(jīng)濟(jì)學(xué)論著中所舉上大學(xué)的機(jī)會(huì)成本一樣，上大學(xué)四年的機(jī)會(huì)成本是四年的學(xué)雜費(fèi)加上不上大學(xué)出去打工所掙的工資。做了一件事而不能做另一件事的代價(jià)就是機(jī)會(huì)成本，也是為做這件事而放棄做其他事?tīng)奚舻臋C(jī)會(huì)。

3.相關(guān)的成本概念及比較。成本一般可以分為社會(huì)成本與私人成本。社會(huì)成本是指是指全社會(huì)各個(gè)生產(chǎn)部門的成本匯總起來(lái)的總成本，也可指某一種產(chǎn)品的社會(huì)平均成本。其反映的是對(duì)整個(gè)社會(huì)來(lái)說(shuō)所發(fā)生的成本，即社會(huì)可獲得的資源的最好替代用途。最早提出社會(huì)成本一詞的人是著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家庇古，他在分析外部害時(shí)發(fā)現(xiàn)社會(huì)成本是產(chǎn)品生產(chǎn)的私人成本和生產(chǎn)的外部性給社會(huì)帶來(lái)的額外成本之和。社會(huì)成本的分擔(dān)與補(bǔ)償?shù)幕灸康氖菫榱舜龠M(jìn)社會(huì)公平。

私人成本是指單個(gè)廠商使用某一資源而產(chǎn)生的費(fèi)用，即廠商生產(chǎn)過(guò)程中投入的所有生產(chǎn)要素的價(jià)格?？梢?jiàn)，私人成本是從廠商私人角度來(lái)看而形成的成本，廠商投入的生產(chǎn)要素如勞動(dòng)、資本、土地、企業(yè)家才能等價(jià)格均應(yīng)計(jì)入私人成本。

進(jìn)一步，私人成本又可劃分為顯性成本和隱含成本。顯性成本指企業(yè)從事一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)時(shí)所花費(fèi)的貨幣支出，包括雇員工資、購(gòu)買原材料、燃料及添置或租用的設(shè)備的費(fèi)用、利息、保險(xiǎn)費(fèi)、廣告費(fèi)及稅金等。這些成本會(huì)在會(huì)計(jì)帳目上反映出來(lái)，又稱會(huì)計(jì)成本。隱含成本是相對(duì)于顯性成本而言的，指企業(yè)使用自有生產(chǎn)要素時(shí)所花的成本。比如，廠商在生產(chǎn)過(guò)程中，不僅會(huì)雇傭工人，從銀行貸款，而且有時(shí)還利用自有的土地和資金，并親自管理企業(yè)。如果企業(yè)使用的某部分生產(chǎn)要素是自有，在會(huì)計(jì)記賬時(shí)，這些要素的價(jià)格總和形成的成本，不計(jì)入會(huì)計(jì)成本（顯性成本），但是，經(jīng)濟(jì)學(xué)上認(rèn)為，由于這些自有要素和非自有要素在生產(chǎn)過(guò)程的作用相同，也應(yīng)向自己支付利息、地利和薪水等，所以這筆價(jià)值應(yīng)當(dāng)計(jì)入成本之中。由于這類成本不如顯性成本那么明顯，故被稱為隱含成本。隱含成本必須從機(jī)會(huì)成本的角度按照企業(yè)自有生產(chǎn)要素在其他用途中所能得到的最高收入來(lái)支付，否則，廠商會(huì)把自有要素轉(zhuǎn)移出企業(yè)以獲取更高的報(bào)酬。因此，西方經(jīng)濟(jì)學(xué)中討論的成本概念與一般企業(yè)會(huì)計(jì)人員所指的成本相比有著不同的含義。

由于不同成本含義存在的差異，因而形成了利潤(rùn)含義的差異。目前，主要有兩類利潤(rùn)：一是，會(huì)計(jì)利潤(rùn)：銷售總收益與會(huì)計(jì)成本的差額；二是，經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)：銷售總收益與企業(yè)經(jīng)營(yíng)的機(jī)會(huì)成本或經(jīng)濟(jì)成本的差額，又稱超額利潤(rùn)。

進(jìn)一步存在，經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)=總收益-經(jīng)濟(jì)成本=總收益-（會(huì)計(jì)成本+隱含成本）。若令經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)=0，則有，經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)=總收益-（會(huì)計(jì)成本+正常利潤(rùn)+其他隱含成本）=0，進(jìn)而可知，會(huì)計(jì)利潤(rùn)=總收益-會(huì)計(jì)成本=正常利潤(rùn)+其他隱含成本。由此可見(jiàn)，當(dāng)經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)為0時(shí)，會(huì)計(jì)利潤(rùn)并不為0，而是為正常利潤(rùn)和其他隱含成本的總和，反之，當(dāng)會(huì)計(jì)利潤(rùn)為0時(shí)，經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)為負(fù)數(shù)。因此，由于成本含義的差異導(dǎo)致對(duì)廠商的經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)結(jié)果完全不同。

二、機(jī)會(huì)成本的特點(diǎn)及存在前提條件

1.機(jī)會(huì)成本的特點(diǎn)。機(jī)會(huì)成本的特點(diǎn)主要有三個(gè)方面：第一，機(jī)會(huì)成本具有時(shí)效性，機(jī)會(huì)是一個(gè)過(guò)程而不是某個(gè)時(shí)間點(diǎn)，不同的時(shí)間段，機(jī)會(huì)成本是不一樣的。第二，機(jī)會(huì)成本不是完全由選擇方單方面決定的，競(jìng)爭(zhēng)的選擇會(huì)影響到選擇方的機(jī)會(huì)成本。機(jī)會(huì)成本不是實(shí)際的成本，但是它能影響我們的抉擇。第三，機(jī)會(huì)成本的計(jì)量難，機(jī)會(huì)成本有可計(jì)量的也有不可計(jì)量的，比如時(shí)間、自然環(huán)境和人文環(huán)境等的機(jī)會(huì)成本。例如：煤礦的破壞性開(kāi)采，它的機(jī)會(huì)成本是自然環(huán)境和人文環(huán)境的破壞，后期彌補(bǔ)環(huán)境的破壞的成本是無(wú)法核算的。

2.機(jī)會(huì)成本存在前提條件。機(jī)會(huì)成本存在的四個(gè)基本前提：第一，資源具有稀缺性，即相對(duì)于人類無(wú)限增長(zhǎng)的需求而言，在一定時(shí)間與空間范圍內(nèi)資源總是有限，資源的有限性與人類需求的無(wú)限性造成了資源的稀缺性。資源的稀缺性可劃分為絕對(duì)稀缺和相對(duì)稀缺，絕對(duì)稀缺是指資源的總需求超過(guò)總供給，相對(duì)稀缺是指資源的總供給能夠滿足總需求，但分布不均衡會(huì)造成局部的稀缺，通常所說(shuō)的稀缺性是相對(duì)稀缺。第二，資源具有多種用途，這保證了資源在使用時(shí)的可選擇性。第三，資源可以自由流動(dòng)，這保證了資源能夠進(jìn)行自由配置，這又進(jìn)一步保障了資源用途的可選擇性。第四，資源可被充分利用。如果將多種用途的稀缺資源投入到某些用途后，還有一些用途所需的資源得不到滿足，才會(huì)出現(xiàn)收益損失。如果資源的每種用途都滿足后，資源仍有剩余，即資源得不到充分利用，則閑置的資源不能獲得收益，使用閑置資源的機(jī)會(huì)成本為零。資源是稀缺多用途的才可能促進(jìn)使用資源者充分利用資源，四個(gè)前提是遞進(jìn)關(guān)系。只有在這樣三個(gè)前提下，才存在機(jī)會(huì)成本。

3.機(jī)會(huì)成本變動(dòng)規(guī)律。在既定的經(jīng)濟(jì)資源和生產(chǎn)技術(shù)條件下，每增加或減少一單位某種產(chǎn)品的產(chǎn)量所產(chǎn)生的機(jī)會(huì)成本會(huì)出現(xiàn)遞增或遞減，即機(jī)會(huì)成本變動(dòng)存在客觀規(guī)律。

由于資源是有限的，且生產(chǎn)要素間可以替代但又不能完全替代，因此，一般來(lái)說(shuō)，每增加一單位某種產(chǎn)品的產(chǎn)量所產(chǎn)生的機(jī)會(huì)成本會(huì)出現(xiàn)遞增，即機(jī)會(huì)成本呈遞增規(guī)律，究其原因在于：一方面，因資源是有限的，隨著某種產(chǎn)品產(chǎn)量的增加，用于生產(chǎn)其他的經(jīng)濟(jì)資源逐漸減少，造成該經(jīng)濟(jì)資源相對(duì)稀缺，價(jià)格增加，在所放棄的其他產(chǎn)品產(chǎn)量不變的情況下，所放棄的最大收益即機(jī)會(huì)成本遞增；另一方面，因?yàn)榇嬖谶呺H技術(shù)替代率遞減規(guī)律，即在維持產(chǎn)量不變的前提下，當(dāng)一種生產(chǎn)要素的投入量不斷增加時(shí)，每一單位的這種生產(chǎn)要素所能替代的另一種生產(chǎn)要素的數(shù)量是遞減的，換言之，機(jī)會(huì)成本遞增。這也是生產(chǎn)可能性曲線凹向原點(diǎn)（有時(shí)也稱為“凸性”）的原因。

三、機(jī)會(huì)成本案例分析

1.國(guó)家建設(shè)的決策。修建水壩需要考慮的機(jī)會(huì)成本，截?cái)嗪恿餍藿ㄋ畨危钪苯拥慕?jīng)濟(jì)效用就是水利發(fā)電，但是不能只考慮這座水電站可以發(fā)多少電，帶來(lái)多少收益，還應(yīng)考慮用同樣資金可以建多少中小型水電站，這些中小型水電站能發(fā)多少電，帶來(lái)多少其他收益，后者是前者的機(jī)會(huì)成本。修建水壩的機(jī)會(huì)成本還要考慮對(duì)自然環(huán)境的影響，對(duì)上下游人文環(huán)境的影響所帶來(lái)的機(jī)會(huì)成本，這些機(jī)會(huì)成本是無(wú)法用貨幣來(lái)估算了。機(jī)會(huì)成本的存在，使人們會(huì)從全局來(lái)考慮問(wèn)題。

2.企業(yè)的經(jīng)營(yíng)決策。問(wèn)題一：如果一家企業(yè)占用資產(chǎn)100萬(wàn)元，社會(huì)平均報(bào)酬率為10%，但它只能達(dá)到5%的資產(chǎn)報(bào)酬率，那么這個(gè)企業(yè)在真正帳面上就應(yīng)該是虧損5萬(wàn)元，而不是盈利5萬(wàn)元。上面這個(gè)例子，就是沿海一帶大量中小企業(yè)紛紛由制造業(yè)轉(zhuǎn)行到金融或是房地產(chǎn)業(yè)脫離實(shí)業(yè)生產(chǎn)的最好說(shuō)明。資本逐利的本能，會(huì)讓企業(yè)主重視資本的有效利用和進(jìn)行正確的投資決策來(lái)改善企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，考慮生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)的機(jī)會(huì)成本。

3.日程生活中的決策。日常生活中個(gè)人的投資決策。問(wèn)題一：老張擁有一個(gè)商鋪，租金6萬(wàn)/年，如果自己開(kāi)商店投資20萬(wàn)元開(kāi)店，開(kāi)店的年收益率是30%，而20萬(wàn)如果投資基金會(huì)有10%的收益率，老張是開(kāi)店好還是出租店鋪？

從貨幣價(jià)值的角度來(lái)考慮，老張自己開(kāi)店的機(jī)會(huì)成本是6萬(wàn)的年租金和2萬(wàn)的投資基金的貨幣收益之和，即8萬(wàn)元。而他自己開(kāi)店，賬面上可以賺6萬(wàn)塊，但他因此損傷掉了賺6萬(wàn)塊的租金和2萬(wàn)塊貨幣收益。最后理性的決策，老張是出租商鋪。

問(wèn)題二：上醫(yī)學(xué)院的機(jī)會(huì)成本比上一般大學(xué)的機(jī)會(huì)成本大。

醫(yī)學(xué)院的學(xué)生，時(shí)間成本都比一般大學(xué)的高，醫(yī)學(xué)院本科畢業(yè)需要5年比一本本科長(zhǎng)一年，這一年的學(xué)費(fèi)和不上這一年所掙的工資就是醫(yī)院學(xué)生的機(jī)會(huì)成本。此外，醫(yī)學(xué)院的就業(yè)選擇面很專業(yè)，轉(zhuǎn)行成本高，這也導(dǎo)致他們的機(jī)會(huì)成本高。

問(wèn)題三：企業(yè)中職務(wù)越高的女性生小孩的機(jī)會(huì)成本越大。其一，職場(chǎng)中女性職務(wù)高越高收入更高；生小孩后無(wú)法工作，收入銳減，機(jī)會(huì)成本高。其二，生小孩后重返職場(chǎng)原職務(wù)級(jí)別難報(bào)，失去原有的晉升更高職務(wù)的機(jī)會(huì)甚至被原單位辭退。這是職場(chǎng)高職務(wù)女性生小孩所面臨的兩大高機(jī)會(huì)成本。

在人們作出任何決策時(shí)都要使收益大于或至少等于機(jī)會(huì)成本，如果機(jī)會(huì)成本大于收益，則這種決策從經(jīng)濟(jì)的觀點(diǎn)看就是不合理，這就是說(shuō)，在作出某項(xiàng)決策時(shí)，不能只考慮獲利情況，而且還要考慮機(jī)會(huì)成本，這樣，才能使投資最優(yōu)化。由此可以看出，機(jī)會(huì)成本在經(jīng)濟(jì)生活中對(duì)決策的重要性。

四 結(jié)論及政策建議

篇3

摘 要 本文在介紹了EVA的由來(lái)、含義及優(yōu)勢(shì)的基礎(chǔ)上，闡述了在我國(guó)的應(yīng)用現(xiàn)狀，相應(yīng)做出了總結(jié)。

關(guān)鍵詞 經(jīng)濟(jì)增加值 應(yīng)用

一、EVA概述

（一）EVA的由來(lái)

1989年，EVA價(jià)值管理體系作為一種新的估價(jià)方法被提出，被美國(guó)斯圖斯特公司最早注冊(cè)。20世紀(jì)80年代，原本業(yè)績(jī)不佳的斯式公司（氣冷汽油發(fā)動(dòng)機(jī)的全球最大生產(chǎn)商），在1990年將EVA體系引入業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)、獎(jiǎng)酬結(jié)構(gòu)和決策系統(tǒng)中之后，運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)率由1989年的2.81%提高到1993年的15.58%；EVA由―6300萬(wàn)美元增加到2400美元，創(chuàng)造了股東價(jià)值的神話。可口可樂(lè)公司、美國(guó)電話電報(bào)公司、杜邦等企業(yè)巨人都采用了EVA并獲取了可觀效果，EVA體系已作為公司治理和業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的標(biāo)準(zhǔn)迅速推廣。

（二）EVA的含義

EVA（economic value added），翻譯為經(jīng)濟(jì)增加值或經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)，指在扣除產(chǎn)生利潤(rùn)而投資的資本成本后所剩下的利潤(rùn)，是所有成本（包括機(jī)會(huì)成本）之后剩余部分。理性投資者期望投出的資產(chǎn)獲得的收益超過(guò)資產(chǎn)機(jī)會(huì)成本，獲得增量收益；否則，就會(huì)將已投入資本轉(zhuǎn)移到其他方面。具體說(shuō)是企業(yè)稅后營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)與全部投入資本（債務(wù)資本和權(quán)益資本之和）成本間的差額，若為正企業(yè)創(chuàng)造了價(jià)值財(cái)富；反之發(fā)生損失；差額為零，說(shuō)明利潤(rùn)僅滿足債權(quán)人和投資者最低要求收益。

（三）EVA的優(yōu)勢(shì)

EVA=稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)-全部資本成本=債務(wù)資本和股權(quán)資本的加權(quán)平均成本

企業(yè)在籌資過(guò)程中，外借的或自有的資金都要進(jìn)行資金成本分析，以確定合理的資金來(lái)源結(jié)構(gòu)，以最低的資金成本來(lái)獲得企業(yè)經(jīng)營(yíng)所需的資本。而現(xiàn)行的會(huì)計(jì)制度對(duì)權(quán)益資本和債務(wù)資本的處理不同，債務(wù)資本成本作為當(dāng)期費(fèi)用直接計(jì)入當(dāng)期的損益，權(quán)益資本成本作為收益分配處理。權(quán)益資本成本是隱含在公司對(duì)外公布的財(cái)務(wù)報(bào)告的凈收益中，使經(jīng)營(yíng)者有可能認(rèn)為權(quán)益資本是一種“免費(fèi)資本”。

二、在我國(guó)應(yīng)用的現(xiàn)狀

從2007年1月1日起，中國(guó)開(kāi)始施行新版《中央企業(yè)負(fù)責(zé)人經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)考核暫行辦法》，首次提出了EVA的概念，凡企業(yè)使用EVA指標(biāo)，且比上年有改善和提高的，國(guó)資委將給予獎(jiǎng)勵(lì)。來(lái)自國(guó)務(wù)院國(guó)資委統(tǒng)計(jì)顯示，2008年自愿參加國(guó)資委經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)考核的企業(yè)已由2007年的87戶增加到93戶。2009年面對(duì)金融危機(jī)，國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)管會(huì)1月5日對(duì)一些中央企業(yè)的投資沖動(dòng)提出警告，表示從2010年開(kāi)始在中央企業(yè)全面推行EVA考核，以引導(dǎo)企業(yè)規(guī)范投資行為。

（一）在確定公司的資本結(jié)構(gòu)方面的應(yīng)用

“啄食順序”融資理論將留存收益作為公司融資的首選方式，在各種融資中，留存收益融資成本最低，公司保留留存收益無(wú)需與投資者簽訂任何協(xié)議，也不會(huì)受外部資金市場(chǎng)如證券市場(chǎng)的影響和限制。采用EVA估價(jià)模型，有利于幫助我國(guó)經(jīng)營(yíng)者重新認(rèn)識(shí)不同融資方式的利弊，消除留存收益無(wú)成本的誤區(qū)，提高資金使用效率，合理調(diào)整公司資本結(jié)構(gòu)，努力增加公司的價(jià)值。

（二）在評(píng)估公司經(jīng)營(yíng)績(jī)效方面的應(yīng)用

傳統(tǒng)績(jī)效評(píng)價(jià)法未扣資本成本，利潤(rùn)增長(zhǎng)未表明企業(yè)價(jià)值和股東財(cái)富增長(zhǎng)。EVA指標(biāo)能夠真正反映經(jīng)營(yíng)者經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和企業(yè)真實(shí)情況，使企業(yè)決策與股東財(cái)富最大化目標(biāo)一致，減少利潤(rùn)操縱可能性，如果經(jīng)營(yíng)者在本期多確認(rèn)收益增加利潤(rùn)，增加的利潤(rùn)會(huì)被未來(lái)期間多征收的股權(quán)資本成本抵消，從而降低公司后期價(jià)值。這樣，經(jīng)營(yíng)者就不會(huì)輕易采用會(huì)計(jì)方法操縱利潤(rùn)會(huì)更加關(guān)心未來(lái)期間收益增長(zhǎng)。

（三）在建立公司激勵(lì)制度方面的應(yīng)用

經(jīng)濟(jì)增加值比傳統(tǒng)的會(huì)計(jì)核算方法更能真實(shí)地反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)的經(jīng)濟(jì)效益，因此，通過(guò)EVA 管理系統(tǒng)可以設(shè)計(jì)一套真正有效的激勵(lì)機(jī)制，把企業(yè)股東、管理者以及員工的利益完全統(tǒng)一起來(lái)。經(jīng)濟(jì)增加值越大，股東財(cái)富增加越多，管理者與員工所獲得的報(bào)酬也就越多。經(jīng)濟(jì)增加值使利益相關(guān)者的利益趨同化，有利于問(wèn)題的解決，有利于公司治理結(jié)構(gòu)的進(jìn)一步完善，達(dá)到“多贏”的效果。

三、結(jié)論

用EVA代替利潤(rùn)指標(biāo)可以更好的制約管理者行為，激勵(lì)他們的創(chuàng)造熱情，為股東贏得更多收益。從某種角度來(lái)說(shuō)，EVA甚至可推動(dòng)中國(guó)股市進(jìn)一步走向成熟。計(jì)算會(huì)計(jì)利潤(rùn)是以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)的，EVA則是把權(quán)責(zé)發(fā)生制與收付實(shí)現(xiàn)制（現(xiàn)金流量法）有機(jī)地結(jié)合統(tǒng)一，從而使EVA更能反映企業(yè)真實(shí)支付能力、償債能力。隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)體制改革的深化，EVA的應(yīng)用必將為現(xiàn)代企業(yè)帶來(lái)更多收益。

參考文獻(xiàn)：

[1]王雍君.財(cái)務(wù)精細(xì)化分析與公司管理決策.中國(guó)經(jīng)濟(jì)出版社.

[2]潘昕譯.投資管理.中國(guó)人民大學(xué)出版社.

篇4

現(xiàn)金流量表的編報(bào)方法有直接法和間接法兩種。所謂直接法，是指按現(xiàn)金收入和現(xiàn)金支出的主要類別直接反映企業(yè)各種經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。所謂間接法，是指以凈利潤(rùn)為起算點(diǎn)，調(diào)整不涉及現(xiàn)金的收入、費(fèi)用、營(yíng)業(yè)外收支等有關(guān)項(xiàng)目，據(jù)此計(jì)算出經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量。附表是采用間接法編報(bào)的。由于凈利潤(rùn)是按權(quán)責(zé)發(fā)生制原則確定的，且包括了投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)收益和費(fèi)用，因此將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量，實(shí)際上就是將權(quán)責(zé)發(fā)生制原則確定的凈利潤(rùn)調(diào)整為收付實(shí)現(xiàn)制的凈利潤(rùn)，并剔除投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)對(duì)現(xiàn)金流量的影響，從而反映出凈利潤(rùn)和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)烧叩年P(guān)系。編制附表的基本原理可以用以下公式表示：

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量=凈利潤(rùn)＋調(diào)整項(xiàng)目

需要在凈利潤(rùn)基礎(chǔ)上進(jìn)行調(diào)整的各項(xiàng)目的基本含義和電算化處理方法如下：

一、計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、固定資產(chǎn)折舊、無(wú)形資產(chǎn)攤銷、長(zhǎng)期預(yù)提費(fèi)用攤銷

這里所指的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備包括：壞帳準(zhǔn)備、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備、短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備、長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備、固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備等（本文只考慮壞帳準(zhǔn)備，其他減值準(zhǔn)備沒(méi)有）。上述四個(gè)項(xiàng)目，都是指本期發(fā)生的費(fèi)用或是損失。它們包括在利潤(rùn)表中，屬于利潤(rùn)的減除項(xiàng)目，但沒(méi)有發(fā)生現(xiàn)金流出。因此在將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量時(shí)，需要加回。這些項(xiàng)目的金額取自相關(guān)帳戶的本期發(fā)生額。假定有關(guān)會(huì)計(jì)科目的代碼如下：

上述四個(gè)項(xiàng)目的電算化處理方法如下：（企業(yè)帳套號(hào)為001）：

上述公式中的“FS”表示“發(fā)生額”；“J”表示“借方”；“D”表示“貸方”。第一個(gè)公式的含義是指“取本年度管理費(fèi)用帳戶中壞帳準(zhǔn)備明細(xì)帳的貸方發(fā)生額，如果是借方發(fā)生額，則在前面加“－”號(hào)?！逼溆喙筋愅啤?/p>

二、待攤費(fèi)用減少（減：增加）

一般而言，攤銷待攤費(fèi)用將使利潤(rùn)減少，但不影響企業(yè)的現(xiàn)金流量；待攤費(fèi)用的發(fā)生不影響企業(yè)利潤(rùn)，但影響企業(yè)的現(xiàn)金流量。攤銷待攤費(fèi)用和待攤費(fèi)用的發(fā)生相比，如果前者大于后者，其差額就是待攤費(fèi)用的減少數(shù)，該數(shù)據(jù)表明企業(yè)利潤(rùn)減少而現(xiàn)金流量沒(méi)有受到影響；反之，其差額就是待攤費(fèi)用的增加數(shù)，該數(shù)據(jù)表明企業(yè)現(xiàn)金流量減少而利潤(rùn)沒(méi)有受到影響。因此該項(xiàng)目的數(shù)據(jù)來(lái)源于待攤費(fèi)用年末和年初的差額。電算化處理方法如下：

qc（“1301”，全年，，001，年，）－qm（“1301”，全年，，001，年，）

上述公式中的qc和qm分別表示年初和年末，公式含義為：001單位待攤費(fèi)用的年初余額減去年末余額。

三、預(yù)提費(fèi)用增加（減：減少）

一般而言，計(jì)提預(yù)提費(fèi)用將使利潤(rùn)減少，但不影響企業(yè)的現(xiàn)金流量；預(yù)提費(fèi)用的轉(zhuǎn)銷不影響企業(yè)利潤(rùn)，但影響企業(yè)的現(xiàn)金流量。計(jì)提預(yù)提費(fèi)用和預(yù)提費(fèi)用的轉(zhuǎn)銷相比，其差額就是年末與年初的差額。如果前者大于后者，差額就是預(yù)提費(fèi)用的增加數(shù)，該數(shù)據(jù)表明企業(yè)利潤(rùn)減少而現(xiàn)金流量沒(méi)有受到影響；反之，其差額就是預(yù)提費(fèi)用的減少數(shù)，該數(shù)據(jù)表明企業(yè)現(xiàn)金流量減少而利潤(rùn)沒(méi)有受到影響。因此本項(xiàng)目應(yīng)反映預(yù)提費(fèi)用年末與年初的差額。如：年初預(yù)提費(fèi)用為貸方6000元，本年度計(jì)提12000元，實(shí)際支付15000元，年末為貸方3000元。本例中，影響利潤(rùn)的預(yù)提費(fèi)用為12000元；影響現(xiàn)金流量的預(yù)提費(fèi)用為15000元，其差額3000元只影響流量，不影響利潤(rùn)。由于預(yù)提費(fèi)用的主要內(nèi)容為借款利息及大修理費(fèi)用，借款利息影響利潤(rùn)但不影響經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量，故屬于附表的調(diào)整項(xiàng)目，但準(zhǔn)則將這部分內(nèi)容放在“財(cái)務(wù)費(fèi)用”項(xiàng)目調(diào)整，因此本項(xiàng)目只反映大修理費(fèi)用明細(xì)帳的年末與年初的差額。為便于計(jì)算機(jī)處理，預(yù)提費(fèi)用帳應(yīng)按費(fèi)用類別開(kāi)設(shè)明細(xì)帳。假定“預(yù)提費(fèi)用——大修理費(fèi)用”帳的代碼為219102，則本項(xiàng)的運(yùn)算公式為：qm（“219102”，全年，001，年，）－qC（“219102”，全年，001，年，）

上述公式的含義與待攤費(fèi)用項(xiàng)目公式的含義相同。

四、處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)的損失（減：收益）

固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)都屬于非現(xiàn)金資產(chǎn)，與這些資產(chǎn)相關(guān)的采購(gòu)和處理都屬于投資活動(dòng)流量。處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所形成的損失（或收益）影響企業(yè)的利潤(rùn)，但不影響企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量，因此應(yīng)在附表中調(diào)整。本項(xiàng)目應(yīng)根據(jù)“營(yíng)業(yè)外支出”或“營(yíng)業(yè)外收入”的明細(xì)帳發(fā)生額填列。假定“營(yíng)業(yè)外支出——處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)的損失”的科目代碼為560101，“營(yíng)業(yè)外收入——處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)的收益”的科目代碼為530101（新會(huì)計(jì)制度規(guī)定，處置無(wú)形資產(chǎn)的凈損益計(jì)入營(yíng)業(yè)外收支），本項(xiàng)目的公式為：fs（“560101”，全年，J，001，年，）——FS（“530101”，全年，D，001，年，）

上述公式的含義為取001公司本年度“營(yíng)業(yè)外支出——處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)的損失”帳的借方發(fā)生額減去“營(yíng)業(yè)外收入——處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)的收益”帳的貸方發(fā)生額。

五、固定資產(chǎn)報(bào)廢損失（減：收益）

固定資產(chǎn)報(bào)廢損失或收益全部計(jì)入營(yíng)業(yè)外支出或營(yíng)業(yè)外收入，影響企業(yè)當(dāng)期的利潤(rùn)，但不影響企業(yè)當(dāng)期的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量。本項(xiàng)目應(yīng)反映固定資產(chǎn)報(bào)廢的凈損失或凈收益。假定“營(yíng)業(yè)外支出——固定資產(chǎn)報(bào)廢損失”科目的代碼為560102，“營(yíng)業(yè)外收入——固定資產(chǎn)報(bào)廢收益”科目的代碼為530102，則本項(xiàng)目的電算化處理公式為：fs（“560102”，全年，J，001，年，）——FS（“530102”，全年，D，001，年，）

上述公式的含義為取001公司本年度“營(yíng)業(yè)外支出——固定資產(chǎn)報(bào)廢損失”帳的借方發(fā)生額減去“營(yíng)業(yè)外收入——報(bào)廢固定資產(chǎn)收益”帳的貸方發(fā)生額。如果固定資產(chǎn)發(fā)生盤虧或盤盈，處理原則相同。

六、財(cái)務(wù)費(fèi)用

財(cái)務(wù)費(fèi)用包括借款利息支出、貼現(xiàn)利息支出、支付給金融機(jī)構(gòu)的手續(xù)費(fèi)、匯兌損益等。上述明細(xì)項(xiàng)目中，只有貼現(xiàn)利息和支付給金融機(jī)構(gòu)的手續(xù)既影響企業(yè)利潤(rùn)又影響企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量，因此這兩個(gè)項(xiàng)目不需要在附表中調(diào)整。而借款利息和匯兌損益項(xiàng)目，只影響企業(yè)利潤(rùn)，但不影響企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量，故予以調(diào)整。因此本項(xiàng)目只需要考慮借款利息和匯兌損益項(xiàng)目的發(fā)生額。為了便于計(jì)算機(jī)數(shù)據(jù)處理，電算化以后，財(cái)務(wù)費(fèi)用明細(xì)帳應(yīng)按上述四個(gè)項(xiàng)目設(shè)置，相應(yīng)的科目代碼假定為550301、550302． 550303、550304，則本項(xiàng)目的運(yùn)算公式為：FS（“550301”，全年，J，001，年）＋FS（“550304”，全年，J，001，年），其含義是指001單位本年度借款利息明細(xì)帳的借方發(fā)生額與匯兌損益明細(xì)帳的借方發(fā)生額之和。注意：如果利息、匯兌損益是收益，應(yīng)以紅字記入借方。

七、遞延稅款

當(dāng)遞延稅款帳為借方發(fā)生額時(shí)，其對(duì)應(yīng)的科目為“應(yīng)交稅金”。這種業(yè)務(wù)使企業(yè)的凈利潤(rùn)不變，但經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量中的現(xiàn)金流出將增加；反之，遞延稅款帳為貸方發(fā)生額時(shí)，其對(duì)應(yīng)的科目為“所得稅”，這種業(yè)務(wù)使企業(yè)的凈利潤(rùn)減少，但經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量中的現(xiàn)金流出并沒(méi)有減少。因此遞延稅款帳的借、貸發(fā)生額都是現(xiàn)金流量表附表的調(diào)整項(xiàng)目，本項(xiàng)目應(yīng)根據(jù)“遞延稅款”帳的借、貸方發(fā)生額之差填列，運(yùn)算公式為FS（“270”，全年，D，001，年）－FS（“270”，全年，J，001，年），其含義為001單位遞延稅款帳的貸方發(fā)生額與借方發(fā)生額之差。

八、存貨的減少（減：增加）

從會(huì)計(jì)分錄角度而言，減少的存貨其價(jià)值轉(zhuǎn)移至主營(yíng)業(yè)務(wù)成本，這種結(jié)轉(zhuǎn)使得利潤(rùn)減少，但現(xiàn)金流出并沒(méi)有發(fā)生，因此根據(jù)凈利潤(rùn)計(jì)算經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量時(shí)應(yīng)予加上；存貨增加往往意味著現(xiàn)金流出，但凈利潤(rùn)并沒(méi)有減少，因此根據(jù)凈利潤(rùn)計(jì)算經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量時(shí)應(yīng)予以減去。本項(xiàng)目可以根據(jù)未減去“存貨跌價(jià)準(zhǔn)備”的年末存貨和年初存貨之差填列。由于減少的存貨并非全部計(jì)入損益帳戶，如工程領(lǐng)有材料，這些業(yè)務(wù)既不影響利潤(rùn)，也不影響現(xiàn)金流量，因此在計(jì)算存貨的貸方發(fā)生額時(shí)應(yīng)予以減去，本項(xiàng)目的填列應(yīng)根據(jù)年末存貨和年初存貨之差加上減少的存貨中不影響利潤(rùn)的部分填列。舉例說(shuō)明如下：

公司年初存貨500000元，本年度銷售收入700000元，貨款已收，銷售成本為300000元，工程施工領(lǐng)用存貨50000元，年末存貨150000元，其他業(yè)務(wù)不考慮。本例凈利潤(rùn)為400000元，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量為700000元。存貨的減少數(shù)為350000元，而其中影響利潤(rùn)的只有300000元。因此附表中的本項(xiàng)目應(yīng)根據(jù)年初年末的差額350000元加上減少的存貨中不影響利潤(rùn)的部分50000元填列。

會(huì)計(jì)電算化以后，為了能夠方便地取得減少的存貨中不影響利潤(rùn)的金額，筆者認(rèn)為，可以考慮單獨(dú)設(shè)置一個(gè)帳戶來(lái)反映減少的存貨中不影響利潤(rùn)的金額，我們暫且取名為“其他減少的存貨”。工程施工領(lǐng)有材料等相關(guān)的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)發(fā)生時(shí)編制如下的會(huì)計(jì)分錄：

借：其他減少的存貨

貸：原材料

借：在建工程

貸：其他減少的存貨

由于資產(chǎn)負(fù)債表中的存貨余額為扣除存貨跌價(jià)準(zhǔn)備后的凈額，因此未減去“存貨跌價(jià)準(zhǔn)備”的年末存貨和年初存貨之差可以根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表中的期末存貨余額加存貨跌價(jià)準(zhǔn)備帳戶的年末余額減去資產(chǎn)負(fù)債表中的年初存貨與存貨跌價(jià)準(zhǔn)備帳戶的年初余額確定。假定第12張資產(chǎn)負(fù)債表就是年報(bào)，存貨為12行，存貨跌價(jià)準(zhǔn)備科目代碼為1281，其他減少的存貨帳戶的代碼為1292，則本項(xiàng)目的運(yùn)算公式確定如下：

“資產(chǎn)負(fù)債表”d12＠12＋qm（“1281”，全年，，001，年，）－“資產(chǎn)負(fù)債表”C12＠12－qc（“1281”，今年，，001，年，）＋fs（“1292”，全年，J， 001，年，）

上述公式的基本含義為取第12張資產(chǎn)負(fù)債表第12行第4列的數(shù)據(jù)加上存貨跌價(jià)準(zhǔn)備帳戶的年末余額減去第12張資產(chǎn)負(fù)債表第12行第3列的數(shù)據(jù)與存貨跌價(jià)準(zhǔn)備帳戶的年初余額加上其他減少的存貨帳戶的借方發(fā)生額。

九、經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目的減少（減：增加）

經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目包括應(yīng)收帳款、應(yīng)收票據(jù)、其他應(yīng)收款。經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目減少意味著銀行存款的增加但不影響利潤(rùn)；經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目的增加意味著收入的增加但不影響現(xiàn)金流量，因此根據(jù)凈利潤(rùn)計(jì)算經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流量時(shí)應(yīng)加上經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目的減少或減去經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目的增加。由于存在發(fā)生壞帳等經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，故經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目減少并不完全意味著貨幣資金的增加；而壞帳重新收回的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)并不影響應(yīng)收項(xiàng)目的年初數(shù)和年末數(shù)，但現(xiàn)金凈流量增加。因此本項(xiàng)目不能完全依據(jù)應(yīng)收項(xiàng)目的年初數(shù)和年末數(shù)的差額填列，還應(yīng)考慮上述發(fā)生壞帳和壞帳重新收回等經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)對(duì)現(xiàn)金流量的影響。具體地說(shuō)，當(dāng)應(yīng)收帳款減少時(shí)，發(fā)生壞帳使得應(yīng)收帳款減少數(shù)增加，但現(xiàn)金流量沒(méi)有增加，因此在計(jì)算應(yīng)收帳款減少數(shù)時(shí)應(yīng)予減去；當(dāng)應(yīng)收帳款為增加時(shí)，發(fā)生壞帳使得增加數(shù)減少，從而使收入少計(jì)，因此在計(jì)算應(yīng)收帳款增加數(shù)時(shí)應(yīng)予加上。發(fā)生壞帳重新收回時(shí)，不影響凈利潤(rùn)，但現(xiàn)金凈流量增加，應(yīng)予加上。舉例說(shuō)明如下：

A公司年初應(yīng)收帳款為30萬(wàn)元，年末數(shù)為45萬(wàn)元，本年銷售收入100萬(wàn)元，其中已收款80萬(wàn)元。本年發(fā)生壞帳5萬(wàn)元，上年發(fā)生的壞帳重新收回2萬(wàn)元，壞帳提取率0.3％。年初存貨80萬(wàn)，本年出售60萬(wàn)元，年末20萬(wàn)元。其他業(yè)務(wù)不考慮。A公司本年度的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量為82萬(wàn)元，利潤(rùn)為36.955萬(wàn)元。附表有關(guān)項(xiàng)目填列如下：

凈利潤(rùn)　36.955

＋計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備　3.045

＋存貨的減少60

＋經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目的減少（減：增加）－（15＋5）＋2

目前我國(guó)開(kāi)發(fā)的會(huì)計(jì)軟件都已設(shè)置了條件取數(shù)函數(shù)。所謂條件取數(shù)函數(shù)，就是專門用于搜找滿足條件的數(shù)據(jù)的函數(shù)。會(huì)計(jì)電算化以后，為了能夠正確填列本項(xiàng)目，筆者認(rèn)為，可以考慮采用條件取數(shù)函數(shù)。假定應(yīng)收帳款、應(yīng)收票據(jù)、其他應(yīng)收款的科目代碼分別為1131、1111、1133，則本項(xiàng)目的運(yùn)算公式設(shè)置如下：

qc（“1131”，全年，，002，年，）－qm“1131”，全年，， 001，年，）－tfs（“1131”，年， d，“無(wú)法收回”，==， 001，年，）］＋tfs（“1131”，年， j，“重新收回”，==， 001，年，）＋qc（“1111”，全年，，001，年，）－qm（“1111”，全年，，001，年，）＋qc（“1133”，全年，，001，年，）－qm（“1133”，全年，，001，年，）－tfs（“1133”，年， d，“無(wú)法收回”，==， 001，年，）］＋tfs（“1133”，年， j，“重新收回”，==， 001，年，）

上述公式的含義為001單位應(yīng)收帳款、應(yīng)收票據(jù)、其他應(yīng)收款的年初數(shù)減去年末數(shù)，減應(yīng)收帳款、其他應(yīng)收款的貸方發(fā)生額中摘要內(nèi)容包含“無(wú)法收回”的金額加上應(yīng)收帳款、其他應(yīng)收款的貸方發(fā)生額中摘要內(nèi)容包含“重新收回”的金額。如果函數(shù)中沒(méi)有條件取數(shù)函數(shù)，也可以采用憑證取數(shù)函數(shù)。

十、經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目的增加（減：減少）

篇5

關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)報(bào)表和財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)評(píng)價(jià)體系中的地位十分重要，隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展這一趨勢(shì)還會(huì)得到加強(qiáng)。我們應(yīng)當(dāng)在合理的利用這一體系，挖掘更多對(duì)決策有用的信息，指導(dǎo)我們的決策行為的同時(shí)進(jìn)一步的完善它。

隨著社會(huì)的不斷進(jìn)步和經(jīng)濟(jì)全球化的逐步深入，財(cái)務(wù)報(bào)表作為 “商業(yè)語(yǔ)言”的載體，全面、系統(tǒng)、綜合的記錄了企業(yè)的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，是企業(yè)一定時(shí)期經(jīng)濟(jì)成果的總結(jié)，因而日益受到相關(guān)人士的關(guān)注。世界投資大師巴菲特就曾經(jīng)說(shuō)過(guò)：“對(duì)一家企業(yè)進(jìn)行投資，我主要的看這家企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表”。這是巴菲特站在投資者的角度闡明解讀財(cái)務(wù)報(bào)表的重要性，此外債權(quán)人、政府、稅務(wù)機(jī)關(guān)、社會(huì)公眾等在做經(jīng)濟(jì)決策時(shí)都要分析企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表，企業(yè)經(jīng)營(yíng)者更是如此。

一、財(cái)務(wù)報(bào)表的含義及作用

    具體來(lái)講企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表至少應(yīng)該包括資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動(dòng)表及附注。其中四張主表相互結(jié)合，全面地反映了企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量。

    資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)一定時(shí)期的財(cái)務(wù)狀況的會(huì)計(jì)報(bào)表。通過(guò)閱讀資產(chǎn)負(fù)債表，可以清楚地知道公司在許可的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中所控制的經(jīng)濟(jì)資源和承擔(dān)的責(zé)任和義務(wù)；可以一目了然地掌握公司的資產(chǎn)擁有、償還債務(wù)能力及股東權(quán)益變化，為投資人購(gòu)買股票時(shí)了解投資的風(fēng)險(xiǎn)提供必要的資訊。利潤(rùn)表是反映企業(yè)一定時(shí)期的經(jīng)營(yíng)成果的會(huì)計(jì)報(bào)表。通過(guò)閱讀利潤(rùn)表，能夠了解公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成果的好壞，通過(guò)比較公司近幾年的利潤(rùn)表，可以了解公司未來(lái)的獲利能力?，F(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間現(xiàn)金收入和現(xiàn)金支出情況的會(huì)計(jì)報(bào)表。通過(guò)閱讀現(xiàn)金流量表能夠了解企業(yè)一定期間內(nèi)現(xiàn)金流入和流出的狀況，分析企業(yè)未來(lái)獲取現(xiàn)金的能力。所有者權(quán)益變動(dòng)表是反映企業(yè)一定時(shí)期所有者權(quán)益變動(dòng)情況的會(huì)計(jì)報(bào)表。通過(guò)閱讀所有者權(quán)益變動(dòng)表能夠準(zhǔn)確理解所有者權(quán)益增減變動(dòng)的根源，以及直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失。

二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的含義作用

    由財(cái)務(wù)報(bào)表的含義和作用可以看出，財(cái)務(wù)報(bào)表是企業(yè)一定時(shí)期經(jīng)營(yíng)成果的總結(jié)，四張主表從不同的方面反映了企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)能力、償債能力、發(fā)展?jié)摿Φ龋峭顿Y者、債權(quán)人、管理者理解企業(yè)信息的窗口。財(cái)務(wù)報(bào)表揭示的信息是基于信息使用者共同需求的，而不是針對(duì)具體使用者的“財(cái)務(wù)報(bào)告所考慮的是廣泛類別決策者的需要，當(dāng)然不能以個(gè)別決策者在特定環(huán)境下所作的決策為依據(jù)”。因而，為滿足具體使用者因不同決策而需求的不同信息，只能運(yùn)用財(cái)務(wù)分析的方法，將報(bào)表數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)化為對(duì)特定決策有用的信息。

  1、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的含義。

所謂財(cái)務(wù)報(bào)表分析，是指運(yùn)用一定的方法和手段，對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表及相關(guān)資料提供的數(shù)據(jù)進(jìn)行系統(tǒng)和深入的分析研究，揭示有關(guān)指標(biāo)之間的關(guān)系及變化趨勢(shì)，以便對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)和有關(guān)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)做出評(píng)價(jià)和預(yù)測(cè)，從而為報(bào)表使用者進(jìn)行相關(guān)經(jīng)濟(jì)決策提供直接、相關(guān)的信息，給予具體、有效的幫助。財(cái)務(wù)報(bào)表分析不僅要滿足企業(yè)外部和相關(guān)利益集團(tuán)的決策需要，而且還要滿足企業(yè)內(nèi)部管理決策的需要。財(cái)務(wù)分析的基本職能是將大量的報(bào)表數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)化為對(duì)特定決策有用的信息，減少?zèng)Q策的不確定性，因此財(cái)務(wù)分析是連接財(cái)務(wù)報(bào)表和使用者的橋梁和紐帶。

  2、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的作用

    財(cái)務(wù)報(bào)表分析以財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)容為對(duì)象，通過(guò)一定的分析方法使財(cái)務(wù)報(bào)表提供的信息達(dá)到?jīng)Q策有用性的一種方法。財(cái)務(wù)報(bào)表是財(cái)務(wù)報(bào)表分析賴以存在基礎(chǔ)，對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的分析是財(cái)務(wù)報(bào)表分析的全部工作所在。四張主表構(gòu)成了企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的主要框架，所以財(cái)務(wù)報(bào)表的分析也應(yīng)該圍繞這四張主表展開(kāi)。通過(guò)分析資產(chǎn)負(fù)債表，可以了解公司的財(cái)務(wù)狀況，對(duì)公司的償債能力、資本結(jié)構(gòu)是否合理、流動(dòng)資金充足性等作出判斷；通過(guò)分析利潤(rùn)表，可以了解分析公司的盈利能力、盈利狀況、經(jīng)營(yíng)效率，對(duì)公司在行業(yè)中的競(jìng)爭(zhēng)地位、持續(xù)發(fā)展能力做出判斷；通過(guò)分析現(xiàn)金流量表，可以了解和評(píng)價(jià)公司獲取現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的能力，并據(jù)以預(yù)測(cè)公司未來(lái)現(xiàn)金流量；通過(guò)所有者權(quán)益變動(dòng)表可以搭建資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表之間的鉤稽關(guān)系，使財(cái)務(wù)報(bào)告體系中各要素之間能夠繼續(xù)保持著緊密的聯(lián)系。

  3、財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法

    財(cái)務(wù)報(bào)表的使用者運(yùn)用財(cái)務(wù)報(bào)表的目的不同，側(cè)重點(diǎn)不同，因而在具體分析時(shí)所采用的方法也各不相同。但從總體來(lái)講，財(cái)務(wù)報(bào)表的分析方法主要包括單個(gè)年度的財(cái)務(wù)比率分析，不同時(shí)期的比較分析，與同行業(yè)其他公司之間的比較分析三種方法。

    財(cái)務(wù)比率分析是指對(duì)本公司一個(gè)財(cái)務(wù)年度內(nèi)的財(cái)務(wù)報(bào)表各項(xiàng)目之間進(jìn)行比較，計(jì)算比率，判斷年度內(nèi)償債能力、資本結(jié)構(gòu)、經(jīng)營(yíng)效率、盈利能力情況等；對(duì)本公司不同時(shí)期的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行比較分析，可以對(duì)公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力、財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)趨勢(shì)、盈利能力做出分析，從一個(gè)較長(zhǎng)的時(shí)期來(lái)動(dòng)態(tài)地分析公司狀況；與同行業(yè)其他公司進(jìn)行比較分析可以了解公司各種指標(biāo)的優(yōu)劣，在群體中判斷個(gè)體。使用本方法時(shí)常選用行業(yè)平均水平或行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)水平，通過(guò)比較得出公司在行業(yè)中的地位，認(rèn)識(shí)優(yōu)勢(shì)與不足，真正確定公司的價(jià)值。

三、關(guān)于財(cái)務(wù)報(bào)表發(fā)展的趨勢(shì)

    在可以預(yù)見(jiàn)的未來(lái)里，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告的發(fā)展趨勢(shì)將主要包括以下幾個(gè)方面：1.財(cái)務(wù)報(bào)表，特別是其中的資產(chǎn)負(fù)債表將變得更長(zhǎng)、更復(fù)雜和更難以理解；2.財(cái)務(wù)報(bào)告的其他手段將不斷增加并發(fā)揮愈來(lái)愈為重要的作用；3.對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告理論與方法的研究將進(jìn)一步加強(qiáng)。財(cái)務(wù)報(bào)表的未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)是：一方面，財(cái)務(wù)報(bào)表將同時(shí)混合使用多種計(jì)量基礎(chǔ)，即不同資產(chǎn)和負(fù)債項(xiàng)目采用不同的計(jì)量基礎(chǔ)；另一方面，由于對(duì)決策有用性的重視，在條件成熟時(shí)市場(chǎng)價(jià)值或現(xiàn)行價(jià)值將逐漸形成一套獨(dú)立的會(huì)計(jì)與報(bào)告模式。因此，可能形成歷史成本模式與現(xiàn)行價(jià)值模式并存的局面。

參考文獻(xiàn)

［1］張先治 《現(xiàn)代財(cái)務(wù)分析》 中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社 2003

篇6

關(guān)鍵詞：CAS 18 遞延所得稅資產(chǎn) 遞延所得稅負(fù)債摘要：遞延所得稅資產(chǎn)與負(fù)債，由于直接列示在資產(chǎn)負(fù)債表中，引起了我國(guó)研究者的關(guān)注，學(xué)者探討了它們與企業(yè)價(jià)值的關(guān)系。我國(guó)學(xué)者不斷探尋遞延所得稅資產(chǎn)、遞延所得稅負(fù)債項(xiàng)目的含義及在資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法下執(zhí)行的經(jīng)濟(jì)效果影響。以上研究大多是從單個(gè)項(xiàng)目角度探討它們對(duì)報(bào)表及經(jīng)濟(jì)結(jié)果的影響，但尚無(wú)有從整體角度對(duì)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第18號(hào)――所得稅》（2006）（以下簡(jiǎn)稱CAS 18）實(shí)施后的影響進(jìn)行研究，文章試圖從這個(gè)角度建立起CAS 18實(shí)施評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，目的是從更全面視角看待CAS 18的影響。

關(guān)鍵詞：CAS 18 遞延所得稅資產(chǎn) 遞延所得稅負(fù)債

中圖分類號(hào)：F275 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1002-5812（2016）16-0051-03

一、CAS 18研究的目的與意義

CAS 18的實(shí)施，是我國(guó)采用資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法的起始，2014年修訂的準(zhǔn)則中不包含CAS 18，即自2007年以來(lái)，上市公司一直執(zhí)行的是2006年頒布的所得稅準(zhǔn)則。大量文獻(xiàn)對(duì)所得稅準(zhǔn)則中資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法與利潤(rùn)表債務(wù)法、所得稅費(fèi)用的計(jì)算、暫時(shí)性差異的判定、遞延所得稅對(duì)企業(yè)凈資產(chǎn)影響等作了大量研究。學(xué)者們還從CAS 18對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)結(jié)果、財(cái)務(wù)狀況及盈余管理的影響等角度進(jìn)行了研究。

對(duì)CAS 18研究有以下方面的意義：第一，所得稅費(fèi)用占到稅前利潤(rùn)的25%―35%，對(duì)凈利潤(rùn)指標(biāo)的影響不能忽視。第二，CAS 18的實(shí)施，是我國(guó)采用資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法的起始，并且一直執(zhí)行到現(xiàn)在，執(zhí)行的結(jié)果對(duì)企業(yè)究竟有哪些方面的影響，從哪些角度來(lái)進(jìn)行評(píng)判值得研究。第三，所得稅準(zhǔn)則本身的復(fù)雜性，它不僅涉及會(huì)計(jì)，同時(shí)涉及稅法，是企業(yè)一直關(guān)注的工作；在企業(yè)的多項(xiàng)業(yè)務(wù)中，都會(huì)涉及對(duì)所得稅的估算、計(jì)算，企業(yè)重要的管理判斷也要求對(duì)所得稅因素予以考慮，要求考慮是否發(fā)生、哪里發(fā)生、什么時(shí)間發(fā)生及應(yīng)交所得稅的比率。第四，對(duì)于我國(guó)來(lái)說(shuō)CAS 18與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則趨同是一種進(jìn)步的表現(xiàn)，實(shí)施CAS 18可有效提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，并且在一定程度上能夠提升我國(guó)會(huì)計(jì)的整體水平。

二、文獻(xiàn)回顧

遞延所得稅項(xiàng)目直接在資產(chǎn)負(fù)債表中列示，是基于資產(chǎn)負(fù)債觀及權(quán)責(zé)發(fā)生制在所得稅問(wèn)題上的體現(xiàn)（郝麗娜，2015）。資產(chǎn)負(fù)債觀下，收益概念是企業(yè)期末凈資產(chǎn)比期初凈資產(chǎn)的凈增長(zhǎng)額。不論收益是否實(shí)現(xiàn)，只要是凈資產(chǎn)額有所增加，就當(dāng)作收益確認(rèn)。資產(chǎn)負(fù)債觀下，資產(chǎn)和負(fù)債的計(jì)量有多個(gè)計(jì)量基礎(chǔ)，收益的確認(rèn)不需要考慮實(shí)現(xiàn)問(wèn)題，收益包含了未確認(rèn)損益。權(quán)責(zé)發(fā)生制和收付實(shí)現(xiàn)制是會(huì)計(jì)計(jì)量的兩個(gè)基礎(chǔ)，應(yīng)付稅款法與收付實(shí)現(xiàn)制具有相似性，首先是因?yàn)槠髽I(yè)在會(huì)計(jì)和稅法二者之間存在差異，這種差異被稱為暫時(shí)性差異（永久性差異與時(shí)間性差異），然而在應(yīng)付稅款法的實(shí)際應(yīng)用中，是不確認(rèn)時(shí)間性對(duì)所得稅的影響的，在這種所得稅核算方法下，企業(yè)的當(dāng)期所得稅費(fèi)用等于當(dāng)期應(yīng)交的所得稅。資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法，與應(yīng)付稅款法是不同的，是指企業(yè)確認(rèn)暫時(shí)性差異對(duì)所得稅的影響，因此在使用這種方法的情況下，企業(yè)的當(dāng)期所得稅費(fèi)用等于暫時(shí)性差異對(duì)所得稅產(chǎn)生的影響額（遞延所得稅）和當(dāng)期應(yīng)交所得稅二者之和。從本質(zhì)上講，資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法不僅逐漸地確認(rèn)了利潤(rùn)總額（稅前利潤(rùn)）和計(jì)稅利潤(rùn)（應(yīng)進(jìn)行納稅的所得額）間所存在的差異，而且還在轉(zhuǎn)銷過(guò)程中轉(zhuǎn)回此差額。根據(jù)我國(guó)所得稅準(zhǔn)則的要求，上市公司必須使用的資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法是類似于權(quán)責(zé)發(fā)生制的一種方法。我國(guó)企業(yè)應(yīng)用資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法的最大好處是，在研究未來(lái)經(jīng)濟(jì)資源流入和流出的影響因素時(shí)，我們不僅要考慮企業(yè)承擔(dān)的現(xiàn)實(shí)義務(wù)（應(yīng)交所得稅是基于納稅實(shí)質(zhì)課稅原則，按照實(shí)質(zhì)課稅要件來(lái)反映企業(yè)稅務(wù)負(fù)擔(dān)），還要考慮未來(lái)的資產(chǎn)負(fù)債狀況（遞延所得稅則反映未來(lái)資產(chǎn)負(fù)債變動(dòng)企業(yè)將可能負(fù)擔(dān)的所得稅水平），從而提高信息的決策有用性。其中權(quán)責(zé)發(fā)生制基礎(chǔ)下的暫時(shí)性差異產(chǎn)生了資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法的研究重要主體――遞延所得稅。

作為資產(chǎn)負(fù)債表中的資產(chǎn)與負(fù)債單項(xiàng)項(xiàng)目的研究，國(guó)外研究學(xué)者Benjamin（1998）等證實(shí)了投資者將遞延所得稅資產(chǎn)和負(fù)債當(dāng)作真正的資產(chǎn)和負(fù)債來(lái)看待，研究指出遞延所得稅資產(chǎn)可以影響股票價(jià)格；Lynn（2008）等利用Feltham和Ohison的模型進(jìn)行實(shí)證分析，研究結(jié)論是：遞延所得稅資產(chǎn)與股票價(jià)格呈正相關(guān)，并且顯著，其中將其分為已確認(rèn)與未確認(rèn)的遞延所得稅資產(chǎn)，二者與股票價(jià)格都呈正向的相關(guān)關(guān)系。

Amir（1999）和Sougiannis研究發(fā)現(xiàn)，分析遞延所得稅資產(chǎn)對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響有兩個(gè)效果，共同作用，卻相互矛盾：一個(gè)是信號(hào)作用，遞延所得稅資產(chǎn)的存在，能夠在一定程度上增加未來(lái)發(fā)生損失的確定性，對(duì)股票價(jià)格和預(yù)期盈虧會(huì)產(chǎn)生不利影響；一個(gè)是計(jì)量效果，即遞延所得稅資產(chǎn)在未來(lái)有抵稅的效果，是一項(xiàng)資產(chǎn)。Douglas J.Skinnier（2008）的研究提供了日本銀行在金融危機(jī)中采用資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法的情況時(shí)遞延所得稅（凈）資產(chǎn)兩種效果的證據(jù)。日本于 1998 年開(kāi)始采用資產(chǎn)負(fù)債法核算所得稅費(fèi)用項(xiàng)目，先是公司法允許遞延所得稅項(xiàng)目在銀行業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表中反映出來(lái)， 而后在快速推行過(guò)程中，日本 MOF（日本財(cái)務(wù)?。┪瘑T會(huì)允許將遞延所得稅（凈）資產(chǎn)（遞延所得稅資產(chǎn)-遞延所得稅負(fù)債）包括在它們的監(jiān)管資本中，這一規(guī)定與其他各國(guó)家不同。20世紀(jì)90年代早期，隨著日本股票和地產(chǎn)泡沫破滅以及經(jīng)濟(jì)問(wèn)題造成日本銀行實(shí)力的持續(xù)下降，銀行勉強(qiáng)能夠維持監(jiān)管資本的必要水平。1998 年，主要日本銀行確認(rèn)遞延所得稅（凈）資產(chǎn) 6.6萬(wàn)億日元，大約占所有者權(quán)益的 29%；1998 年之后，遞延所得稅（凈）資產(chǎn)繼續(xù)成為日本銀行監(jiān)管資本的重要組成部分，2002 年，日本主要銀行的遞延所得稅（凈）資產(chǎn)總額達(dá)到 7.5 萬(wàn)億日元，占所有者權(quán)益的 60%。Douglas J.Skinnier（2008）指出，沒(méi)有這些遞延所得稅（凈）資產(chǎn)，銀行將會(huì)破產(chǎn)。而 2003年 Resona 銀行的破產(chǎn)，正是由于審計(jì)人員拒絕在它的遞延所得稅（凈）資產(chǎn)的確認(rèn)上簽字而引發(fā)。

國(guó)內(nèi)研究學(xué)者陳麗花（2009）等發(fā)現(xiàn)確認(rèn)遞延所得稅資產(chǎn)和負(fù)債之后，能夠增加凈資產(chǎn)和凈利潤(rùn)的價(jià)值相關(guān)性，并且對(duì)遞延所得稅資產(chǎn)和負(fù)債對(duì)股票價(jià)格都有影響，從而證實(shí)對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表觀的引入可以使資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表的財(cái)務(wù)信息質(zhì)量得到很大的改良。有些學(xué)者如Defliese認(rèn)為遞延所得稅負(fù)債不被視為企業(yè)的負(fù)債，近期轉(zhuǎn)回的可能性較小，遞延所得稅負(fù)債對(duì)企業(yè)的價(jià)值的變化不產(chǎn)生影響，也即不具有價(jià)值相關(guān)性。秦長(zhǎng)順（2011）以價(jià)格模型與收益模型，對(duì)遞延所得稅（凈）資產(chǎn)、遞延所得稅資產(chǎn)、遞延所得稅負(fù)債與在 CAS 18 實(shí)施前后企業(yè)價(jià)值的相關(guān)性進(jìn)行了實(shí)證分析，驗(yàn)證了遞延所得稅資產(chǎn)與遞延所得稅負(fù)債作為企業(yè)一項(xiàng)真實(shí)的資產(chǎn)與負(fù)債對(duì)投資者判斷企業(yè)價(jià)值有影響。

對(duì)于遞延所得稅對(duì)凈利潤(rùn)的影響，趙娟霞（2013）通過(guò)實(shí)證研究指出遞延所得稅是進(jìn)行利潤(rùn)平滑的一種有效措施，也就是對(duì)于上市企業(yè)的利潤(rùn)平滑行為，通過(guò)資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法可以發(fā)揮明顯的增量作用。企業(yè)通過(guò)計(jì)提和轉(zhuǎn)回遞延所得稅資產(chǎn)（負(fù)債），從而使得企業(yè)的利潤(rùn)產(chǎn)生變動(dòng)，使企業(yè)實(shí)現(xiàn)了在對(duì)利潤(rùn)進(jìn)行處理的情況下實(shí)施利潤(rùn)平滑。而所得稅費(fèi)用與利潤(rùn)總額的關(guān)系，李薇（2016）通過(guò)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，2000―2006年我國(guó)上市A股企業(yè)當(dāng)年所得稅費(fèi)用占利潤(rùn)總額的比例平均為26.625%，即平均應(yīng)交所得稅為26.625%，與2000年《企業(yè)所得稅暫行條例》的名義稅率33%有較大差異。2009―2014年，所得稅費(fèi)用/利潤(rùn)總額百分比數(shù)據(jù)就變得非常平滑，應(yīng)交所得稅/利潤(rùn)總額百分比也較平滑。應(yīng)交所得稅/利潤(rùn)總額的比例為24%，這與企業(yè)所得稅法中制定的25%的稅率水平非常接近；從與稅法稅率的接近程度上看，資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法與稅法規(guī)定的稅率差異更小。

文獻(xiàn)評(píng)述：對(duì)于直接在資產(chǎn)負(fù)債表列示的遞延所得稅資產(chǎn)與負(fù)債，最早引起了研究者的關(guān)注。與企業(yè)價(jià)值的關(guān)系中，遞延所得稅資產(chǎn)與負(fù)債被當(dāng)作真實(shí)的資產(chǎn)與負(fù)債項(xiàng)目看待；學(xué)者還注意到了遞延所得稅資產(chǎn)的信號(hào)傳遞，它可能包含企業(yè)對(duì)虧損項(xiàng)目的反映，日本金融危機(jī)從現(xiàn)實(shí)中也證實(shí)遞延所得稅（凈）資產(chǎn)的影響。我國(guó)學(xué)者不斷探尋遞延所得稅資產(chǎn)、遞延所得稅負(fù)債項(xiàng)目的含義及在資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法下執(zhí)行的經(jīng)濟(jì)效果影響。以上項(xiàng)目是從單個(gè)項(xiàng)目角度看它們對(duì)于報(bào)表及經(jīng)濟(jì)結(jié)果的影響，但是對(duì)于CAS 18實(shí)施后帶來(lái)的影響尚無(wú)從整體的角度討論對(duì)報(bào)表的影響，本文試圖從這個(gè)角度建立起CAS 18實(shí)施評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，目的是從更全面的視角看待CAS 18實(shí)施的影響。

三、CAS 18實(shí)施評(píng)價(jià)體系

首先，CAS 18實(shí)施結(jié)果產(chǎn)生的直接報(bào)表項(xiàng)目有：遞延所得稅資產(chǎn)、遞延所得稅負(fù)債、所得稅費(fèi)用、應(yīng)交所得稅；受到影響的報(bào)表項(xiàng)目是凈利潤(rùn)。

對(duì)于遞延所得稅資產(chǎn)、遞延所得稅負(fù)債這兩項(xiàng)內(nèi)容，分別以資產(chǎn)負(fù)債項(xiàng)目和應(yīng)計(jì)調(diào)整項(xiàng)目在資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表中列示；所得稅費(fèi)用在利潤(rùn)表中列示；應(yīng)交所得稅在所得稅納稅申報(bào)表中列示?？梢?jiàn)，CAS 18對(duì)企業(yè)報(bào)表的影響是全方位的。它產(chǎn)生的項(xiàng)目及所涉及報(bào)表用下頁(yè)圖1表示。

CAS 18產(chǎn)生的報(bào)表項(xiàng)目與影響到的報(bào)表如圖1所示，基于此，在評(píng)價(jià)體系的構(gòu)建上，也先是從報(bào)表中的項(xiàng)目構(gòu)建指標(biāo)，然后再將單獨(dú)指標(biāo)根據(jù)內(nèi)在聯(lián)系分類分析。

以上CAS 18實(shí)施評(píng)價(jià)體系主要從準(zhǔn)則產(chǎn)生的項(xiàng)目及對(duì)涉及的四張報(bào)表影響角度構(gòu)造了相關(guān)指標(biāo)，它們分別可以從各個(gè)角度觀測(cè)到對(duì)企業(yè)的關(guān)鍵指標(biāo)利潤(rùn)總額、凈利潤(rùn)、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流產(chǎn)生的影響。將單獨(dú)項(xiàng)目結(jié)合后，還可以觀測(cè)到其他的經(jīng)濟(jì)含義（見(jiàn)表1）。

1.利潤(rùn)表中的“所得稅費(fèi)用/利潤(rùn)總額”指標(biāo)與“遞延所得稅/所得稅費(fèi)用”指標(biāo)，反映了所得稅費(fèi)用在資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法下的兩個(gè)組成部分的比例；同時(shí)也反映了稅法收付實(shí)現(xiàn)制與會(huì)計(jì)法中的權(quán)責(zé)發(fā)生制項(xiàng)目對(duì)所得稅費(fèi)用的影響。

2.資產(chǎn)負(fù)債表的三個(gè)指標(biāo)，分別反映對(duì)企業(yè)所有者權(quán)益的影響。在文獻(xiàn)中我們已經(jīng)看到學(xué)者注意到了遞延所得稅資產(chǎn)與遞延所得稅負(fù)債對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響，但前提是把遞延所得稅資產(chǎn)與負(fù)債當(dāng)作真正的資產(chǎn)與負(fù)債。需要提醒財(cái)務(wù)報(bào)表使用者注意的是：結(jié)合現(xiàn)金流量表對(duì)遞延所得稅資產(chǎn)與負(fù)債的扣除，它們是不產(chǎn)生現(xiàn)金流的資產(chǎn)與負(fù)債，所以對(duì)企業(yè)所有者權(quán)益的影響是應(yīng)計(jì)制下的影響；同時(shí)遞延所得稅資產(chǎn)與負(fù)債還有個(gè)“信號(hào)”作用，能夠反映到遞延所得稅資產(chǎn)中的項(xiàng)目，可能是企業(yè)的虧損，也可能是計(jì)提減值造成的。

3.由于以上考慮，在對(duì)CAS 18實(shí)施評(píng)價(jià)時(shí)，對(duì)遞延所得稅項(xiàng)目可以單獨(dú)考慮。考察指標(biāo)遞延所得稅資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)差，遞延所得稅負(fù)債標(biāo)準(zhǔn)差與遞延所得稅（凈）資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)差。各指標(biāo)及含義如表2所示。

四、結(jié)論及局限性

所得稅準(zhǔn)則對(duì)于企業(yè)報(bào)表信息有重要影響，許多研究已經(jīng)證實(shí)了此結(jié)論。本文可取之處在于建立了指標(biāo)，并結(jié)合指標(biāo)含義研究了所得稅準(zhǔn)則的影響。需指出的是，文章雖然建立了評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，但對(duì)指標(biāo)的影響還缺乏數(shù)據(jù)的驗(yàn)證，這是今后研究的方向。Z

參考文獻(xiàn)：

[1]郝麗娜.遞延所得稅會(huì)計(jì)信息的價(jià)值相關(guān)性研究[D].西安工業(yè)大學(xué)，2015.

[2]陳麗花，黃壽昌，楊雄勝.資產(chǎn)負(fù)債觀會(huì)計(jì)信息的市場(chǎng)效應(yīng)檢驗(yàn)――基于《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第18號(hào)――所得稅》施行一年的研究[J].會(huì)計(jì)研究，2009，（5）.

[3]史成澤.資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法下所得稅會(huì)計(jì)的完善建議[J].商業(yè)會(huì)計(jì)，2015，（17）.

[4]趙娟霞.基于利潤(rùn)平滑視角的企業(yè)所得稅會(huì)計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施效果研究[D].哈爾濱商業(yè)大學(xué)，2013.

篇7

關(guān)鍵詞：會(huì)計(jì)；教學(xué)；融會(huì)貫通

中圖分類號(hào)：G712 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號(hào)：1674-9324（2014）13-0195-02

按知識(shí)點(diǎn)歸納組成各章節(jié)內(nèi)容，形成了知識(shí)的橫向結(jié)構(gòu)，前后章節(jié)的內(nèi)容雖然獨(dú)立有序，但他們之間有著千絲萬(wàn)縷的聯(lián)系。如何找出分散在各章節(jié)的縱向知識(shí)點(diǎn)，加以聯(lián)系，在立體縱橫的知識(shí)點(diǎn)中從不同角度進(jìn)行深入剖析，做到對(duì)概念中字對(duì)字、詞對(duì)詞、段對(duì)段的分解，以達(dá)到熟練運(yùn)用。眾所周知，概念是事物擴(kuò)展和延伸的基礎(chǔ)，因此，熟知概念的重要性就不言而喻了。下面就部分知識(shí)點(diǎn)前延后伸，展開(kāi)分析。

一、會(huì)計(jì)的含義

《基礎(chǔ)會(huì)計(jì)》第一章第一節(jié)中的會(huì)計(jì)含義可以概括為：會(huì)計(jì)是經(jīng)濟(jì)管理的一個(gè)重要組成部分，它是以貨幣為主要計(jì)算單位，以提高經(jīng)濟(jì)效益為主要目標(biāo)，運(yùn)用專門的方法對(duì)企業(yè)、機(jī)關(guān)、事業(yè)單位和其他組織的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)進(jìn)行核算和監(jiān)督，并隨著經(jīng)濟(jì)的日益發(fā)展，通過(guò)開(kāi)展預(yù)測(cè)、決策、控制和分析的一種經(jīng)濟(jì)管理活動(dòng)。

1.在講述概念中，應(yīng)從會(huì)計(jì)定義關(guān)于“管理”二字提示首尾對(duì)應(yīng)關(guān)系，重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)會(huì)計(jì)的管理作用。

2.定義中“預(yù)測(cè)、決策、控制和分析”正是會(huì)計(jì)的新職能，可聯(lián)系到會(huì)計(jì)的職能一節(jié)，進(jìn)一步說(shuō)明該職能的出現(xiàn)，擴(kuò)大了會(huì)計(jì)核算的內(nèi)容，有力地加強(qiáng)了對(duì)經(jīng)濟(jì)的管理。

3.定義中專門的方法是引導(dǎo)學(xué)生學(xué)習(xí)第一章第四節(jié)的會(huì)計(jì)核算方法，再次強(qiáng)調(diào)會(huì)計(jì)方法是用核算和監(jiān)督會(huì)計(jì)對(duì)象、完成會(huì)計(jì)任務(wù)的一種手段。會(huì)計(jì)核算方法是會(huì)計(jì)方法中最基本的方法，包括設(shè)置科目和賬戶、復(fù)式記賬、填制和審核會(huì)計(jì)憑證、登記賬簿、成本計(jì)算、財(cái)務(wù)清查、編制財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告等。

二、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告

在第九章《財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告》第二節(jié)會(huì)計(jì)報(bào)表的種類及要求中，資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表，包括資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益的數(shù)額及其結(jié)構(gòu)。利潤(rùn)表是反映一定期間經(jīng)營(yíng)成果的報(bào)表，是動(dòng)態(tài)報(bào)表。如何更深入分析資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表的含義，則需將知識(shí)延伸到第一章。第二章第一節(jié)會(huì)計(jì)要素的內(nèi)容：企業(yè)的會(huì)計(jì)要素是由資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益、收入、費(fèi)用和利潤(rùn)六項(xiàng)構(gòu)成。其中前三項(xiàng)即資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益反映了企業(yè)在一定的時(shí)點(diǎn)上（月末、季末，半年末、年末）的資金運(yùn)動(dòng)靜態(tài)表現(xiàn)。這樣就不難理解資金報(bào)表為什么稱之為靜態(tài)報(bào)表了。后三項(xiàng)即收入、費(fèi)用、利潤(rùn)反映了企業(yè)在一定期間（月度、季度、半年度、年度）的資金運(yùn)態(tài)表現(xiàn)，這樣也就不難理解利潤(rùn)表為什么稱之為動(dòng)態(tài)報(bào)表了。

三、記賬方法

第三章第二節(jié)的記賬方法是根據(jù)一定的原理、記賬符號(hào)、記賬規(guī)則，采用一定的計(jì)量單位，利用文字和數(shù)字在賬簿中記錄經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)活動(dòng)的一種專門方法。如果單純將定義念一遍，學(xué)生不求甚解，則會(huì)很快遺忘。

1.知識(shí)點(diǎn)可延伸該節(jié)第二大問(wèn)題中的“資鄉(xiāng)=負(fù)債+所有者權(quán)益”的平衡原理，是復(fù)式記賬的理論依據(jù)。

2.記賬符號(hào)取向借貸記賬法的定義。借貸記賬法是用“借”和“貸”作為記賬符號(hào)的一種復(fù)式記賬法。“借”和“貸”兩字是一對(duì)單純的記賬符號(hào)，其含義因賬戶性質(zhì)的不同而恰好相反。在資產(chǎn)類賬戶中“借”表示增加，“貸”表示減少。而在負(fù)債及所有者權(quán)益類賬戶中。“借”表示減少，“貸”表示增加。成本、費(fèi)用賬戶與資產(chǎn)類賬戶方向相同，收入、成果賬戶與負(fù)債及所有者權(quán)益類賬戶方向相同。

3.記賬規(guī)則取向借貸記賬符號(hào)基本內(nèi)容第二點(diǎn)“有借必有貸、借貸必相等”作為記賬規(guī)則。根據(jù)復(fù)式記賬原理，對(duì)每筆經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)用相等的金額同時(shí)在兩個(gè)或兩個(gè)以上相互聯(lián)系的賬戶中進(jìn)行登記，登記時(shí)對(duì)每筆經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)必須按其內(nèi)容用相等的金額，一方面記入一個(gè)或幾個(gè)有關(guān)賬戶的借方，另一方面記入一個(gè)或幾個(gè)有關(guān)賬戶的貸方，記入借方賬戶的數(shù)額與記入貸方賬戶的數(shù)額必然相等。這就形成了借貸記賬法下“有借必有貸”、“借貸必相等”的記賬規(guī)則。

四、錯(cuò)賬更正方法

記賬發(fā)生錯(cuò)誤，必須按規(guī)定的方法更正，常用的方法有劃線更正法、紅字更正法和補(bǔ)充登記法。三者的概念分別為：劃線更正法是在記賬憑證無(wú)誤的前提下發(fā)生登賬錯(cuò)誤，應(yīng)將賬簿中錯(cuò)誤的文字或數(shù)字用一條紅線劃去，然后在紅線上空白處填寫(xiě)正確的文字或數(shù)字。紅字更正法是在已經(jīng)入賬的記賬憑證中發(fā)現(xiàn)應(yīng)記科目、借貸方向和金額錯(cuò)誤，用紅字沖正錯(cuò)誤的更正方法。補(bǔ)充登記法是在記賬后發(fā)現(xiàn)會(huì)計(jì)科目、記賬方向都正確、但金額小于正確金額的錯(cuò)誤更正方法。綜上所述，我們可進(jìn)行歸納：劃線更正法的前提是憑證登記無(wú)誤，只是賬簿登記錯(cuò)誤。紅字更正法和補(bǔ)充登記法是憑證登記錯(cuò)誤后導(dǎo)致賬簿登記錯(cuò)誤。紅字更正法從其概念中可看出錯(cuò)誤在憑證，也就是會(huì)計(jì)分錄的三要素發(fā)生錯(cuò)誤，即應(yīng)記科目、記賬方向和金額發(fā)生錯(cuò)誤時(shí)采用。而補(bǔ)充登記法是會(huì)計(jì)科目、記賬方面都正確，只是金額小于正確金額的錯(cuò)賬更正方法。兩者交叉的地方是紅字更正法，也可用于會(huì)計(jì)科目、記賬方向都正確，金額多記或少記的情況，即補(bǔ)充登記法也可采用紅字更正法。

五、成本計(jì)算

篇8

關(guān)鍵詞：OEM方式；加工貿(mào)易；產(chǎn)業(yè)鏈升級(jí)

2008年美國(guó)爆發(fā)了20世紀(jì)30年代以來(lái)最大的經(jīng)濟(jì)危機(jī)，由于美國(guó)經(jīng)濟(jì)在全球經(jīng)濟(jì)的中的地位和影響力，這場(chǎng)危機(jī)最終“多米諾骨牌”式的演變成全球性的經(jīng)濟(jì)危機(jī)。這場(chǎng)危機(jī)對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的影響首先表現(xiàn)在對(duì)出口加工企業(yè)的打擊上，全球經(jīng)濟(jì)的萎縮，出口訂單不斷減少，沿海一些加工貿(mào)易企業(yè)處于停產(chǎn)、半停產(chǎn)狀態(tài)。造成出口加工企業(yè)這種現(xiàn)狀的一個(gè)主要原因跟它們處于全球產(chǎn)業(yè)鏈底端密不可分，大多數(shù)出口加工企業(yè)選擇OEM方式為國(guó)外知名品牌采購(gòu)商代工生產(chǎn)產(chǎn)品，依靠我國(guó)低廉的勞動(dòng)力成本參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)，對(duì)外依存度高，風(fēng)險(xiǎn)較大，利潤(rùn)微薄。這次金融危機(jī)，對(duì)這些加工企業(yè)既是挑戰(zhàn)，又是機(jī)遇，在全球產(chǎn)業(yè)鏈大整合的時(shí)期，要不斷嘗試各種可行的方式，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈的中國(guó)升級(jí)。

一、OEM的含義及其優(yōu)勢(shì)和缺陷

（一）OEM的含義

OEM（Original Equipment Manufacturing）的中文含義是“原始設(shè)備制造”，是指一家廠商根據(jù)另一家廠商的要求為其生產(chǎn)產(chǎn)品，有時(shí)也稱“貼牌生產(chǎn)”。實(shí)際上，OEM就是委托生產(chǎn)，即替擁有強(qiáng)勢(shì)品牌的企業(yè)做加工。諸如來(lái)料加工、來(lái)樣生產(chǎn)、來(lái)講裝配等所謂的“三來(lái)一補(bǔ)”的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)方式，本質(zhì)上就是一種OEM方式，其含義是品牌生產(chǎn)商不直接生產(chǎn)產(chǎn)品，而利用自己掌握的“關(guān)鍵核心技術(shù)（品牌）”負(fù)責(zé)設(shè)計(jì)和開(kāi)發(fā)新產(chǎn)品，控制銷售渠道，具體的加工任務(wù)交給別的企業(yè)去做。OEM最早起源于服裝行業(yè)，后來(lái)風(fēng)靡全球，受到大多數(shù)跨國(guó)公司的青睞。成功運(yùn)用OEM的企業(yè)如耐克公司，自己卻沒(méi)有一家生產(chǎn)工廠，只專注于研究、設(shè)計(jì)及行銷，而將全部產(chǎn)品都以生產(chǎn)許可的方式交由世界各地的專業(yè)制鞋廠完成，然后貼上耐克的標(biāo)志，銷往全球市場(chǎng)。

（二）OEM方式對(duì)供應(yīng)商的優(yōu)勢(shì)與缺陷

OEM企業(yè)可以從OEM方式獲得很多的好處，主要體現(xiàn)在：1.起步容易，投入小、見(jiàn)效快，企業(yè)進(jìn)入和退出的壁壘低；2.可以規(guī)避一定的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，有利于學(xué)習(xí)先進(jìn)的管理方法和生產(chǎn)技術(shù)；3.企業(yè)選擇OEM能為企業(yè)未來(lái)的強(qiáng)大積累資金和市場(chǎng)經(jīng)驗(yàn)，為企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展積蓄力量，奠定基礎(chǔ)；4.可以部分解決經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中有關(guān)失衡的矛盾。

但OEM同時(shí)也存在一些弊端，主要是：1.缺少主動(dòng)性。供應(yīng)商基本上處于被動(dòng)適應(yīng)品牌商的地位；2.獲利甚少。供應(yīng)商的利潤(rùn)來(lái)自品牌商付給的加工費(fèi)，因此其所獲利潤(rùn)無(wú)法和品牌商相比；3.缺乏長(zhǎng)效型。供應(yīng)商在市場(chǎng)上沒(méi)有“品牌效應(yīng)”因而其很難獲得長(zhǎng)期有效的回報(bào)；4.在某些條件與情況下，OEM方式不僅不能使企業(yè)獲得持續(xù)的發(fā)展動(dòng)力，反而會(huì)因嚴(yán)重的依賴性而在形勢(shì)變化時(shí)失去獨(dú)立的能力。

二、我國(guó)OEM企業(yè)當(dāng)前面臨新的問(wèn)題

目前我國(guó)不少企業(yè)通過(guò)OEM方式從跨國(guó)采購(gòu)商說(shuō)中獲得數(shù)量龐大的訂單，使其能夠“攀上他們的企業(yè)”，在短時(shí)間內(nèi)完成資金的原始積累，達(dá)到一定的生產(chǎn)規(guī)模。通過(guò)OEM能夠快速為企業(yè)帶來(lái)研發(fā)、設(shè)計(jì)和管理方面的優(yōu)勢(shì)，能夠?qū)W習(xí)和獲得上游企業(yè)的研發(fā)優(yōu)勢(shì)和資源優(yōu)勢(shì)。當(dāng)然，對(duì)于我國(guó)大多數(shù)企業(yè)來(lái)說(shuō)，OEM最大的價(jià)值無(wú)疑是與國(guó)際供應(yīng)鏈和價(jià)值鏈的接軌。

然而，我國(guó)OEM企業(yè)大多是勞動(dòng)密集型的輕型產(chǎn)業(yè)，產(chǎn)品易于模仿，行業(yè)進(jìn)入門檻低，因而不可避免地陷于過(guò)度競(jìng)爭(zhēng)的境地，并隨著生產(chǎn)要素價(jià)格逐步上揚(yáng)和市場(chǎng)份額不斷分割，整個(gè)制造業(yè)利潤(rùn)的急劇減少將成為一種必然。目前我國(guó)制造業(yè)只是屈居與國(guó)際垂直分工的末端，只能分得國(guó)際市場(chǎng)最單薄的利潤(rùn)份額。

產(chǎn)品層次低、技術(shù)含量低、進(jìn)入門檻低和企業(yè)利潤(rùn)低這“四低”可以說(shuō)是OEM企業(yè)的通病，不難看出OEM企業(yè)發(fā)展進(jìn)程中的確存在著不利因素。

（一）持續(xù)的低成本優(yōu)勢(shì)將逐漸消失

我國(guó)制造業(yè)的產(chǎn)品之所以能在較短時(shí)間內(nèi)占據(jù)世界相當(dāng)大的比重，低成本是最主要的原因，在勞動(dòng)密集型行業(yè)，低成本就是企業(yè)和區(qū)域的核心競(jìng)爭(zhēng)力。但是，我國(guó)人力資源成本已經(jīng)到了很低的水平。入世后，我國(guó)進(jìn)出口貿(mào)易量大幅上升，凈出口也在增大，推動(dòng)了經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長(zhǎng)，但是同時(shí)人民生活水平的提高，要求更高的工資水平，一些地方政府都在提高最低工資水平，這意味著加工企業(yè)的用工成本也在不斷上升，“中國(guó)制造”的低成本優(yōu)勢(shì)在逐漸消失。

（二）對(duì)采購(gòu)商的過(guò)度依賴加大了企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)

很多OEM企業(yè)對(duì)于跨國(guó)采購(gòu)商和貿(mào)易商的過(guò)度依賴，增加了企業(yè)經(jīng)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)，成為了OEM企業(yè)的另一個(gè)隱患。搞投資的朋友都知道投資的一大原則就是“不要把所有的雞蛋都放在一個(gè)籃子里”。這一點(diǎn)，OEM企業(yè)同樣應(yīng)該借鑒。當(dāng)年臺(tái)灣巨大集團(tuán)之所以面臨破產(chǎn)，就是因?yàn)橐粋€(gè)來(lái)自美國(guó)的自行車品牌的訂單占了企業(yè)生產(chǎn)量的75%，而一旦這個(gè)銷售渠道出了問(wèn)題，企業(yè)家就要全盤崩潰。專家一般認(rèn)為，OEM企業(yè)如果某個(gè)采購(gòu)上的訂單超過(guò)了企業(yè)生產(chǎn)水平的20%，企業(yè)就要引起足夠的警惕。

（三）產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整對(duì)企業(yè)自主創(chuàng)新能力提出更高的要求

在全球國(guó)際化分工體系中，意大利和西班牙是歐洲高端品牌的工作車間，臺(tái)灣成為跨國(guó)品牌的設(shè)計(jì)中心，印度憑借高素質(zhì)、低價(jià)格的人才成為美國(guó)硅谷IT企業(yè)服務(wù)外包基地……而“中國(guó)制造”則成了廉價(jià)品和中間產(chǎn)品的代名詞。反映產(chǎn)品深加工程度和技術(shù)含量的工業(yè)增加值率，中國(guó)的數(shù)字遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于美國(guó)、日本的水平。

目前，我國(guó)眾多OEM企業(yè)一般規(guī)模都不大，這些企業(yè)或者缺乏進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新的理念和意識(shí)，或者沒(méi)有足夠的實(shí)力進(jìn)行開(kāi)發(fā)。我國(guó)OEM企業(yè)還沒(méi)有走出模仿的階段，仿制國(guó)外的產(chǎn)品，國(guó)內(nèi)企業(yè)又相互模仿。缺乏技術(shù)創(chuàng)新能力使得“中國(guó)制造”只是屈居國(guó)際垂直分工的末端，大量低層次的出口產(chǎn)品處于不利的國(guó)際貿(mào)易地位，只能分得國(guó)際市場(chǎng)最單薄的利潤(rùn)份額，并且不得不頻頻遭遇種種非關(guān)稅壁壘限制、反傾銷指控和知識(shí)產(chǎn)權(quán)糾紛。

三、基于OEM的產(chǎn)業(yè)升級(jí)模式探討

（一）設(shè)計(jì)升級(jí)：由OEM方式向ODM轉(zhuǎn)化

ODM是Original Design Manufacturer的縮寫(xiě)，意為原始設(shè)計(jì)制造。某制造商設(shè)計(jì)一種產(chǎn)品后，在某些情況下可能會(huì)被另外一些品牌的制造商看重，要求配上后者的品牌名稱來(lái)進(jìn)行生產(chǎn)，或者稍微修改一些設(shè)計(jì)來(lái)生產(chǎn)，就叫ODM。ODM對(duì)商家的最大好處是減少了自己研制的時(shí)間。例如，一些日本的筆記本電腦實(shí)際上就是由臺(tái)灣廠商代工生產(chǎn)的。以后，臺(tái)灣筆記本電腦制造商只要修改某些設(shè)計(jì)細(xì)節(jié)或配件便可以以自己的品牌名稱進(jìn)行批量生產(chǎn)，原因在于他們?yōu)檫@些日本品牌做的是ODM而非OEM。

OEM和ODM兩者最大的區(qū)別就在產(chǎn)品的冠名權(quán)上。OEM產(chǎn)品是為品牌廠商量身打造的，只能使用該品牌名稱，絕對(duì)不能冠上制造商自己的名稱。而ODM則要看品牌廠商有沒(méi)有買斷該產(chǎn)品的所有權(quán)。如果沒(méi)有的話，制造商有權(quán)自己組織生產(chǎn)，冠以自己的品牌名稱。從OEM到ODM。這是一個(gè)從“加工廠”到“設(shè)計(jì)室”的轉(zhuǎn)換過(guò)程。ODM企業(yè)把自己設(shè)計(jì)制造的產(chǎn)品展示給國(guó)際品牌商，得到國(guó)際品牌商的認(rèn)可后，就可以接單該產(chǎn)品的制造加工。在這條價(jià)值鏈上，ODM企業(yè)已經(jīng)絕對(duì)不是被挑選者了，研發(fā)和設(shè)計(jì)的優(yōu)勢(shì)為它們帶來(lái)了更多與品牌商、采購(gòu)商博弈的資本。

0EM企業(yè)升級(jí)到ODM階段后，技術(shù)、資金含量更高，同時(shí)裝備水平也會(huì)上新檔次，接單能力更強(qiáng)。當(dāng)前，深圳、東莞、惠州等地的加工貿(mào)易企業(yè)已經(jīng)具有明顯的ODM企業(yè)特征，而且這些企業(yè)憑借ODM的特色，實(shí)現(xiàn)了超常規(guī)的發(fā)展。如深圳的富士康就具有超強(qiáng)的技術(shù)創(chuàng)新和設(shè)計(jì)能力，企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力在國(guó)際上占領(lǐng)先位置，并支撐企業(yè)以年翻番的加速度前進(jìn)。

（二）品牌升級(jí)：從OEM邁向OBM

OBM（Own Brand Manufacturing）即“自有品牌制造”，意指面向消費(fèi)者經(jīng)營(yíng)從產(chǎn)品研發(fā)與設(shè)計(jì)、制造到營(yíng)銷與分配和售后服務(wù)四個(gè)完整環(huán)節(jié)的自主品牌制造。OBM企業(yè)建立在復(fù)雜知識(shí)系統(tǒng)基礎(chǔ)上的核心能力決定其在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中處于優(yōu)勢(shì)地位，在產(chǎn)品價(jià)值鏈中創(chuàng)造更大價(jià)值，在價(jià)值分配中分割更多價(jià)值。因此OBM企業(yè)利潤(rùn)水平普遍高于OEM企業(yè)。OBM企業(yè)比純粹的OEM所具有的優(yōu)勢(shì)在于能夠親自感受和回饋消費(fèi)者購(gòu)買行為的市場(chǎng)信息，這將有助于針對(duì)市場(chǎng)需求變化做出靈活的產(chǎn)品研發(fā)與設(shè)計(jì)調(diào)整。

目前，中國(guó)商品的出口主要是靠加工貿(mào)易和貼牌出口，很難也極少擁有自己的品牌。缺少大批強(qiáng)大的品牌是我國(guó)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力落后的真正原因所在。因此，我國(guó)企業(yè)應(yīng)不斷學(xué)習(xí)跨國(guó)公司的技術(shù)、管理經(jīng)驗(yàn)和營(yíng)銷能力，逐步增強(qiáng)自主開(kāi)發(fā)能力，延伸國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈，培養(yǎng)有核心競(jìng)爭(zhēng)力的自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的優(yōu)秀企業(yè)。同時(shí)，要加強(qiáng)專利、商標(biāo)等知識(shí)產(chǎn)權(quán)管理，增強(qiáng)組織創(chuàng)新和品牌經(jīng)營(yíng)能力。應(yīng)該說(shuō)，中國(guó)企業(yè)已經(jīng)具有一定的技術(shù)和制造能力，但在產(chǎn)品設(shè)計(jì)、品牌營(yíng)銷和渠道推廣能力上還沒(méi)有達(dá)到滿足國(guó)內(nèi)外消費(fèi)者復(fù)雜需求的目標(biāo)，因此需要走多元化發(fā)展道路，積極提高核心能力，謀求向OBM模式升級(jí)。

（三）OEM向上游拓展：抓住稀缺資源

近年來(lái)隨著制造業(yè)的迅猛發(fā)展，能源和原材料成了當(dāng)然的稀缺資源。資源短缺成為制約中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的“瓶頸”。目前我國(guó)企業(yè)的很多原料必須依靠進(jìn)口，

這使得上游利潤(rùn)始終掌握在國(guó)外企業(yè)的手中，國(guó)外企業(yè)給中國(guó)企業(yè)分開(kāi)下單也就有了一個(gè)好機(jī)會(huì)。因此，對(duì)于很多OEM企業(yè)來(lái)說(shuō)，掌握資源和原材料就意味著掌握了控制成本和擴(kuò)張規(guī)模的能力。

（四）反向OEM模式

所謂“反向OEM”，就是收購(gòu)一家國(guó)外采購(gòu)商然后為它OEM，這是經(jīng)濟(jì)學(xué)家對(duì)浙江萬(wàn)向集團(tuán)收購(gòu)美國(guó)著名汽車零部件制造商UAI公司21%股權(quán)，然后成為其最主要的OEM供應(yīng)商這一做法的理論總結(jié)。前文述及，如何在國(guó)內(nèi)和世界市場(chǎng)建立自己穩(wěn)定的銷售渠道，一直是中國(guó)OEM企業(yè)最大的困擾。反向OEM模式，為OEM企業(yè)提供了成熟先進(jìn)的技術(shù)和在主流市場(chǎng)穩(wěn)定的客戶關(guān)系和銷售渠道，無(wú)疑為它們提供了將采購(gòu)商從客戶變成伙伴的一條蹊徑。

（五）實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品關(guān)聯(lián)化和多元化的OEM橫向拓展

目前，中國(guó)OEM企業(yè)還遠(yuǎn)不具備與跨國(guó)公司進(jìn)行正面競(jìng)爭(zhēng)的實(shí)力，但是必須以自己的比較優(yōu)勢(shì)參與到整個(gè)國(guó)際大產(chǎn)業(yè)的分工中，并且要竭力維護(hù)現(xiàn)有的優(yōu)勢(shì)。中國(guó)OEM企業(yè)可以效仿溫州家具集團(tuán)在相關(guān)產(chǎn)業(yè)企業(yè)之間進(jìn)行強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合，也可以學(xué)唐安麗襪業(yè)在原有核心業(yè)務(wù)基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品的多元化，向相關(guān)行業(yè)進(jìn)行橫向延伸。這樣，不僅能夠擴(kuò)大市場(chǎng)份額，而且通過(guò)產(chǎn)品的關(guān)聯(lián)化和多元化增加品牌的影響力。

參考文獻(xiàn)：

[1]郎咸平.產(chǎn)業(yè)鏈陰謀――一場(chǎng)沒(méi)有硝煙的戰(zhàn)爭(zhēng)[M].北京：東方出版社，2008.

[2]蘭勇，杜紅梅.論我國(guó)加工貿(mào)易升級(jí)的內(nèi)涵與路徑[J].科技進(jìn)步與對(duì)策，2006（7）：132-134.

[3]喬志強(qiáng).在全球金融危機(jī)下我國(guó)產(chǎn)業(yè)鏈的升級(jí)[J].生產(chǎn)力研究，2009（09）：128―132.

[4]余向平.基于OEM的浙江制造業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈升級(jí)模式初探[J].科技進(jìn)步與對(duì)策，2005（04）：29-31.

[5]朱晉川.國(guó)際金融危機(jī)下的產(chǎn)業(yè)鏈升級(jí)[J].重慶工學(xué)院學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)），2009，23（12）：34-37.

作者簡(jiǎn)介：

篇9

含義：資產(chǎn)階級(jí)國(guó)家同私人壟斷資本相結(jié)合而形成的一種壟斷資本主義。

本質(zhì)：壟斷資本直接控制和利用國(guó)家政權(quán)，通過(guò)國(guó)家政權(quán)干預(yù)和調(diào)節(jié)社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活，以保證壟斷資本獲得高額壟斷利潤(rùn)及社

會(huì)經(jīng)濟(jì)生活的正常運(yùn)轉(zhuǎn)。

（來(lái)源：文章屋網(wǎng) ）

篇10

關(guān)鍵詞：現(xiàn)金流量；利潤(rùn)；差異；協(xié)調(diào)

中圖分類號(hào)：F031.2

文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

文章編號(hào)：1672-3198(2009)08-0150-02

1　會(huì)計(jì)利潤(rùn)的含義及分析

1.1　會(huì)計(jì)利潤(rùn)的含義

會(huì)計(jì)利潤(rùn)是企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的經(jīng)營(yíng)成果，它是企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的收入減去費(fèi)用后的凈額。對(duì)會(huì)計(jì)利潤(rùn)進(jìn)行會(huì)計(jì)核算，可以及時(shí)地反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和獲利能力，反映企業(yè)的產(chǎn)出效率和經(jīng)濟(jì)效益，有助于企業(yè)投資者和債權(quán)人據(jù)此進(jìn)行盈利預(yù)測(cè)，評(píng)價(jià)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)績(jī)效。

1.2　會(huì)計(jì)利潤(rùn)的作用

會(huì)計(jì)利潤(rùn)是通過(guò)損益表所提供的會(huì)計(jì)信息表現(xiàn)出來(lái)的，對(duì)于損益表的使用者來(lái)說(shuō)，具有以下幾個(gè)方面的作用：

(1)為企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果的分配提供重要依據(jù)。

(2)據(jù)以評(píng)價(jià)和考核企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。

(3)據(jù)以分析和評(píng)價(jià)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果和獲利能力。

(4)據(jù)以分析和預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)的現(xiàn)金流量。

(5)有助于企業(yè)管理當(dāng)局進(jìn)行經(jīng)營(yíng)決策。

1.3　會(huì)計(jì)利潤(rùn)的局限性和形成原因

1.3.1　會(huì)計(jì)利潤(rùn)僅包合了債務(wù)資本成本，忽略了權(quán)益資本的補(bǔ)償

企業(yè)運(yùn)作所需要的資本主要由兩部分組成：債務(wù)資本和權(quán)益資本。權(quán)益資本作為一項(xiàng)重要的資本要素，并不是無(wú)償使用的。如，某公司今年收入為1000萬(wàn)，權(quán)益資本為5000萬(wàn)，成本費(fèi)用為850萬(wàn)。同期市場(chǎng)上的資本收益率為10％。按傳統(tǒng)的方法計(jì)算所得的企業(yè)價(jià)值為；1000－850＝150，而考慮權(quán)益資本的成本，則計(jì)算的企業(yè)價(jià)值為1000－850－5000*10％=－350萬(wàn)。由此可見(jiàn)，不確認(rèn)和計(jì)量權(quán)益資本成本，實(shí)質(zhì)是虛增了企業(yè)利潤(rùn)，很可能導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)者做出錯(cuò)誤的決策。

1.3.2　會(huì)計(jì)利潤(rùn)不能完全準(zhǔn)確地評(píng)價(jià)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)與盈利能力

市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，企業(yè)有權(quán)在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則允許的范圍內(nèi)自主選擇會(huì)計(jì)政策，加之會(huì)計(jì)利潤(rùn)的確認(rèn)廣泛運(yùn)用了配比原則、權(quán)責(zé)發(fā)生原則、謹(jǐn)慎性原則等等，其中包含了太多的估值。因而僅以會(huì)計(jì)利潤(rùn)來(lái)評(píng)價(jià)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)與盈利能力是不恰當(dāng)?shù)摹?/p>

2　現(xiàn)金流量的含義及分析

2.1　現(xiàn)金流量的含義

現(xiàn)金流量是指企業(yè)一定時(shí)期的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的流入和流出的數(shù)量。現(xiàn)金是指企業(yè)的庫(kù)存現(xiàn)金以及存款，具體包括現(xiàn)金、可以隨時(shí)用于支付的銀行存款和其它貨幣資金。一項(xiàng)投資被確認(rèn)為現(xiàn)金等價(jià)物必須具備四個(gè)條件：期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)化為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)小?，F(xiàn)金流入與流出的差額就是現(xiàn)金凈流量?，F(xiàn)金凈流量如果是正數(shù)，則為凈流入；如果是負(fù)數(shù)，則為凈流出。

2.2　現(xiàn)金流量的作用

對(duì)現(xiàn)金流量進(jìn)行分析具有以下作用：

(1)對(duì)企業(yè)獲取現(xiàn)金能力做出評(píng)價(jià)。

(2)對(duì)償債能力做出評(píng)價(jià)。

(3)對(duì)收益質(zhì)量做出評(píng)價(jià)。

(4)對(duì)投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)做出評(píng)價(jià)。

2.3　現(xiàn)金流量的局限性和形成原因

2.3.1　現(xiàn)金流量雖然簡(jiǎn)潔明晰，但無(wú)法取代會(huì)計(jì)利潤(rùn)作為企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的指標(biāo)

主要原因是它不區(qū)分收益性支出和資本性支出。按照現(xiàn)金流量的概念，支付當(dāng)月的水電費(fèi)和購(gòu)買可使用30年的辦公樓，都是當(dāng)年的現(xiàn)金流出，兩者沒(méi)有區(qū)別。按此計(jì)算的每年現(xiàn)金流出與現(xiàn)金流入沒(méi)有因果關(guān)系，使得年度現(xiàn)金的凈流量很難直接作為業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)指標(biāo)。

2.3.2　單獨(dú)的現(xiàn)金流量不能反映業(yè)績(jī)的全貌，也不能借以可靠預(yù)測(cè)將來(lái)的業(yè)績(jī)

例如，一個(gè)有美好前景正在成長(zhǎng)的新企業(yè)可能有很大的負(fù)的經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量}而一個(gè)處于衰退的企業(yè)也可能產(chǎn)生很大的正的處理投資性現(xiàn)金流量。要想克服現(xiàn)金流量指標(biāo)的這個(gè)特點(diǎn)，就必須分析現(xiàn)金流入和流出的構(gòu)成。

3　會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的差異

3.1　會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量差異

3.1.1　會(huì)計(jì)利潤(rùn)增加，但現(xiàn)金流量減少

如果一個(gè)企業(yè)的利潤(rùn)良好，但經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量不足，說(shuō)明這個(gè)企業(yè)的利潤(rùn)質(zhì)量不高。其他如資本性現(xiàn)金流量和融資性現(xiàn)金流量，雖然可以輸入企業(yè)維持生命。但畢竟不是經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量，不具有健康的造血機(jī)制，早晚會(huì)崩斷。因此，企業(yè)在實(shí)現(xiàn)盈利目標(biāo)的同時(shí)，一定要十分關(guān)注現(xiàn)金流動(dòng)信息，做好現(xiàn)金流量管理，實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大化。

3.1.2　會(huì)計(jì)利潤(rùn)減少，但現(xiàn)金流量增加

如果一個(gè)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流運(yùn)轉(zhuǎn)良好，但營(yíng)業(yè)利潤(rùn)不佳，企業(yè)暫時(shí)沒(méi)有生存危機(jī)，但在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中也有可能導(dǎo)致盈利積累不能有效地支持企業(yè)持續(xù)發(fā)展。如果現(xiàn)金流量的增長(zhǎng)只是依靠融資、股權(quán)性現(xiàn)金流入等外部輸血來(lái)實(shí)現(xiàn)，則發(fā)展只是一個(gè)假象，企業(yè)要么給收購(gòu)，要么被迫關(guān)閉，企業(yè)是不會(huì)長(zhǎng)期發(fā)展。

3.2　導(dǎo)致兩者差異的原因

3.2.1　企業(yè)信用政策的影響

在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，企業(yè)通過(guò)信用政策的方式賒銷來(lái)擴(kuò)大銷售，同時(shí)應(yīng)收賬款和應(yīng)收票據(jù)也大量增加，形成這些應(yīng)收款項(xiàng)。一方面在銷售的當(dāng)期和以后各期就會(huì)出現(xiàn)會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的差異；另一方面，由于增加了企業(yè)利銷售毛利可能會(huì)增加企業(yè)利潤(rùn)，這會(huì)產(chǎn)生所得稅、股東分紅等問(wèn)題，這就需要企業(yè)墊付所得稅款和股東分紅款。此時(shí)就造成了企業(yè)現(xiàn)金流量的流出的增加，這是差異之一。

3.2.2　對(duì)存貨計(jì)價(jià)方法選擇

存貨是企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)中變現(xiàn)能力最差的項(xiàng)目。存貨計(jì)價(jià)方法的選擇會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量產(chǎn)生不同的影響。在物價(jià)上漲的環(huán)境中，先進(jìn)先出法提供最大的凈收益和最高的存貨估價(jià)，故會(huì)計(jì)報(bào)表上表現(xiàn)為較高的會(huì)計(jì)利潤(rùn)和較好的賬面償債能力；后進(jìn)先出法則相反。因此，對(duì)存貨計(jì)價(jià)方法的不同選擇，也是會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量產(chǎn)生差異的一個(gè)重要原因。

3.2.3　企業(yè)對(duì)其資產(chǎn)進(jìn)行會(huì)計(jì)處理的影響

在收入既定的情況下，固定資產(chǎn)折舊、低值易耗品、無(wú)形資產(chǎn)等會(huì)計(jì)處理方法的不同選擇以及壞賬準(zhǔn)備提取比例的高低，都會(huì)導(dǎo)致會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的反方向變化。以固定資產(chǎn)折舊為例，折舊方法來(lái)看，企業(yè)可以選擇直線法或加速折舊法，從長(zhǎng)遠(yuǎn)看，盡管兩種方法所計(jì)從提的折舊額相同，但從貨幣時(shí)間價(jià)值考慮，其納稅總額的實(shí)際價(jià)值低于直線折舊法下納稅總額的實(shí)際價(jià)值。這樣就增加了企業(yè)的現(xiàn)金流量，表現(xiàn)出較好的財(cái)務(wù)實(shí)力，無(wú)形中也導(dǎo)致了會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的差異。其中無(wú)形資產(chǎn)、開(kāi)辦費(fèi)等的不同會(huì)計(jì)處理，對(duì)企業(yè)的會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的影響與固定資產(chǎn)折舊相似。

3.2.4　企業(yè)長(zhǎng)期投資項(xiàng)目的影響

企業(yè)對(duì)外進(jìn)行長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)，如果大多數(shù)投資都是

采用權(quán)益法核算，而被投資公司又有一定的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)時(shí)，該企業(yè)就可以按照其所持有的表決權(quán)股份的比例確定投資收益，而不論這部分收益是否已經(jīng)以現(xiàn)金及其等價(jià)物的形式收回(事實(shí)上被投資單位當(dāng)年發(fā)放的股利一般都少于當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn))。在確認(rèn)這種“投資收益”的情況下，該公司的“凈利潤(rùn)”會(huì)增加，“現(xiàn)金流量”卻不會(huì)同步增長(zhǎng)，從而使二者產(chǎn)生差異。

3.2.5　企業(yè)融資的影響

企業(yè)不管通過(guò)什么渠道籌集資金，在籌資活動(dòng)發(fā)生時(shí)，都會(huì)使企業(yè)的現(xiàn)金流量快速增加，而還本付息往往要在今后一段時(shí)間內(nèi)進(jìn)行，所以企業(yè)此時(shí)因償還本息而發(fā)生的現(xiàn)金流量較少，從而使企業(yè)現(xiàn)金凈流量增加速度快于凈利潤(rùn)的增加速度。另一方面，在籌資活動(dòng)發(fā)生后的一段時(shí)間內(nèi)，由于還本付息引起的現(xiàn)金流出量較大，而新的籌資活動(dòng)很少時(shí)，現(xiàn)金流出量就會(huì)大于現(xiàn)金流入量。

4　會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的協(xié)同一致

4.1　企業(yè)外部因素的協(xié)調(diào)

4.1.1　經(jīng)濟(jì)環(huán)境

主要是指通貨膨脹率的高低。在通貨膨脹環(huán)境下，歷史成本會(huì)計(jì)模式和各種通貨膨脹會(huì)計(jì)模式得到的會(huì)計(jì)利潤(rùn)和財(cái)務(wù)實(shí)力結(jié)果正好相反。

4.1.2　法律環(huán)境

企業(yè)在編制會(huì)計(jì)報(bào)表及納稅申報(bào)時(shí)，所采用的會(huì)計(jì)模式和方法都不同程度地要受到有關(guān)的法律、法規(guī)或制度的影響。一般主要是財(cái)務(wù)法規(guī)、會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和稅法。

4.2　企業(yè)內(nèi)部因素的協(xié)調(diào)

4.2.1　制定合理的應(yīng)收賬款信用政策

(1)高度重視應(yīng)收賬款的清收工作，切實(shí)做好應(yīng)收賬款的清收工作，加快資金回籠。

(2)樹(shù)立風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)、加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)管理、防范與化解信用風(fēng)險(xiǎn)。在銷售過(guò)程中，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)客戶的信息管理，減少壞賬損失。

(3)采取現(xiàn)金折扣的方式。為了讓客戶在?定的期限內(nèi)早日償還貨款，企業(yè)可以采用現(xiàn)金折扣的方式對(duì)客戶進(jìn)行鼓勵(lì)。

(4)采取分期收款的方式。分期收款銷貨是商品的銷售價(jià)款定期、分次收回的銷貨方式。也是一種籌資方法，當(dāng)然分期收款通常要比現(xiàn)銷或普通賒銷商品的售價(jià)高一些。

(5)采取貼現(xiàn)方式提高收款效率。收款人均應(yīng)給予一定比例的貼現(xiàn)金額，以刺激付款人的付款積極性，同時(shí)又滿足銷貨人的資金需求。

4.2.2　加強(qiáng)對(duì)存貨的分析與管理

(1)預(yù)測(cè)消耗，制定采購(gòu)計(jì)劃，確定經(jīng)濟(jì)訂貨批量。要加強(qiáng)采購(gòu)計(jì)劃管理，減少盲目采購(gòu)造成的積壓，減少采購(gòu)資金占用。

(2)采用重點(diǎn)管理方法，對(duì)庫(kù)存進(jìn)行有效的管理與控制。降低儲(chǔ)備資金占用，又能提高物資流通效率。

(3)及時(shí)處理存貨積壓，加速資金周轉(zhuǎn)。公司必須定期進(jìn)行清倉(cāng)查庫(kù)，及時(shí)處理積壓存貨。降低存貨的資金占用水平和存貨的相關(guān)成本，在有利于增加企業(yè)凈利潤(rùn)的同時(shí)，加速資金周轉(zhuǎn)，增加企業(yè)的現(xiàn)金流量。

4.2.3　合理計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備

企業(yè)只有按照《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的要求定期對(duì)各項(xiàng)資產(chǎn)的價(jià)值進(jìn)行全面檢查，并根據(jù)謹(jǐn)慎性原則的要求。合理預(yù)測(cè)各項(xiàng)資產(chǎn)可能發(fā)生的損失，并對(duì)可能發(fā)生的損失計(jì)提有關(guān)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，才能反映各項(xiàng)資產(chǎn)的真實(shí)價(jià)值和損失情況。另外，由于各項(xiàng)資產(chǎn)種類繁多，市場(chǎng)變化莫測(cè)，企業(yè)很難客觀把握資產(chǎn)損失的準(zhǔn)確數(shù)字，所以企業(yè)應(yīng)盡量采取科學(xué)有效的方法合理計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。

4.2.4　合理安排各項(xiàng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量

企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量、投資活動(dòng)現(xiàn)金流量、籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量三者之間緊密相關(guān)、相互影響，而且不同的企業(yè)、同一企業(yè)在不同時(shí)期各有其特點(diǎn)，三者之間的比例關(guān)系也會(huì)發(fā)生變化。只有根據(jù)企業(yè)自身的實(shí)際情況，合理分析研究和適當(dāng)調(diào)整三者的比例關(guān)系，才能使企業(yè)的現(xiàn)金流量更好地滿足企業(yè)經(jīng)營(yíng)及發(fā)展的需要，使現(xiàn)金流量達(dá)到最優(yōu)，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)凈利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的同步增長(zhǎng)。

4.2.5　提高會(huì)計(jì)人員的素質(zhì)