導(dǎo)語：淺析新準(zhǔn)則中公允價(jià)值計(jì)量法一文來源于網(wǎng)友上傳，不代表本站觀點(diǎn)，若需要原創(chuàng)文章可咨詢客服老師，歡迎參考。

原企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則中強(qiáng)調(diào)會計(jì)師對會計(jì)要素的計(jì)量要遵循歷史成本原則，是因?yàn)闅v史成本容易取得，而且最為客觀公正，是最具有說服力的原始憑據(jù)。新的《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》第四十三條指出：企業(yè)在對會計(jì)要素進(jìn)行計(jì)量時(shí)，一般應(yīng)當(dāng)采用歷史成本，采用重置成本、可變現(xiàn)凈值、現(xiàn)值、公允價(jià)值計(jì)量的，應(yīng)當(dāng)保證所確定的會計(jì)要素金額能夠取得并可靠計(jì)量。

一、公允價(jià)值的概念

《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》第七章第五十條指出：公允價(jià)值，是指在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~。在公平交易中，交易雙方應(yīng)當(dāng)是持續(xù)經(jīng)營企業(yè)，不打算或不需要進(jìn)行清算、重大縮減經(jīng)營規(guī)模，或在不利條件下仍進(jìn)行交易。

公允價(jià)值的取得程序是：1、存在活躍市場下的資產(chǎn)或負(fù)債，活躍市場中的報(bào)價(jià)應(yīng)當(dāng)用于確定其公允價(jià)值?；钴S市場中的報(bào)價(jià)是指易于定期于交易所、經(jīng)紀(jì)商、行業(yè)協(xié)會、定價(jià)服務(wù)機(jī)構(gòu)等獲得的價(jià)格，且代表了在公平交易中實(shí)際發(fā)生的市場交易的價(jià)格。2、不存在活躍市場時(shí)公允價(jià)值，應(yīng)當(dāng)采用估值技術(shù)確定。采用估值技術(shù)得出的結(jié)果，應(yīng)當(dāng)反映估值日在公平交易中可能采用的交易價(jià)格。

二、金融工具公允價(jià)值的確定

公允價(jià)值計(jì)量是金融工具確認(rèn)與計(jì)量的核心，同時(shí)也是操作難度最大的地方。以中國證監(jiān)會2005年3月公布的《關(guān)于貨幣市場基金投資等相關(guān)問題的通知》中“影子定價(jià)”的處理流程為例來說明。所謂“影子定價(jià)”，是指貨幣市場基金所采用的一種合理的風(fēng)險(xiǎn)控制手段，該方法的作用是對“攤余成本法”計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值的公允性進(jìn)行評估。貨幣市場基金平時(shí)的計(jì)量屬性是攤余成本法。但當(dāng)“影子定價(jià)”確定的基金資產(chǎn)凈值與“攤余成本法”計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值基金資產(chǎn)凈值的偏離程度的絕對值達(dá)到或超過一定的幅度時(shí)，說明“攤余成本法”計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值就已經(jīng)不能再公允地反映持有資產(chǎn)的價(jià)值。因此基金就要進(jìn)行相應(yīng)的組合或會計(jì)調(diào)整。

首先，為解決貨幣市場基金影子定價(jià)過程中新出現(xiàn)的問題，基金業(yè)界按照證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，自發(fā)成立了貨幣市場基金影子定價(jià)工作小組，負(fù)責(zé)全行業(yè)內(nèi)的影子定價(jià)等日常工作。其次，制定了詳細(xì)、科學(xué)、全行業(yè)統(tǒng)一采用的“影子定價(jià)”處理流程。主要步驟如下：1、收益率采集基礎(chǔ)：貨幣市場基金從中國外匯交易中心管理的中國貨幣網(wǎng)上采集雙邊報(bào)價(jià)信息，以此為基礎(chǔ)估算市場公允收益率。2、定價(jià)品種的分類：將定價(jià)品種分為國債、央行票據(jù)和政策性金融債、其他允許投資的金融工具三類。貨幣市場基金影子定價(jià)工作小組每季度確定當(dāng)期最活躍的成交類別作為下一季度的估值基準(zhǔn)類別，并確定三類定價(jià)品種之間的收益率折溢價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，一并作為下一季度的估值基準(zhǔn)。3、估值基準(zhǔn)類別的剩余存續(xù)分類：（1）剩余存續(xù)期小于等于3個(gè)月；（2）剩余存續(xù)期大于3個(gè)月，小于等于6個(gè)月；（3）剩余存續(xù)期大于6個(gè)月，小于等于9個(gè)月；（4）剩余存續(xù)期大于9個(gè)月，小于等于397天。4、數(shù)據(jù)采集：（1）尋找估值基準(zhǔn)類別券種的雙邊報(bào)價(jià)信息：每個(gè)工作日16：45后，從中國貨幣網(wǎng)采集雙邊報(bào)價(jià)的收益率信息。雙邊報(bào)價(jià)收益率保留至小數(shù)點(diǎn)后第4位，第5位四舍五入。（2）其他信息：其他信息如債券面值、票面年利息、每年的利息支付頻率、債券剩余存續(xù)期等。5、確定各期限段公允收益率基準(zhǔn)：（1）以雙邊報(bào)價(jià)中估值基準(zhǔn)類別各券種的買入收益率和賣出收益率的簡單平均值，作為該券種的收益率標(biāo)準(zhǔn)。收益率標(biāo)準(zhǔn)保留至小數(shù)點(diǎn)后第4位，第5位四舍五入。（2）如有多個(gè)雙邊報(bào)價(jià)商對同一品種提出報(bào)價(jià)，以最低的買入收益率和最高的賣出收益率的簡單平均值，作為該券種的收益率標(biāo)準(zhǔn)。（3）根據(jù)估值基準(zhǔn)券類別剩余存續(xù)期的劃分原則，計(jì)算各期限段中所有券種收益率標(biāo)準(zhǔn)的簡單平均值，作為該期限段品種的市場公允收益率標(biāo)準(zhǔn)。（4）若當(dāng)日某期限段券種沒有雙邊報(bào)價(jià)信息，則以上一日該期限段券種的公允收益率標(biāo)準(zhǔn)作為當(dāng)日該期限段券種的公允收益率標(biāo)準(zhǔn)。6、確定其他類別品種的公允收益率標(biāo)準(zhǔn)：根據(jù)基準(zhǔn)券類別中各期限段品種的公允收益率標(biāo)準(zhǔn)，以及其他品種與基準(zhǔn)券類別之間的收益率折溢價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，確定其他類別品種各期限段的公允收益率標(biāo)準(zhǔn)。7、浮動利率債券的公允收益率標(biāo)準(zhǔn)，由影子定價(jià)工作小組根據(jù)基準(zhǔn)利率以及有效利差的實(shí)際變動情況具體確定。8、確定基金的“影子價(jià)格”：（1）參照金融業(yè)普遍遵守的“全價(jià)估算公式”，如PV=[M+（C/f）]/[1+y（D/365）]，分別計(jì)算當(dāng)日貨幣市場基金持有各券種的“影子價(jià)格”。其中：PV為各券種的影子價(jià)格；M為債券面值；C為債券票面年利息；f為債券每年的利息支付頻率；D為從計(jì)算日至債券到期日的剩余天數(shù)；y為估算的市場收益率。（2）將各券種的“影子價(jià)格”導(dǎo)入估值表中，計(jì)算“影子定價(jià)”確定的基金資產(chǎn)凈值。

三、公允價(jià)值在其他相關(guān)準(zhǔn)則中的運(yùn)用

《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則——長期股權(quán)投資》第四條指出：以發(fā)行<