導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫好一篇消費(fèi)金融，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

5月15日，微眾銀行低調(diào)推出了一款純網(wǎng)絡(luò)信用貸款產(chǎn)品“微粒貸”。這是一款通過(guò)手機(jī)QQ提供貸款的小額信貸產(chǎn)品，貸款授予額度最高為20萬(wàn)元，具有“無(wú)抵押、無(wú)擔(dān)保、隨借隨還、按日計(jì)息”的特點(diǎn)。

目前，微粒貸還只在QQ白名單客戶和內(nèi)部員工中進(jìn)行測(cè)試，尚未對(duì)其他用戶大規(guī)模放開。

劉宏向《中國(guó)經(jīng)濟(jì)信息》記者介紹，打開手機(jī)QQ錢包入口的“金融理財(cái)”，即可看到微粒貸的消費(fèi)入口，輸入支付密碼后可以查看個(gè)人借款額度。他透露，貸1萬(wàn)元錢，日息5元。換句話說(shuō)，如果按30天計(jì)算，1萬(wàn)元錢一個(gè)月約有150元的利息。“年化利率算起來(lái)高達(dá)18.25%，未免給人有點(diǎn)高冷的感覺?！眲⒑暾f(shuō)。

公開信息顯示，微粒貸的貸款日息在萬(wàn)分之二點(diǎn)五，將來(lái)一般用戶的貸款日息或許為萬(wàn)分之三左右，低于一般信用卡萬(wàn)分之五的利率。從運(yùn)營(yíng)模式看，微粒貸通過(guò)已經(jīng)綁定銀行卡的QQ錢包，讓QQ錢包能夠?qū)蛻糸g接實(shí)現(xiàn)身份認(rèn)證，借助QQ錢包對(duì)客戶授信。

“微眾”的角色

作為首家純互聯(lián)網(wǎng)模式經(jīng)營(yíng)的民營(yíng)銀行，微粒貸是微眾銀行的第一款產(chǎn)品。事實(shí)上這款產(chǎn)品已經(jīng)難產(chǎn)了四個(gè)多月。微眾銀行在一定程度上已經(jīng)對(duì)自己原本的要求打了折扣。

2014年12月底獲批開業(yè)的深圳前海微眾銀行，是首批試點(diǎn)5家民營(yíng)銀行中第一個(gè)獲準(zhǔn)開業(yè)的。而從1月18日試運(yùn)營(yíng)以來(lái)，至今只上線一款產(chǎn)品，也就是微粒貸。

微眾銀行這只“領(lǐng)頭羊”原本為自己設(shè)定的理想是：“刷臉開戶”。據(jù)內(nèi)部人士向《中國(guó)經(jīng)濟(jì)信息》雜志社透露，微粒貸推出前，微眾銀行已經(jīng)砍掉了兩款信用產(chǎn)品，主要原因均是“無(wú)法繞開遠(yuǎn)程刷臉面簽”。

今年1月4日，微眾銀行通過(guò)人臉識(shí)別技術(shù)遠(yuǎn)程發(fā)放給卡車司機(jī)徐軍3.5萬(wàn)元貸款，這種跡象似乎表明，微眾銀行將以此為開端，在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域開啟“靠臉借錢”的新紀(jì)元。可惜此后便無(wú)下文。公安部門和央行也曾對(duì)此進(jìn)行技術(shù)調(diào)查，并對(duì)基于人臉識(shí)別的遠(yuǎn)程開戶表示很擔(dān)憂。

以往，在公共場(chǎng)所攝像頭抓取的人臉識(shí)別或視頻僅僅是公安部門破案的線索，用于鎖定作案者范圍。如果用于銀行一對(duì)一的開戶識(shí)別，目前在技術(shù)上的實(shí)現(xiàn)尚有難度。

相關(guān)專家也存在疑問(wèn)，認(rèn)為目前人臉識(shí)別技術(shù)尚且無(wú)法達(dá)到唯一性，一張照片或一段人像視頻也許能搜索到好幾張相對(duì)應(yīng)的相似的人臉。而用于開戶識(shí)別的金融業(yè)務(wù)，這無(wú)疑得承擔(dān)高風(fēng)險(xiǎn)。人臉識(shí)別不能唯一對(duì)應(yīng)，實(shí)際操作就很困難。

近日，央行下發(fā)《關(guān)于銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)遠(yuǎn)程開立人民幣銀行賬戶的指導(dǎo)意見》的消息備受關(guān)注，甚至有傳聞稱這有望打破困擾銀行通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)展業(yè)的面簽問(wèn)題，央行正在謀劃允許銀行遠(yuǎn)程開立人民幣賬戶。

但央行支付結(jié)算司相關(guān)人士不久就出面澄清，稱近日并未下發(fā)關(guān)于遠(yuǎn)程開戶的任何文件，網(wǎng)傳的征求意見稿只是去年底的內(nèi)部文件，下一步將會(huì)召集個(gè)別銀行就遠(yuǎn)程開戶進(jìn)行初步探討。

截止目前，央行尚未下發(fā)正式試點(diǎn)遠(yuǎn)程開戶的通知。對(duì)此，5月23日清華五道口全球金融論壇上，微眾銀行董事長(zhǎng)、CEO顧敏也證實(shí)，目前遠(yuǎn)程開戶尚未被允許突破。

在顧敏看來(lái)，微眾銀行做的是連接平臺(tái)，作為持有銀行牌照的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，應(yīng)該嘗試連接服務(wù)的個(gè)人和微型企業(yè)用戶，以及合作的金融機(jī)構(gòu)、金融企業(yè)，幫助他們用自身的數(shù)據(jù)、跟客戶接觸的場(chǎng)景、客戶自身的基礎(chǔ)提供更好的金融服務(wù)。

“微眾銀行的最終模式，也許沒有物理網(wǎng)點(diǎn)、很少發(fā)卡、甚至沒有太多存款和貸款”。顧敏甚至稱：“不要把我們看成是一家銀行，看成一家中介就好。”

搶食銀行的蛋糕？

就在5月27日，另一家純網(wǎng)絡(luò)銀行阿里系浙江網(wǎng)商銀行獲批開業(yè)。和微眾銀行排隊(duì)等著分食互聯(lián)網(wǎng)金融這塊蛋糕。浙江網(wǎng)商銀行的部分業(yè)務(wù)，可能先在支付寶體系內(nèi)孵化，成熟后再通過(guò)浙江網(wǎng)商銀行開展。今年4月支付寶已經(jīng)開通了一款消費(fèi)借貸產(chǎn)品“借唄”。

業(yè)內(nèi)人士接受《中國(guó)經(jīng)濟(jì)信息》記者采訪時(shí)普遍認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融貸款的發(fā)展，必將搶食銀行的蛋糕：“這已經(jīng)不是一種趨勢(shì)，而是正在發(fā)生的事?！?/p>

微粒貸主要針對(duì)消費(fèi)，它所服務(wù)的消費(fèi)貸款還是狹義上的，資金不能用于炒股和買房，僅限耐用品消費(fèi)。

瞄準(zhǔn)消費(fèi)貸款這塊蛋糕的，其實(shí)最初是銀行。早在2010年，國(guó)內(nèi)首批3家消費(fèi)金融公司獲得銀監(jiān)會(huì)同意籌建的批復(fù)，首批獲批的消費(fèi)金融公司發(fā)起人分別為中國(guó)銀行、北京銀行和成都銀行，這3家公司分別在上海、北京和成都三地率先試點(diǎn)。

但發(fā)展過(guò)程卻不溫不火，不盡如人意。中國(guó)人民大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院教授黃雋接受《中國(guó)經(jīng)濟(jì)信息》記者采訪時(shí)，將其歸結(jié)為兩方面原因：一是利率較高普通老百姓難以承擔(dān)，二是傳統(tǒng)消費(fèi)觀念的局限。

至少10%以上的高利率是高成本造成的。由于小額信貸所花費(fèi)的征信流程并未改變，線下工作反而更為龐雜，耗費(fèi)更多的人力物力，面臨更高的風(fēng)險(xiǎn)。

與美國(guó)相比，中國(guó)銀行機(jī)構(gòu)在消費(fèi)貸款領(lǐng)域總是難以施展手腳。根本原因在于，與美國(guó)的超前消費(fèi)觀念不同，中國(guó)人更強(qiáng)調(diào)量入為出，收支平衡。傳統(tǒng)的消費(fèi)觀念導(dǎo)致消費(fèi)貸款的拓展受到無(wú)形阻礙。

盡管看上去互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)貸最大的優(yōu)勢(shì)是便利快捷，但在現(xiàn)代銀行技術(shù)同步發(fā)展的今天，二者之間的差距并不大。以微粒貸為例，至少?gòu)馁J款模式與產(chǎn)品設(shè)計(jì)上，與傳統(tǒng)銀行開展的小額貸款產(chǎn)品并沒有本質(zhì)上的不同。

傳統(tǒng)銀行也能提供相似的金融產(chǎn)品，例如招行的“閃電貸”、工行的“逸貸”。甚至同樣具有授信操作時(shí)間短這一大特性。用戶通過(guò)在線申請(qǐng)后，十多分鐘到半小時(shí)內(nèi)可以完成貸款流程，相應(yīng)的資金則會(huì)劃撥到綁定的銀行卡中。

相反，傳統(tǒng)銀行的貸款利率甚至比微粒貸更低。招行的閃電貸，也是隨借隨還，按天計(jì)息，其年化利率為12%至18%，而微粒貸的年化利率卻高達(dá)18.25%。

再看中信銀行的信用卡借款，一個(gè)月還清，借款利息與微粒貸相同，為150元。如果3個(gè)月還清，每月的借款利息則降到82元，依此類推，期限越長(zhǎng)，單月的利息就越低。

微粒貸顯然不是最讓貸款人感到“實(shí)惠”的，但可能能籠絡(luò)到最大范圍內(nèi)的貸款人。

首先從貸款門檻上看，傳統(tǒng)銀行的門檻明顯較高。招行的閃電貸，需要更多零售業(yè)務(wù)記錄，例如，借款人的收入、流水、資產(chǎn)證明等反映綜合信用狀況的信息，或者至少是存款與理財(cái)業(yè)務(wù)等記錄，如果缺乏相應(yīng)數(shù)據(jù)，則可能無(wú)法獲得申請(qǐng)資格。這一點(diǎn)上，微粒貸的親民性就突顯了出來(lái)。

其次，從覆蓋受眾而言，微粒貸、趣分期、京東白條等互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)貸款平臺(tái)更有針對(duì)性。

李想是趣分期的5位天使投資人之一。趣分期的CEO羅敏在好樂買工作時(shí)，就與好樂買創(chuàng)始人李想熟識(shí)。2013年底，當(dāng)羅敏找到李想聊關(guān)于大學(xué)生分期貸款購(gòu)物平臺(tái)的創(chuàng)業(yè)想法時(shí)，李想說(shuō)自己“眼前一亮”。

“一個(gè)宿舍里有一個(gè)人用了趣分期，覺得非常好用，很快一個(gè)宿舍的8個(gè)人，一個(gè)班級(jí)幾十個(gè)人就會(huì)傳開?！崩钕虢邮堋吨袊?guó)經(jīng)濟(jì)信息》雜志社記者的采訪時(shí)分析：目前在中國(guó)沒有任何金融工具提供給大學(xué)生。這個(gè)市場(chǎng)不僅前景廣闊，而且大學(xué)生是一個(gè)凝聚力強(qiáng)的團(tuán)體，目標(biāo)用戶群的集中，更利于推廣。

微粒貸則參考用戶在消費(fèi)、社交、支付、理財(cái)與游戲方面的記錄。換句話說(shuō)，微粒貸可能會(huì)覆蓋傳統(tǒng)銀行覆蓋不到的一些人群。

加之這款產(chǎn)品沒有抵押，沒有擔(dān)保，隨借隨還，省去了線下對(duì)接認(rèn)證這些繁復(fù)的工作。內(nèi)部人士預(yù)計(jì)，隨著白名單的推行及逐步推廣，微粒貸的應(yīng)用場(chǎng)景將不限于手機(jī)QQ，還可能擴(kuò)展至騰訊已有的較大產(chǎn)品平臺(tái)上，比如微信、電商等。

征信需先行

“你在滴滴打車的爽約記錄、騙取保費(fèi)時(shí)偽造的個(gè)人信息、網(wǎng)店販賣假貨的差評(píng)、預(yù)定飯館卻‘放鴿子’、乘坐公交車的逃票行為……”黃雋列舉的這些網(wǎng)絡(luò)行為軌跡，可能都會(huì)包括進(jìn)大數(shù)據(jù)時(shí)代下的個(gè)人征信體系。

今年1月5日，央行了《關(guān)于做好個(gè)人征信業(yè)務(wù)準(zhǔn)備工作的通知》（以下簡(jiǎn)稱通知），要求芝麻信用管理有限公司（屬阿里螞蟻金融服務(wù)集團(tuán)旗下）、騰訊征信有限公司、深圳前海征信中心股份有限公司、鵬元征信有限公司、中誠(chéng)信征信有限公司、中智誠(chéng)征信有限公司、拉卡拉信用管理有限公司、北京華道征信有限公司，這八家機(jī)構(gòu)做好個(gè)人征信業(yè)務(wù)的準(zhǔn)備工作。

以六個(gè)月為準(zhǔn)備時(shí)間來(lái)看，這八家公司在近期內(nèi)就會(huì)在個(gè)人征信體系方面有更為嚴(yán)格的規(guī)范。

資料顯示，我國(guó)現(xiàn)有各類征信機(jī)構(gòu)、評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)150多家，年收入20多億元?？傮w來(lái)看，中國(guó)征信機(jī)構(gòu)規(guī)模小，服務(wù)與產(chǎn)品種類少，信息獲取難度大，遠(yuǎn)遠(yuǎn)不足以滿足社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)征信產(chǎn)品和服務(wù)的需求。

據(jù)券商機(jī)構(gòu)測(cè)算，中國(guó)個(gè)人征信市場(chǎng)空間將超過(guò)1000億元，但中國(guó)目前的個(gè)人征信和企業(yè)征信的總規(guī)模僅為20億元，其中個(gè)人征信更是僅為2億元左右，一旦市場(chǎng)放開，未來(lái)中國(guó)個(gè)人征信的增長(zhǎng)空間巨大。

個(gè)人征信業(yè)務(wù)的重要應(yīng)用場(chǎng)景，就是利用大數(shù)據(jù)信用評(píng)級(jí)發(fā)放貸款。微眾銀行給徐軍的第一筆貸款業(yè)務(wù)，利用的就是人臉識(shí)別技術(shù)和大數(shù)據(jù)信用評(píng)級(jí)。

微粒貸的授信原理在于騰訊的社交大數(shù)據(jù)與平臺(tái)資源。為了保證借款賬戶的真實(shí)有效，手機(jī)QQ需要與銀行卡綁定。獲得授信額度后，輸入身份證號(hào)碼進(jìn)行驗(yàn)證，隨后資金將劃撥到用戶綁定的銀行卡中。

騰訊研究院相關(guān)人士向《中國(guó)經(jīng)濟(jì)信息雜志社》透露，騰訊的互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)征信主要運(yùn)用社交網(wǎng)絡(luò)上的海量信息，如在線、財(cái)產(chǎn)、消費(fèi)、支付、社交、游戲等情況，為用戶建立基于互聯(lián)網(wǎng)信息的征信報(bào)告。

騰訊征信公測(cè)后，用戶可以查詢到自己的信用評(píng)分。未來(lái)，騰訊征信將為微眾銀行提供服務(wù)，用戶的征信信用評(píng)分，將直接轉(zhuǎn)化為一定的貸款授信額度。

一位多年從事風(fēng)控分析的銀行人士告訴《中國(guó)經(jīng)濟(jì)信息》雜志社記者，大數(shù)據(jù)應(yīng)用在個(gè)人征信的基本邏輯在于，賬戶的可靠性，是依靠已有銀行賬戶進(jìn)行的。被授信人的可貸款額度，才能依靠騰訊的社交數(shù)據(jù)與平臺(tái)資源進(jìn)行甄別，或者加以相應(yīng)經(jīng)濟(jì)能力分析模型提供支撐。

就目前銀行采用的風(fēng)控模型來(lái)看，微眾的風(fēng)控模型可能是在銀行已有的模型中引入新的變量，但能在多大程度上創(chuàng)新，還要看這些變量的可靠性是否經(jīng)得起考驗(yàn)。

“央行的征信記錄還有未能覆蓋的群體，比如沒有過(guò)借貸行為、沒申請(qǐng)過(guò)信用卡的人，學(xué)生群體、藍(lán)領(lǐng)工人、個(gè)體戶、自由職業(yè)者等，這些常常被官方報(bào)告忽略的人群，可能恰恰是活躍的網(wǎng)民，可以通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)上的行為軌跡，利用大數(shù)據(jù)分析評(píng)估其信用等級(jí)。” 作為首批個(gè)人征信機(jī)構(gòu)的負(fù)責(zé)人之一，芝麻信用副總經(jīng)理鄧一鳴在年初曾如此表示。

篇2

從2009年最早率先試點(diǎn)的4家消費(fèi)金融公司到2015年11月試點(diǎn)的全面放開，國(guó)內(nèi)持有牌照的消費(fèi)金融公司已增至15家，包括北銀消費(fèi)金融、中銀消費(fèi)金融、錦程消費(fèi)金融、捷信消費(fèi)金融、招聯(lián)消費(fèi)金融、興業(yè)消費(fèi)金融、海爾消費(fèi)金融、蘇寧消費(fèi)金融、湖北消費(fèi)金融、馬上消費(fèi)金融、中郵消費(fèi)金融、杭銀消費(fèi)金融、華融消費(fèi)金融、晉商消費(fèi)金融，及盛銀消費(fèi)金融。

從拿到牌照至今，這15家的經(jīng)營(yíng)狀況到底如何？又有哪家發(fā)展得最好？根據(jù)公開資料，《投資者報(bào)》記者對(duì)于這些公司進(jìn)行了分析。

首批4家公司利潤(rùn)豐厚

其實(shí)，消費(fèi)金融公司的背后是傳統(tǒng)銀行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)金融在消費(fèi)場(chǎng)景上的博弈和比拼。

中銀消費(fèi)金融、北銀消費(fèi)金融、錦程消費(fèi)金融和捷信消費(fèi)金融是國(guó)內(nèi)最早的4家消費(fèi)金融公司，都成立于2010年。

根據(jù)中國(guó)銀監(jiān)會(huì)的《2014年度中國(guó)銀行業(yè)運(yùn)行報(bào)告》顯示，這4家消費(fèi)金融公司的總資產(chǎn)為224億元，全年累計(jì)放貸197億元，貸款余額209億元，累計(jì)客戶135萬(wàn)。

北銀消費(fèi)金融公司成立之初是北京銀行的全資子公司，后來(lái)進(jìn)行股權(quán)結(jié)構(gòu)更改引入新的投資人，更改后北京銀行占35.29%的股份。

根據(jù)北京銀行對(duì)北銀消費(fèi)金融公司的持股比例，以及披露的應(yīng)享利潤(rùn)；2015年上半年的利潤(rùn)就達(dá)到2.8億元，高速增長(zhǎng)得益于銀監(jiān)會(huì)從2013年開放消費(fèi)金融公司經(jīng)營(yíng)范圍。記者注意到，北銀消費(fèi)金融公司的營(yíng)業(yè)范圍從2014年開始擴(kuò)展到全國(guó)。

中銀消費(fèi)金融公司的主要發(fā)起人是中國(guó)銀行，持股51%，另外兩個(gè)股東分別是白聯(lián)集團(tuán)（持股30%），以及陸家嘴金融公司（持股19%）。

中銀消費(fèi)金融公司的線下渠道主要是依靠中國(guó)銀行的網(wǎng)點(diǎn)，主攻一二線城市客戶。由于該公司披露的數(shù)據(jù)有限，記者無(wú)法找到公司經(jīng)營(yíng)狀況的資料。

錦城消費(fèi)金融公司主要發(fā)起人是成都銀行，持股比例51%。錦城的一個(gè)特色是為應(yīng)屆大學(xué)畢業(yè)生、畢業(yè)一年內(nèi)的大學(xué)生提供貸款，貸款門檻較低，如果月收入1500元，就可以最高貸款10萬(wàn)元。錦城公司從2012年就開始盈利，當(dāng)年盈利920萬(wàn)元，2013年～2015年的凈利潤(rùn)呈現(xiàn)翻倍增長(zhǎng)，分別為2370萬(wàn)、4900萬(wàn)以及5070萬(wàn)元。不過(guò)，值得注意的是，錦城公司沒有選擇向全國(guó)擴(kuò)張，繼續(xù)以成都為中心深耕西南地區(qū)。

捷信消費(fèi)金融公司成立于天津，主要出資人是捷克一家投資公司PPF的子公司捷信集團(tuán)，因此，也成為國(guó)內(nèi)唯一一家外商獨(dú)資的消費(fèi)金融公司。

捷信公司業(yè)務(wù)范圍覆蓋很廣，超過(guò)260個(gè)城市，主攻二三線城市外來(lái)務(wù)工人員對(duì)耐用品消費(fèi)的需求。另一方面，首創(chuàng)“15天猶豫期”，可以在貸款后15天之內(nèi)提前還清借款，而且不收取任何利息和費(fèi)用。

捷信公司也是在2012年就開始盈利，此后的盈利也是大幅度飆升。2013年～2015年的營(yíng)業(yè)收入分別是2.9億歐元、4.55億歐元以及7.74億歐元，凈利潤(rùn)也分別為7300萬(wàn)歐元、6400萬(wàn)歐元以及1.28億歐元（折合9億元人民幣），是首批4家消費(fèi)金融公司中表現(xiàn)最好的一家。記者了解到，該公司2014年盈利有所回落，其主要原因是當(dāng)年鋪設(shè)了很多的服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)和招聘了大量員工。

背后模式的比拼

《投資者報(bào)》記者注意到，由于行業(yè)政策的限制等原因，我國(guó)消費(fèi)金融公司中有高達(dá)八成的股東為銀行，表面上看，都是消費(fèi)金融公司，但實(shí)際上，他們的背后卻有著完全不同的發(fā)展模式。

他們當(dāng)中，一類是以線下渠道為主的消費(fèi)金融公司，如錦程消費(fèi)金融、捷信消費(fèi)金融等；另一類是主打O2O模式的消費(fèi)金融公司，如海爾消費(fèi)金融、蘇寧消費(fèi)金融；還有一類是將自身定位為互聯(lián)網(wǎng)金融公司，比如招聯(lián)消費(fèi)金融和馬上消費(fèi)金融。

另外，從消費(fèi)場(chǎng)景來(lái)看，消費(fèi)金融公司通過(guò)與商戶合作的方式基本覆蓋了網(wǎng)上零售、家裝、租房、婚慶、教育、旅游、助業(yè)等場(chǎng)景，但由于場(chǎng)景拓展取決于合作商戶的開發(fā)，因此，各家消費(fèi)金融公司的業(yè)務(wù)也各有側(cè)重。

對(duì)此，方正證券分析師告訴《投資者報(bào)》記者，從國(guó)外經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，在市場(chǎng)滲透率較低時(shí)，與零售商合作，駐店經(jīng)營(yíng)是消費(fèi)金融公司獲取客戶最有效的方式。目前國(guó)內(nèi)駐店經(jīng)營(yíng)規(guī)模最大的、也正是唯一一家外商獨(dú)資的消費(fèi)金融公司是捷信公司。

對(duì)于那些類似海爾消費(fèi)金融、蘇寧消費(fèi)金融類似的產(chǎn)業(yè)系公司，實(shí)際上，他們的心思并不全是放在金融外延的利潤(rùn)上，更多的是希望金融帶動(dòng)主營(yíng)業(yè)務(wù)發(fā)展。目前市場(chǎng)雖然所有的電商平臺(tái)都提供分期付款的業(yè)務(wù)，但是海爾消費(fèi)金融公司提供的利率顯然更優(yōu)惠，甚至還有零利率產(chǎn)品，比如一款曾叫“0元購(gòu)”的產(chǎn)品，就是在大力推廣海爾的智能家電。

具有電子商務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)基因的馬上消費(fèi)金融公司，其主要發(fā)起人是重慶百貨，其他股東包括重慶銀行、物美控股、浙江小商品城等。

因自身特點(diǎn)，該公司采取的方式是積極尋找線上線下過(guò)渡的模式。公司集合了三大零售巨頭，合計(jì)有超過(guò)1600萬(wàn)會(huì)員，若會(huì)員轉(zhuǎn)化率為10%，每個(gè)會(huì)員貸款額度2萬(wàn)，貸款余額將達(dá)到320億元。

面臨電商平臺(tái)的沖擊

目前來(lái)看，這些持有牌照公司的短期優(yōu)勢(shì)還在，包括品牌聲譽(yù)、資金成本及風(fēng)控能力等，這些一直都是消費(fèi)金融公司的優(yōu)勢(shì)。不過(guò)，隨著互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融平臺(tái)的涌現(xiàn)，特別是其中不乏一些互聯(lián)網(wǎng)巨頭進(jìn)入，其優(yōu)勢(shì)正在消失。

消費(fèi)金融公司具備的可以向股東吸儲(chǔ)等方式籌集低成本資金的優(yōu)勢(shì)，在互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)去中心化的運(yùn)作下也不占優(yōu)勢(shì)，因?yàn)樗麄兺ㄟ^(guò)資產(chǎn)證券化等方式獲取的資金成本也并不高。

篇3

一、當(dāng)前我國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)存在的問(wèn)題

隨著我國(guó)消費(fèi)信貸規(guī)模的顯著增加，信用卡等新型信貸方式逐漸普遍，各種理財(cái)產(chǎn)品日漸豐富，金融創(chuàng)新層出不窮且不斷復(fù)雜化，金融衍生產(chǎn)品也開始進(jìn)入尋常百姓的金融消費(fèi)視野，消費(fèi)者與金融機(jī)構(gòu)間的爭(zhēng)議和糾紛有不斷增多的趨勢(shì)，特別是一些典型案例的出現(xiàn)，引發(fā)了社會(huì)各界對(duì)金融機(jī)構(gòu)與消費(fèi)者關(guān)系問(wèn)題的廣泛關(guān)注。金融消費(fèi)領(lǐng)域中的矛盾在一定程度上損害了消費(fèi)者的權(quán)益，傷害了消費(fèi)者的消費(fèi)熱情，阻礙了經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展，不利于社會(huì)、金融機(jī)構(gòu)和消費(fèi)者三方的持續(xù)、健康、和諧發(fā)展，也不利于民生金融的推進(jìn)。

銀行領(lǐng)域存在的消費(fèi)者保護(hù)問(wèn)題主要有：風(fēng)險(xiǎn)信息披露不充分、片面夸大理財(cái)產(chǎn)品的收益率、信用卡合同（章程）條款顯失公平、捆綁銷售（搭售）、貸款催收行為失當(dāng)、產(chǎn)品安全性欠缺、誘使消費(fèi)者不理智消費(fèi)、單方面更改合同、“霸王式”的聲明“最終解釋權(quán)歸本行所有”、以格式條款免除自身義務(wù)和責(zé)任等。典型事件如2006年發(fā)生的工、農(nóng)、中、建四大銀行同時(shí)宣布ATM 跨行查詢收費(fèi)事件；2007年跨行通存通兌收費(fèi)事件以及銀行網(wǎng)點(diǎn)排隊(duì)現(xiàn)象；2008年銀行QDII理財(cái)產(chǎn)品大面積虧損，眾多銀行理財(cái)產(chǎn)品爆出的“零收益”或大面積浮虧現(xiàn)象也引發(fā)了社會(huì)的普遍關(guān)注。

保險(xiǎn)領(lǐng)域存在的消費(fèi)者保護(hù)問(wèn)題主要有：保險(xiǎn)理賠程序煩瑣；銷售人員有意將保險(xiǎn)與其他金融產(chǎn)品概念相混淆，甚至有的儲(chǔ)戶已經(jīng)明確表示要儲(chǔ)蓄，保險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)員還竭力向其推銷保險(xiǎn)；業(yè)務(wù)員片面夸大分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品的收益水平，理賠標(biāo)準(zhǔn)不明確、不公開，隱瞞或刻意回避免責(zé)條款，夸大保單利益，拖賠、惜賠、不合理拒賠、承諾與服務(wù)不符等。

證券領(lǐng)域消費(fèi)者保護(hù)存在的證券公司限制投資者正常的轉(zhuǎn)戶、銷戶申請(qǐng)，泄露客戶個(gè)人資料，違規(guī)收費(fèi)等問(wèn)題也引起了多方關(guān)注。

二、我國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)問(wèn)題產(chǎn)生的原因

近年來(lái)，盡管我國(guó)金融消費(fèi)者的自我保護(hù)意識(shí)不斷增強(qiáng)，有關(guān)部門工作也在不斷深入推進(jìn)，但由于各種主客觀因素，該領(lǐng)域仍然存在不少問(wèn)題，在重金（金融機(jī)構(gòu)）輕民（消費(fèi)者）的傳統(tǒng)立法思想影響下，我國(guó)金融法律制度長(zhǎng)期忽視對(duì)消費(fèi)者權(quán)益的有效保護(hù)，分析主要原因如下：

在立法指導(dǎo)思想上，金融立法往往側(cè)重于金融機(jī)構(gòu)安全與效益，而忽視消費(fèi)者權(quán)益，還沒有將金融安全與金融消費(fèi)者保護(hù)聯(lián)系起來(lái)。

在機(jī)構(gòu)設(shè)立上，目前還沒有任何一家監(jiān)管機(jī)構(gòu)明確承擔(dān)和履行金融消費(fèi)者保護(hù)職責(zé)，受理金融消費(fèi)者投訴（渠道除外）。

在具體制度上，“金融消費(fèi)者保護(hù)”的概念還沒有進(jìn)入相關(guān)金融法律制度，無(wú)論是信息披露要求還是實(shí)質(zhì)監(jiān)管都比較匱乏。

在組織架構(gòu)上，我國(guó)商業(yè)銀行的總分行結(jié)構(gòu)使得消費(fèi)者貌似有很多的交易對(duì)象可以選擇，而實(shí)質(zhì)上就是那么強(qiáng)大的幾家，缺乏競(jìng)爭(zhēng)、容易形成壟斷同盟，損害消費(fèi)者利益。

在自律管理上，依靠金融機(jī)構(gòu)自身的投訴渠道作用有限，相關(guān)協(xié)會(huì)的消費(fèi)者保護(hù)功能也尚待改進(jìn)。

三、改進(jìn)和加強(qiáng)我國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)的對(duì)策建議

保護(hù)金融消費(fèi)者的合法權(quán)益是金融業(yè)可持續(xù)發(fā)展的公眾基礎(chǔ)，也是確保金融機(jī)構(gòu)安全和穩(wěn)健的重要途徑。當(dāng)前，針對(duì)我國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)領(lǐng)域現(xiàn)狀及存在的上述問(wèn)題，必須整合現(xiàn)有的行政、立法、司法和監(jiān)管資源，加大對(duì)金融消費(fèi)者的保護(hù)力度，更新金融消費(fèi)者保護(hù)理念，明確金融機(jī)構(gòu)的義務(wù)與責(zé)任，促進(jìn)金融產(chǎn)品和服務(wù)的規(guī)范化、人性化，不斷改善金融消費(fèi)環(huán)境，增強(qiáng)消費(fèi)者信心，維護(hù)金融市場(chǎng)的繁榮與穩(wěn)定，促進(jìn)金融業(yè)和整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和諧健康發(fā)展。為此，提出以下對(duì)策建議：

（一）在新出臺(tái)金融法律或者修訂有關(guān)法律時(shí)，明確金融消費(fèi)者概念及范圍

金融消費(fèi)者是指為生活需要購(gòu)買、使用金融產(chǎn)品或接受金融服務(wù)的自然人。當(dāng)前，隨著金融混業(yè)經(jīng)營(yíng)的發(fā)展，金融消費(fèi)的形式已從單一的銀行存取款向支付、融資、理財(cái)、投資等一體化交易延伸，法律中應(yīng)明確“金融消費(fèi)者保護(hù)”概念及金融消費(fèi)者的范圍。目前，法律中使用的是窄口徑的“存款人保護(hù)”、“被保險(xiǎn)人保護(hù)”、“投保人保護(hù)”、“受益人保護(hù)”等概念，這樣規(guī)定導(dǎo)致部分金融領(lǐng)域消費(fèi)者得不到應(yīng)有的保護(hù)。

（二）確立金融消費(fèi)者保護(hù)的立法指導(dǎo)思想，貫徹適度傾斜保護(hù)原則

不可僅僅依賴合同法進(jìn)行平等保護(hù)，這樣本質(zhì)上是對(duì)消費(fèi)者的不平等。金融消費(fèi)者保護(hù)的核心理念不局限于對(duì)存款人、被保險(xiǎn)人、投資人等的一般保護(hù)（即合同保護(hù)），而要以保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益的做法保護(hù)金融消費(fèi)者，對(duì)金融消費(fèi)者貫徹適度傾斜保護(hù)原則。如通過(guò)對(duì)機(jī)構(gòu)投資者與普通消費(fèi)者的區(qū)別對(duì)待、加強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)法定義務(wù)、完善金融機(jī)構(gòu)民事責(zé)任規(guī)則，設(shè)置舉證責(zé)任倒置原則等手段以提高消費(fèi)者獲得權(quán)利救濟(jì)的機(jī)會(huì)。

（三）健全金融消費(fèi)者保護(hù)的基本法律制度，明確金融消費(fèi)者基本法定權(quán)利及完善金融機(jī)構(gòu)信息披露義務(wù)

首先，明確金融消費(fèi)者的基本法定權(quán)利。必須明確將金融消費(fèi)者應(yīng)當(dāng)享有的公平交易權(quán)、知情權(quán)、公平待遇權(quán)、安全保障權(quán)、金融隱私權(quán)、人格尊嚴(yán)權(quán)、自由選擇權(quán)、免受欺詐權(quán)、金融教育權(quán)、損害賠償權(quán)等作為法定權(quán)利予以規(guī)定。其次，完善金融機(jī)構(gòu)信息披露義務(wù)。第三，建立金融監(jiān)管部門的金融消費(fèi)者投訴處理機(jī)制與程序。

（四）完善目前“一行三會(huì)”金融消費(fèi)者保護(hù)分工合作的格局

可研究成立金融消費(fèi)者保護(hù)局或者金融消費(fèi)者保護(hù)中心的必要性和可能性。開通金融消費(fèi)者保護(hù)投訴熱線。

（五）建立我國(guó)金融消費(fèi)者投訴數(shù)據(jù)庫(kù)并定期檢測(cè)分析，為日常監(jiān)管、政策制訂等提供依據(jù)

（六）加強(qiáng)消費(fèi)者金融知識(shí)教育，從長(zhǎng)遠(yuǎn)看應(yīng)將其納入到公民基礎(chǔ)教育范疇

（七）加強(qiáng)行業(yè)自律組織建設(shè)，進(jìn)一步健全金融消費(fèi)者保護(hù)的自律機(jī)制

篇4

由于近年來(lái)我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)處于調(diào)整的時(shí)期，國(guó)有企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益下降，企業(yè)職工收入下降，一部分國(guó)有企業(yè)職工下崗，國(guó)家機(jī)關(guān)人員分流，造成這些人員的收入大幅度下降，加之農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格下跌，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)發(fā)展處于低谷，農(nóng)民收入也呈下降趨勢(shì)。城鎮(zhèn)居民人均實(shí)際收增長(zhǎng)已從1993年的9.5%下降為1997年的3.4%，農(nóng)民人均純收入增幅1997年僅為4.6%，而1996年則為9％。伴隨著收入水平下降的是收入級(jí)差的擴(kuò)大。公款消費(fèi)、公款私存、國(guó)有資產(chǎn)流失以及住房、醫(yī)療、教育制度改革的不完善造成了城鎮(zhèn)居民名義和實(shí)際收入差距拉大，城鎮(zhèn)居民中明顯出現(xiàn)了收入階層，高收入與低收入階層之間的差距日益擴(kuò)大。城鎮(zhèn)居民收入差距拉大的同時(shí)城鄉(xiāng)差別也在不斷擴(kuò)大，農(nóng)民近幾年收入增幅明顯放慢，而這種情況是在國(guó)家高度重視農(nóng)民利益，下大力氣減輕農(nóng)民負(fù)擔(dān)，投入大量財(cái)力維護(hù)農(nóng)民利益的前提下出現(xiàn)的。

在城鄉(xiāng)居民即期收入下降的同時(shí)，人們的收入預(yù)期也呈下降態(tài)勢(shì)，由于預(yù)期未來(lái)的收入下降，人們通常采取預(yù)防性措施。首先是緊縮預(yù)算，減少即期消費(fèi)，減少奢侈性消費(fèi)，只維持基本的生活必需消費(fèi)；其次是減少或推遲非必要的消費(fèi)支出，具體表現(xiàn)為居民儲(chǔ)蓄傾向持續(xù)居高不下，消費(fèi)傾向呈下降趨勢(shì)且難以改變。

近年來(lái)，我國(guó)直接關(guān)系到城鎮(zhèn)居民切身利益的改革措施較多，如就業(yè)制度、退休制度、醫(yī)療制度、住房制度和教育制度等各項(xiàng)社會(huì)保障制度的改革，使消費(fèi)者對(duì)未來(lái)支出的確定性、依賴性心理演變?yōu)椴淮_定性心理，居民為了防范未來(lái)的支付風(fēng)險(xiǎn)也減少了即期的消費(fèi)。

2、長(zhǎng)期以來(lái)資源配置的不合理造成了供求結(jié)構(gòu)上的不平衡。

短缺經(jīng)濟(jì)條件下粗放的重復(fù)建設(shè)、盲目生產(chǎn)，導(dǎo)致不少產(chǎn)品質(zhì)量差、技術(shù)含量低，不符合消費(fèi)者的潛在需求，加之供給與需求結(jié)構(gòu)上仍然存在著相當(dāng)程度的脫節(jié)，直接阻礙消費(fèi)需求的增加、結(jié)構(gòu)層次的提高。改革開放以來(lái)，我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)一直保持著較高的增長(zhǎng)速度，國(guó)內(nèi)總供給水平大大提高；同時(shí)，由于國(guó)民經(jīng)濟(jì)的結(jié)構(gòu)不合理，盲目擴(kuò)張，粗放經(jīng)營(yíng)，低水平競(jìng)爭(zhēng)，只求規(guī)模不計(jì)成本，政府和企業(yè)投資缺乏遠(yuǎn)見，重復(fù)建設(shè)和過(guò)度投資造成成了生產(chǎn)能力的過(guò)剩。據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國(guó)目前絕大多數(shù)商品都處于過(guò)剩狀態(tài)。在社會(huì)商品供給總量過(guò)剩的同時(shí)，一些高技術(shù)含量、適銷對(duì)路、消費(fèi)者真正需要的商品又供不應(yīng)求，供給能力的提高受到了長(zhǎng)期形成的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的制約。

在社會(huì)產(chǎn)品供給總能力過(guò)剩的情況下，一些產(chǎn)業(yè)內(nèi)部結(jié)構(gòu)不合理，應(yīng)該集中的行業(yè)集中程度不高，可以分散經(jīng)營(yíng)、適合競(jìng)爭(zhēng)的行業(yè)又由國(guó)家壟斷，造成部分行業(yè)產(chǎn)品價(jià)格偏低，不足以補(bǔ)償其生產(chǎn)成本，而另一部分行業(yè)產(chǎn)品價(jià)格偏高，消費(fèi)者負(fù)擔(dān)能力不足。

3、目前市場(chǎng)上無(wú)消費(fèi)熱點(diǎn)，居民多有持幣待購(gòu)心理。

一年多來(lái)，我國(guó)出現(xiàn)了通貨緊縮的現(xiàn)象，物價(jià)水平持續(xù)下降，居民普遍認(rèn)為物價(jià)有可能進(jìn)一步回落，因此目前居民的消費(fèi)預(yù)期心理表現(xiàn)為持幣待購(gòu)心理。居民的消費(fèi)預(yù)期心理是指消費(fèi)主體在對(duì)市場(chǎng)和經(jīng)濟(jì)狀況作出判斷下的消費(fèi)傾向的變化。其主要?jiǎng)酉蚴牵涸诩雌谑袌?chǎng)活躍、收入變動(dòng)不大或下降、價(jià)格下滑的情況下，消費(fèi)就傾向于等待和觀望。并且，消費(fèi)心理具有強(qiáng)烈的從眾傾向，當(dāng)社會(huì)上一部分消費(fèi)表現(xiàn)出某種消費(fèi)行為時(shí)，就會(huì)強(qiáng)烈地帶動(dòng)其他消費(fèi)者的模仿行為。

通過(guò)二十年來(lái)的改革開放，我國(guó)部分居民實(shí)際生活水平已達(dá)到小康水平，居民消費(fèi)結(jié)構(gòu)發(fā)生了一系列變化，主要表現(xiàn)在需求由低檔向高檔轉(zhuǎn)變，由單一型向多樣化轉(zhuǎn)變，由單純的物質(zhì)消費(fèi)向精神消費(fèi)方面轉(zhuǎn)變。而市場(chǎng)上商品的供給與需求結(jié)構(gòu)之間存在著差距，居民希望購(gòu)買的消費(fèi)品要么供給不足，難以買到，要么價(jià)格過(guò)高，難以承受。城鎮(zhèn)居民對(duì)生活基本品的需求趨于飽和，下一步的消費(fèi)目標(biāo)是住房和汽車，但由于收入水平及傳統(tǒng)分配體制的問(wèn)題，居民的購(gòu)買力還難以滿足其需要。農(nóng)民的收入水平不普遍偏低，支付能力明顯不足。

二、大力發(fā)展消費(fèi)信貸是擴(kuò)大內(nèi)需的有效途徑擴(kuò)大內(nèi)需是今年宏觀調(diào)控的重要任務(wù)。擴(kuò)大國(guó)內(nèi)需求，理論上講可以從擴(kuò)大投資需求和消費(fèi)需求入手。然而去年通過(guò)積極的貨幣政策和財(cái)政政策雖然有效的擴(kuò)張投資需求，但是并沒有引起消費(fèi)需求的擴(kuò)張，投資需求拉動(dòng)消費(fèi)需求的傳導(dǎo)機(jī)制受到阻礙。筆者認(rèn)為消費(fèi)需求能否隨投資需求的擴(kuò)張而相應(yīng)擴(kuò)張是當(dāng)前我國(guó)宏觀調(diào)控需要解決的問(wèn)題。因?yàn)橥顿Y需求是中間需求，擴(kuò)大投資需求最終還是要由消費(fèi)需求來(lái)實(shí)現(xiàn)，只有消費(fèi)需求才是經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)真正持久的拉動(dòng)力量。去年一些改革措施出臺(tái)，改變了消費(fèi)者的收入預(yù)期和支出預(yù)期，消費(fèi)傾向明顯減弱，使政府?dāng)U大投資的政策效果打了折扣。因此，目前應(yīng)采取有效措施，刺激消費(fèi)需求的增長(zhǎng)。根據(jù)我國(guó)現(xiàn)階段經(jīng)濟(jì)發(fā)展和消費(fèi)結(jié)構(gòu)狀況，我認(rèn)為大力發(fā)展消費(fèi)信貸是支持需求擴(kuò)張的有效手段。

從現(xiàn)實(shí)狀況看，經(jīng)過(guò)改革開放以來(lái)的快速發(fā)展和近10年積累準(zhǔn)備，我國(guó)居民的消費(fèi)已經(jīng)開始進(jìn)入“住”和“行”為主要內(nèi)容的消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)階段。但由于我國(guó)消費(fèi)信貸的發(fā)展水平已嚴(yán)重落后于生產(chǎn)信貸的發(fā)展水平，居民消費(fèi)幾乎是建立在自我積累的基礎(chǔ)上。居民在實(shí)現(xiàn)購(gòu)買前的積蓄時(shí)間太長(zhǎng)，就會(huì)出現(xiàn)生產(chǎn)能力與消費(fèi)能力之間的巨大差距，由此造成生產(chǎn)能力過(guò)剩。據(jù)統(tǒng)計(jì)，僅1992年各家銀行發(fā)放房地產(chǎn)生產(chǎn)貸款達(dá)8000億元，至1998年加上利息，各家銀行未收回的貸款本息共達(dá)1萬(wàn)億元之多。因此，只有加速發(fā)展消費(fèi)信貸，逐步把居民的自我積累型滯后消費(fèi)轉(zhuǎn)變?yōu)橛行庞弥С中瓦m度超前消費(fèi)，才能在發(fā)達(dá)的生產(chǎn)信用與發(fā)達(dá)的消費(fèi)信用之間達(dá)到均衡，才能充分發(fā)揮消費(fèi)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)作用。

從我國(guó)居民收入層次的判別，不同地區(qū)及城市居民消費(fèi)結(jié)構(gòu)，消費(fèi)市場(chǎng)潛力及市場(chǎng)容量的特點(diǎn)來(lái)看，應(yīng)通過(guò)消費(fèi)信貸支持住房、汽車、大件耐用消費(fèi)品和教育（子女教育、個(gè)人職業(yè)終身教育）的發(fā)展，使其盡快成為消費(fèi)熱點(diǎn)和新的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)點(diǎn)。

首先，城鎮(zhèn)居民開始具有消費(fèi)信用基礎(chǔ)。到1998年底我國(guó)城市居民儲(chǔ)蓄達(dá)到5萬(wàn)億元，手持現(xiàn)金6000億元，外幣存款300億美元，居民共有金融資產(chǎn)達(dá)到6萬(wàn)億之多。1997年我國(guó)居民人均收入已達(dá)4377元，人均儲(chǔ)蓄8581元，戶均金融資產(chǎn)在4萬(wàn)元左右，不少城鎮(zhèn)居民已經(jīng)存在住房、汽車、大件耐用消費(fèi)品和教育（子女教育、個(gè)人職業(yè)終身教育）千元、萬(wàn)元、十萬(wàn)元級(jí)潛在消費(fèi)結(jié)構(gòu)。

其次，從住宅、汽車業(yè)在生產(chǎn)和消費(fèi)的關(guān)系來(lái)看，不僅其自身的產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度較大，而且兩者從生產(chǎn)到消費(fèi)的聯(lián)系也是十分緊密的。住宅產(chǎn)業(yè)的發(fā)展將使城區(qū)擴(kuò)大并向郊區(qū)擴(kuò)展，而住宅與工作地點(diǎn)的遠(yuǎn)離又會(huì)使居民對(duì)汽車的需求的增加。同樣，居民擁有汽車之后，對(duì)遠(yuǎn)離城區(qū)住宅的需求將大量增加，這樣反過(guò)來(lái)又可以促進(jìn)城郊住宅業(yè)的發(fā)展。另外，去年

我國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的投入，其中用于公路建設(shè)的投資計(jì)劃達(dá)1800億元，而公路建設(shè)的回報(bào)靠的是汽車量的增加，因此，公路建設(shè)與汽車的應(yīng)是同步的。顯然，我們把住宅和汽車作為消費(fèi)信貸的重點(diǎn)，既是保證投資需求與消費(fèi)需求協(xié)調(diào)的需要，也是提高經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)質(zhì)量以及保持經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期快速發(fā)展的需要。

再次，把教育作為消費(fèi)信貸的重點(diǎn)是因?yàn)槲覈?guó)是窮國(guó)辦大教育，經(jīng)費(fèi)不足是主要問(wèn)題。我國(guó)民間具有不惜財(cái)力辦教育的傳統(tǒng)，發(fā)展民間投資用于教育是一條可行的途徑。發(fā)展高等教育和職業(yè)教育是吸引民間投資的主要途徑，政府應(yīng)提供便于民間投資教育的政策環(huán)境，總理關(guān)于發(fā)展高等教育的講話為啟動(dòng)民間投資教育提供了一個(gè)很好的契機(jī)。高等教育作為一種十萬(wàn)元級(jí)的投資項(xiàng)目對(duì)于國(guó)內(nèi)居民來(lái)說(shuō)通過(guò)儲(chǔ)蓄來(lái)支付是困難的，需要消費(fèi)信貸予以必要的支撐，從而為消費(fèi)信貸在我國(guó)的發(fā)展提供的有利條件。

三、發(fā)展消費(fèi)信貸的具體途徑由于體制和認(rèn)識(shí)等原因，我國(guó)消費(fèi)信貸長(zhǎng)期嚴(yán)重滯后于生產(chǎn)信貸，消費(fèi)信貸基本上處于探索起步階段。因此，大力發(fā)展消費(fèi)信貸，必須營(yíng)造一個(gè)有利于消費(fèi)信貸發(fā)展的政策環(huán)境。筆者認(rèn)為，消費(fèi)信貸的發(fā)展可以從以下幾方面給予政策支持。

1、切實(shí)提高中下收入居民的實(shí)際收入水平。

居民的消費(fèi)主要是由居民的即期收入水平?jīng)Q定的，即期收入水平有助于消費(fèi)水平的提高；中下收入居民的消費(fèi)傾向高于高收入居民的消費(fèi)傾向，切實(shí)提高中下收入居民的實(shí)際收入水平可以直接提高國(guó)內(nèi)消費(fèi)水平。未來(lái)兩年內(nèi)，實(shí)際消費(fèi)可能繼續(xù)受居民收入增勢(shì)減緩和職工下崗待業(yè)的影響持續(xù)走低。因此，國(guó)家在收入政策上要采取有利措施提高公務(wù)員工資、下崗職工生活保障和社會(huì)救濟(jì)金，同時(shí)在分配政策上要進(jìn)一步縮小收差距，加快和健全社會(huì)保障體系，讓居民有錢敢花，從而改變居民的收入和消費(fèi)預(yù)期，以刺激消費(fèi)的合理增長(zhǎng)。

2、進(jìn)一步降低利率水平，降低貼現(xiàn)率，促進(jìn)利率市場(chǎng)化進(jìn)程。

居民的消費(fèi)信貸受利率水平的直接影響，消費(fèi)信貸必須是在低利率的環(huán)境下形成，目前經(jīng)過(guò)七次降息，具有標(biāo)志性的一年期存款利率由1995年的10.98%降為2.25%，一年期貸款利率由12.06%降為5.85%.為了刺激消費(fèi)和消費(fèi)信貸應(yīng)進(jìn)一步降低利率水平，從而支持居民適度超前消費(fèi)；降低貼現(xiàn)率便于形成靈活的市場(chǎng)化的信貸結(jié)構(gòu)。

3、形成居民信用評(píng)估體系。

目前，居民信用評(píng)估體系尤其是消費(fèi)信用評(píng)估體系基本沒有形成，而居民信用評(píng)估體系是消費(fèi)信貸的基礎(chǔ)，因此建立消費(fèi)信用評(píng)估體系就顯得必要而迫切……筆者認(rèn)為消費(fèi)信用評(píng)估體系的培育應(yīng)從以下幾方面入手：

1）通過(guò)國(guó)家信用的轉(zhuǎn)移使公務(wù)員和事業(yè)單位職工的個(gè)人信用產(chǎn)生。建議具體由所屬單位人事部門和同級(jí)財(cái)政部門利用個(gè)人檔案和組織考察對(duì)個(gè)人進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，提供相應(yīng)信用擔(dān)保；同時(shí)銀行部門提供手續(xù)費(fèi)給提供擔(dān)保的同級(jí)財(cái)政部門建立信用擔(dān)保損失準(zhǔn)備，所屬單位也要負(fù)信用擔(dān)保損失責(zé)任，從義務(wù)和利益的關(guān)系上建立銀行、財(cái)政、單位、個(gè)人之間的信用框架，由此作為居民信用評(píng)估體系的突破點(diǎn)。

2）發(fā)展民間信用評(píng)估體系。成立民間信用評(píng)估機(jī)構(gòu)以及銀行系統(tǒng)聯(lián)合成立銀行信用評(píng)估機(jī)構(gòu)，由中國(guó)人民銀行具體進(jìn)行政策指導(dǎo)。

3）發(fā)展民間信用保障體系。居民在使用個(gè)人信用時(shí)，應(yīng)由實(shí)物保障升華為法律法規(guī)保障、個(gè)人信譽(yù)保障和國(guó)家信譽(yù)保障。由國(guó)家立法建立一整套完備的法律體系對(duì)發(fā)展民間信用保障體系作出具體規(guī)定，明確處罰和償還程序4）簡(jiǎn)化居民使用個(gè)人信用進(jìn)行消費(fèi)信貸時(shí)的審批手續(xù)。簡(jiǎn)化審批手續(xù)有利于居民經(jīng)常使用消費(fèi)信貸。目前各專業(yè)銀行和商業(yè)銀行推出的住房和汽車信貸手續(xù)繁瑣，辦理時(shí)間長(zhǎng)，并且要提供本銀行大額定期存單或抵押品，即使條件符合，也要多次往返辦理，尤其大件耐用消費(fèi)品信貸為甚。

篇5

面對(duì)競(jìng)爭(zhēng)揚(yáng)長(zhǎng)避短

長(zhǎng)期以來(lái),我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)過(guò)度依賴外部市場(chǎng),美國(guó)金融危機(jī)的爆發(fā)使我國(guó)經(jīng)濟(jì)遭受巨大沖擊。因此,如何提高內(nèi)部消費(fèi)在整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的比重,已經(jīng)成為促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)模式轉(zhuǎn)變的關(guān)鍵問(wèn)題。在消費(fèi)金融公司業(yè)務(wù)范圍中可以看出,它的成立意在扶持車市、樓市之外的消費(fèi)領(lǐng)域,消費(fèi)金融如能達(dá)到房貸的10%,就可以形成3000億元～4000億元的消費(fèi)總量,對(duì)擴(kuò)大內(nèi)需的作用不言而喻,在這樣的背景下,消費(fèi)金融公司的啟動(dòng)可謂意義重大。

雖然消費(fèi)金融公司擁有諸多優(yōu)點(diǎn),但考慮其仍處于發(fā)展初期的探索階段,許多銀行發(fā)行的信用卡已經(jīng)擁有耐用消費(fèi)品分期付款等用途,因此消費(fèi)金融公司的出現(xiàn)難免與信用卡市場(chǎng)爭(zhēng)奪空間,而且受到貸款用途、貸款余額等種種限制。所以,消費(fèi)金融公司在與商業(yè)銀行的競(jìng)爭(zhēng)中易處于弱勢(shì)地位,要想從競(jìng)爭(zhēng)中脫穎而出,消費(fèi)金融公司還需揚(yáng)長(zhǎng)避短,發(fā)揮優(yōu)勢(shì)。

首先,在目標(biāo)客戶定位上要與商業(yè)銀行有所區(qū)別。尤其要抓住收入穩(wěn)定并且處于中低收入水平的客戶群體,這些人群通常被商業(yè)銀行所忽視,通過(guò)目標(biāo)客戶的差異性,進(jìn)行錯(cuò)位競(jìng)爭(zhēng)。

其次,發(fā)揮其單筆授信額度小、審批速度快、無(wú)需抵押擔(dān)保等獨(dú)特優(yōu)勢(shì)。大型商業(yè)銀行對(duì)小額貸款興趣不大,而客戶也對(duì)其煩瑣的審批程序望而卻步。消費(fèi)金融公司要探索出一條高效率、標(biāo)準(zhǔn)化、批量性的信貸分析和處理系統(tǒng),形成有效的業(yè)務(wù)流程,這―點(diǎn)不僅對(duì)消費(fèi)金融公司的經(jīng)營(yíng)非常重要,還會(huì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)防控起到舉足輕重的作用。

再次,要以靈活的服務(wù)方式爭(zhēng)取客戶。在分銷網(wǎng)絡(luò)方面,可借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)實(shí)行彈性工作時(shí)間,在商業(yè)銀行的非營(yíng)業(yè)時(shí)間繼續(xù)營(yíng)業(yè),方便消費(fèi)者業(yè)務(wù)辦理。營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)也可以更為靈活,滿足消費(fèi)者地域性的便利,拓展更為直接的渠道為消費(fèi)者提供服務(wù)。

拓寬發(fā)起機(jī)構(gòu)類型

從國(guó)際經(jīng)驗(yàn)來(lái)看,開展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)主體和消費(fèi)金融公司的發(fā)起機(jī)構(gòu),往往都呈現(xiàn)出多元化特征。在美國(guó),提供消費(fèi)信貸的金融機(jī)構(gòu)有商業(yè)銀行、財(cái)務(wù)公司、信用合作機(jī)構(gòu)、儲(chǔ)蓄和貸款協(xié)會(huì),甚至一些大型零售商、石油公司(加油站)等都可以通過(guò)多種途徑開展消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)。多元化的消費(fèi)信貸機(jī)構(gòu)不僅有效促進(jìn)了市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng),也使消費(fèi)者有更多選擇,更適應(yīng)消費(fèi)金融多樣化、短期化、小額化等特點(diǎn)。

依托大型零售商和耐用消費(fèi)品生產(chǎn)企業(yè)來(lái)開展消費(fèi)金融業(yè)務(wù),有其突出的優(yōu)勢(shì):其―,依托龐大的銷售網(wǎng)絡(luò)和客戶群體,企業(yè)能夠直接接觸到終端消費(fèi)者,對(duì)市場(chǎng)需求準(zhǔn)確把握,能夠有針對(duì)性地提供相應(yīng)的服務(wù),從而更加有效地滿足客戶需求;其二,由于商家對(duì)市場(chǎng)動(dòng)向感應(yīng)靈敏,因此可以積極地采取相應(yīng)的優(yōu)惠、促銷活動(dòng),從而引導(dǎo)消費(fèi)結(jié)構(gòu)的改善和升級(jí);其三,大型零售商和相關(guān)生產(chǎn)企業(yè)能夠通過(guò)消費(fèi)信貸,快速實(shí)現(xiàn)企業(yè)的發(fā)展壯大。

摸索中前行

雖然《消費(fèi)金融公司試點(diǎn)管理辦法》與征求意見稿相比,已將主要發(fā)起人的門檻由總資產(chǎn)800億元降低至600億元,但是從批復(fù)的情況來(lái)看,此次獲得批準(zhǔn)的均為商業(yè)銀行,而且《消費(fèi)金融公司試點(diǎn)管理辦法》中要求,消費(fèi)金融公司的發(fā)起主體必須是大型商業(yè)銀行和國(guó)有資本,雖然這是出于風(fēng)險(xiǎn)控制的考慮,但從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看,消費(fèi)金融公司要從試點(diǎn)走向成功,仍需本著降低門檻、引入民間資本的思路進(jìn)行。

首先,促進(jìn)民間資本進(jìn)入消費(fèi)金融領(lǐng)域能為其提供更大的發(fā)展空間。毋庸置疑,經(jīng)過(guò)改革開放30年,民間資本已經(jīng)是促進(jìn)我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量。然而在全球性金融危機(jī)的影響下,聚集了大量民間資本的出口加工制造業(yè)卻受到了嚴(yán)重沖擊,目前的經(jīng)濟(jì)刺激方案仍主要偏向國(guó)有企業(yè)或由政府牽頭的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目,民間資本受益有限。當(dāng)前市場(chǎng)選擇以消費(fèi)金融公司為突破口,可以幫助民間資本進(jìn)入金融領(lǐng)域,從而為其提供更大的發(fā)展空間,這對(duì)于促進(jìn)民間資本發(fā)展壯大,以及我國(guó)經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展具有重要意義。

其次,吸引民間資本進(jìn)入消費(fèi)金融領(lǐng)域可以促進(jìn)金融業(yè)競(jìng)爭(zhēng)和多層次金融體系的建立。我國(guó)的金融體系以商業(yè)銀行為主導(dǎo),模式相對(duì)單一,同質(zhì)化程度偏高,特別是近年來(lái)銀行在客戶的定位上也有進(jìn)一步向大客戶轉(zhuǎn)移的跡象,且現(xiàn)有金融機(jī)構(gòu)受體制約束,在小額信貸的風(fēng)險(xiǎn)控制、成本控制等方面缺乏有效手段,正規(guī)的金融機(jī)構(gòu)小額信貸業(yè)務(wù)覆蓋不足,導(dǎo)致小額信貸市場(chǎng)供給出現(xiàn)真空,這也是當(dāng)前我國(guó)民間金融得以存在和發(fā)展的重要原因。當(dāng)前,我國(guó)存在著大量游離于監(jiān)管之外但同樣重要的民間金融機(jī)構(gòu),這些機(jī)構(gòu)在發(fā)放小額貸款業(yè)務(wù)方面已經(jīng)積累了豐富的經(jīng)驗(yàn),也探索出了―套適應(yīng)市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)管理手段。吸引民間資本進(jìn)入消費(fèi)金融領(lǐng)域,不僅可以滿足小額、分散的消費(fèi)信貸需求,促進(jìn)我國(guó)消費(fèi)信貸的進(jìn)一步發(fā)展,還可以在很大程度上將民間金融活動(dòng)納入監(jiān)管體系,防范不透明、不規(guī)范所引發(fā)的金融風(fēng)險(xiǎn)。(摘自2010年第3期《現(xiàn)代商業(yè)銀行》)

相關(guān)鏈接

國(guó)外消費(fèi)金融發(fā)展情況

美國(guó)

美國(guó)的消費(fèi)金融服務(wù)已有80多年的歷史,目前已經(jīng)形成非常成熟的消費(fèi)金融市場(chǎng)。2004～2008年,美國(guó)消費(fèi)信貸平均余額約為2.3萬(wàn)億美元,其中商業(yè)銀行約占32%的份額,而消費(fèi)金融公司約占23%的市場(chǎng)份額,當(dāng)年居民消費(fèi)信貸平均余額占美國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的22.1%。

日本

日本是亞洲地區(qū)消費(fèi)金融起步較早的國(guó)家,20世紀(jì)50年代至60年代出現(xiàn)了日本信販、三洋商事等對(duì)工薪階層小額貸款的非銀行融資公司。20世紀(jì)60年代末至70年代末,民間金融公司開始向一般消費(fèi)者發(fā)行信用卡。20世紀(jì)70年代末美國(guó)等外國(guó)消費(fèi)金融公司涌入日本,日本人的消費(fèi)觀念發(fā)生變化,信貸業(yè)市場(chǎng)迅速發(fā)展。截至2008年末,日本消費(fèi)金融公司模式的貸款余額約為7000億元人民幣,與信用卡基本持平。

歐洲

消費(fèi)金融在歐洲的金融行業(yè)是個(gè)富有吸引力的領(lǐng)域,作為消費(fèi)金融全球第二大市場(chǎng)(排在美國(guó)之后),歐洲市場(chǎng)份額接近全球總額的25%,與美國(guó)一起占近80%的全球消費(fèi)金融市場(chǎng)份額。消費(fèi)金融收入在歐洲市場(chǎng)上,相對(duì)于國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值達(dá)10%以上。

目前,歐洲消費(fèi)金融市場(chǎng)已達(dá)到成熟階段,同時(shí)也期待更進(jìn)一步的增長(zhǎng),創(chuàng)新主要集中在進(jìn)一步完善風(fēng)險(xiǎn)管理、運(yùn)營(yíng)效率、產(chǎn)品創(chuàng)新、分銷渠道和目標(biāo)客戶上。

篇6

口碑指數(shù)中的30個(gè)品牌，覆蓋了90%的消費(fèi)者，共分為四類：第一大類是銀行系，主要是銀行和銀行資本為主要股東的消費(fèi)金融公司；第二大類是產(chǎn)業(yè)系，資方是一些產(chǎn)業(yè)公司，比如海爾消費(fèi)金融公司；第三大類是電商系，如螞蟻花唄、京東白條，市場(chǎng)份額可觀；第四大類是P2P系，主要資金來(lái)源是以P2P融資為主的平臺(tái)。

面對(duì)萬(wàn)億級(jí)市場(chǎng)的大蛋糕，四大派系各自爭(zhēng)搶不同部位，最終表現(xiàn)各具特色：30個(gè)品牌中，占據(jù)半數(shù)席位的P2P公司在綜合指數(shù)排名榜上并不搶眼，絕大多數(shù)在榜單的后半段；電商系僅有螞蟻花唄和京東白條兩家，均名列前茅；以蘇寧消費(fèi)金融為代表的7家產(chǎn)業(yè)系品牌，基本位于綜合排名的前半段；6家傳統(tǒng)銀行的表現(xiàn)差異明顯，興業(yè)和中行綜合排名靠前，另4家表現(xiàn)則居中或中下。

三大問(wèn)題也隨之產(chǎn)生。首先，風(fēng)控能力不一。年輕群體已經(jīng)非常適應(yīng)先消費(fèi)后支付，與此同時(shí)，20%的90后完全不知道所選消費(fèi)金融平臺(tái)的利率，容易成為真人版“楊白勞”。校園貸的惱寺示癰卟幌攏個(gè)別的超過(guò)100%。

其次，網(wǎng)上層出不窮的提現(xiàn)攻略，正利用各方漏洞來(lái)給平臺(tái)方造成損失。

再次，平臺(tái)安全問(wèn)題頻現(xiàn)。超過(guò)兩成消費(fèi)者在使用時(shí)曾被泄露信息，同時(shí)也有近兩成消費(fèi)者遭遇賬號(hào)被盜、密碼篡改、信息被修改等。在各系平臺(tái)中，消費(fèi)者對(duì)P2P系消費(fèi)金融的安全指標(biāo)滿意度相對(duì)較低，銀行系認(rèn)證的安全性則高于其他三系。

與電商行業(yè)一樣，對(duì)消費(fèi)金融行業(yè)而言，“好評(píng)”關(guān)乎生死。口碑指數(shù)表明：消費(fèi)者的評(píng)價(jià)直接影響忠誠(chéng)度，指數(shù)中的公司獲得正向的言論較多，市場(chǎng)表現(xiàn)不佳的往往也有更多的負(fù)面輿情。知名品牌諸如螞蟻花唄、京東白條等擁有更高的客戶忠誠(chéng)度。

有些P2P公司廣告足，用戶數(shù)流量大，但留存率很低，在缺乏好產(chǎn)品和服務(wù)的情況下，消費(fèi)者沒有忠誠(chéng)度可言。

篇7

近年來(lái)，消費(fèi)金融風(fēng)起云涌，有潰退，有進(jìn)擊，有競(jìng)爭(zhēng)，但從未有人真正懷疑過(guò)它的前景。如今，消費(fèi)金融迎來(lái)了新的風(fēng)口，市場(chǎng)的火爆讓ABS業(yè)務(wù)也燃起來(lái)了。

國(guó)家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室的《中國(guó)消費(fèi)金融創(chuàng)新報(bào)告》顯示，我國(guó)當(dāng)前消費(fèi)金融市場(chǎng)規(guī)模估計(jì)接近6萬(wàn)億元，按照20%的增速預(yù)測(cè)，我國(guó)消費(fèi)信貸的規(guī)模到2020年可超過(guò)12萬(wàn)億元。這萬(wàn)億級(jí)的蛋糕意味著更加強(qiáng)勁的競(jìng)爭(zhēng)，資金端不出意外地成了核心競(jìng)爭(zhēng)點(diǎn)。

由于不能向公眾吸收存款，所有涉及消費(fèi)金融的公司都在努力尋找低成本資金來(lái)源，消費(fèi)金融的核心競(jìng)爭(zhēng)力之一在于資金成本，故而ABS成為最佳途徑之一。

這個(gè)ABS，既不是汽車上的防抱死系統(tǒng)，也不是健身圈里abdominal muscle的縮寫，而是資產(chǎn)證券化（Asset-Backed Securitization）。它是指將缺乏流動(dòng)性，但具有未來(lái)現(xiàn)金收入流的資產(chǎn)打包收集起來(lái)，建立資產(chǎn)池，并通過(guò)結(jié)構(gòu)性重組方式，將其轉(zhuǎn)變成可以在金融市場(chǎng)上出售和流通的證券。消費(fèi)金融 ABS 是指以消費(fèi)金融為償付支持的資產(chǎn)證券化產(chǎn)品。

在剛過(guò)去的2016年，ABS絕對(duì)是中國(guó)金融行業(yè)的一大熱詞，這個(gè)熱度在2017年一季度絲毫沒有下降。根據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，2017年第一季度，銀行間和交易所共發(fā)行資產(chǎn)證券化產(chǎn)品1920.17億元。得益于市場(chǎng)對(duì)消費(fèi)金融ABS的青睞，以小額貸款、應(yīng)收賬款為基礎(chǔ)資產(chǎn)的項(xiàng)目受市場(chǎng)追捧，發(fā)行總額約占一季度企業(yè)ABS規(guī)模的50%。

業(yè)內(nèi)的普遍共識(shí)是，我國(guó)資產(chǎn)證券化市場(chǎng)從2005年發(fā)展至今仍面臨諸多難題，包括征信體系還不完善，整個(gè)資產(chǎn)證券化市場(chǎng)缺乏精細(xì)化風(fēng)險(xiǎn)管理；資產(chǎn)評(píng)估非標(biāo)準(zhǔn)化，沒有完善的定價(jià)機(jī)制，ABS市場(chǎng)缺乏流動(dòng)性、不能反映真實(shí)的資產(chǎn)狀況，不良資產(chǎn)催收體系不完善等等。其中，由于目前國(guó)內(nèi)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)尚處于初始階段，交易所證券化目前還不能進(jìn)入標(biāo)準(zhǔn)庫(kù)進(jìn)行質(zhì)押回購(gòu)，因此整體市場(chǎng)規(guī)模偏小，缺乏流動(dòng)性成為資產(chǎn)證券化的“攔路虎”，要做到讓金融資產(chǎn)高效安全地流動(dòng)，就需要發(fā)揮科技的力量。

在消費(fèi)金融領(lǐng)域，技術(shù)驅(qū)動(dòng)將貫穿從資產(chǎn)獲取到資金對(duì)接，乃至用戶體驗(yàn)的全過(guò)程，業(yè)務(wù)越來(lái)越體現(xiàn)了線上化、移動(dòng)化、數(shù)據(jù)化以及智能化。因此，技術(shù)方得以登上主場(chǎng)，開始撬動(dòng)消費(fèi)金融萬(wàn)億級(jí)市場(chǎng)。

低調(diào)的技術(shù)商

在火爆的市場(chǎng)上，一家to B的技術(shù)公司在資金端能搶到ABS的能力，當(dāng)上了消費(fèi)金融ABS的主咖。這家名為讀秒的公司作為ABS發(fā)行主體，近期發(fā)行了規(guī)模為2.45億元的“讀秒-去哪兒網(wǎng)‘拿去花’第一期消費(fèi)分期資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃”。

實(shí)際上，早在2015年，去哪兒網(wǎng)就給自己樹立一個(gè)“小目標(biāo)”――想要開發(fā)一款“先消費(fèi)、后付款”的預(yù)授信消費(fèi)金融產(chǎn)品，給平臺(tái)注冊(cè)用戶一張“旅行消費(fèi)的信用卡”，讓他們能夠憑借以往的良好信用行為，享受提前消費(fèi)、分期付款的權(quán)益。這款產(chǎn)品被稱作“拿去花”。

在技術(shù)合作方的選擇上，去哪兒也一直想對(duì)接到更多更好的信貸技術(shù)提供商。因?yàn)?015年還是P2P、眾籌等互聯(lián)網(wǎng)金融喧囂的時(shí)刻，人的目光并未放在Fintech領(lǐng)域。彼時(shí)，PINTEC集團(tuán)孵化讀秒半年多，已經(jīng)上線了讀秒to C個(gè)人信貸產(chǎn)品。雙方經(jīng)過(guò)溝通后，都看到了Fintech作為技術(shù)方用武之處，并認(rèn)為讀秒有能力作為技術(shù)風(fēng)控合作方，為去哪兒打造金融產(chǎn)品。

技術(shù)與商務(wù)團(tuán)隊(duì)的對(duì)接過(guò)程是迅速的，一個(gè)月的時(shí)間“拿去花”已經(jīng)基本成型。PINTEC集團(tuán)資產(chǎn)證券化負(fù)責(zé)人劉耀興介紹了此次ABS的形成過(guò)程：用戶在使用“拿去花”額度結(jié)算，享受分期服務(wù)。由此，通過(guò)賒銷模式形成應(yīng)收賬款，再由保理公司作為原始權(quán)益人將資產(chǎn)進(jìn)行證券化，形成了此次專項(xiàng)計(jì)劃的基礎(chǔ)資產(chǎn)。

他表示，旅游資產(chǎn)具有欺詐難、套現(xiàn)難、小額分散等眾多優(yōu)點(diǎn)，該項(xiàng)目也受到了市場(chǎng)的看好。的確，“拿去花” 上線8個(gè)月就完成數(shù)十億元額度評(píng)估，與此同時(shí)，同程、途牛等其他OTA平臺(tái)也相繼推出旅游分期付款業(yè)務(wù)。

繼“拿去花”之后，去哪兒網(wǎng)金融又升級(jí)了新業(yè)務(wù)“拿去花+”，為部分用戶在特定產(chǎn)品的消費(fèi)中提供長(zhǎng)達(dá)60天的超長(zhǎng)免息期……此外，去哪兒網(wǎng)還推出個(gè)人小貸產(chǎn)品“借去花”。為拓展更多旅行周邊場(chǎng)景，去哪兒網(wǎng)還為優(yōu)質(zhì)的“拿去花”客人開通了閃付卡功能。眾多產(chǎn)品的背后都有讀秒的技術(shù)支持。

讀秒CEO周靜表示，與去哪兒的合作，讓自己更加明確了讀秒“智能信貸技術(shù)公司”的定位。2015年6月，讀秒的POWERED BY DUMIAO模式上線，開始將“智能信貸決策引擎”輸出給更多平臺(tái)。“在此次合作中，讀秒完成基礎(chǔ)資產(chǎn)的篩選、大數(shù)據(jù)風(fēng)控等環(huán)節(jié)，從而成功突破消費(fèi)場(chǎng)景和用戶流量的限制。這樣的模式也可以復(fù)制在其他場(chǎng)景中?！?/p>

此前加入消費(fèi)金融場(chǎng)內(nèi)ABS戰(zhàn)團(tuán)的，有持牌消費(fèi)金融公司（北銀、中銀等15家）、電商背景的巨頭（阿里、京東）等。據(jù)《消費(fèi)金融創(chuàng)新報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示，螞蟻金服、京東金融的消費(fèi)金融ABS規(guī)模分別為917.8億元與14257億元，單數(shù)為42單與11單。而商業(yè)銀行中最大規(guī)模的交通銀行ABS數(shù)量?jī)H為兩單，規(guī)模130.22億元。

與螞蟻金服和京東金融相比，讀秒缺乏電商背景，自身不擁有場(chǎng)景和流量，雖然旅游資產(chǎn)具有小額、分散、風(fēng)險(xiǎn)小等眾多優(yōu)點(diǎn)，但如果只依靠OTA的優(yōu)勢(shì)，技術(shù)方的ABS之路似乎還是存在缺陷。讀秒在自身無(wú)消費(fèi)場(chǎng)景的情況下，選擇轉(zhuǎn)向了開放市場(chǎng)，并在今年發(fā)行消費(fèi)金融ABS，完成了技術(shù)逆襲。

“讀秒沒有消費(fèi)場(chǎng)景，讓讀秒能夠作為獨(dú)立技術(shù)提供方與各平臺(tái)合作，合作方不用擔(dān)心未來(lái)的潛在競(jìng)爭(zhēng)?！敝莒o說(shuō)。據(jù)介紹，目前讀秒憑借人工智能、大數(shù)據(jù)風(fēng)控等技術(shù)能力，線上已經(jīng)連接了旅游、生活、小微平臺(tái)等，線下也連接了電信、醫(yī)療、金融等數(shù)十個(gè)場(chǎng)景。至于另一要素“流量”，目前讀秒錢包（讀秒的自營(yíng)業(yè)務(wù)）月申請(qǐng)量為5萬(wàn)單，總申請(qǐng)筆數(shù)超過(guò)1000萬(wàn)，授信人數(shù)超過(guò)650萬(wàn)，這相比于京東、螞蟻并不是大數(shù)目，但已經(jīng)有了一定量的自有流量?！皵?shù)字仍在快速增長(zhǎng)中?！敝莒o說(shuō)。

消費(fèi)金融 Fintech

“目前的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)越來(lái)越體現(xiàn)了線上化、移動(dòng)化、數(shù)據(jù)化，以及智能化的特征，這更加突顯Fintech的用武之地?！北姲脖ｋU(xiǎn)機(jī)構(gòu)金融事業(yè)部總經(jīng)理王鷹說(shuō)。

消費(fèi)金融市場(chǎng)上大多數(shù)的參與方體量較小，他們往往從一個(gè)垂直的細(xì)分市場(chǎng)切入，并通過(guò)幾年時(shí)間積累和沉淀了不錯(cuò)的資產(chǎn)服務(wù)和資產(chǎn)管理能力。目前消費(fèi)金融市場(chǎng)很大程度會(huì)看重資產(chǎn)服務(wù)商主體的信用背書，因此，這些機(jī)構(gòu)在消費(fèi)金融市場(chǎng)上路途坎坷。創(chuàng)新資產(chǎn)和金融機(jī)構(gòu)的有效連接是整個(gè)消費(fèi)金融市場(chǎng)中最為核心的需求。

王鷹認(rèn)為，來(lái)自消費(fèi)金融資產(chǎn)端企業(yè)面臨兩大核心痛點(diǎn)：第一，缺乏穩(wěn)定的低成本便捷資金，支持這些企業(yè)的業(yè)務(wù)快速成長(zhǎng)。第二，這些新興機(jī)構(gòu)的創(chuàng)始團(tuán)隊(duì)，或者核心成員很多來(lái)自于以銀行為主的傳統(tǒng)大型金融機(jī)構(gòu)，而銀行的這套風(fēng)控體系放在現(xiàn)在的新金融市場(chǎng)上，面對(duì)新的場(chǎng)景、新的客群、新的產(chǎn)品設(shè)計(jì)，是沒辦法復(fù)用的，需要重新搭建一套風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，這在缺乏數(shù)據(jù)沉淀和模型驗(yàn)證的情況下，是非常大的挑戰(zhàn)。

“這兩大痛點(diǎn)是高度關(guān)聯(lián)的，可以說(shuō)是一個(gè)硬幣的正反兩面。當(dāng)你的資產(chǎn)質(zhì)量過(guò)關(guān)，才能得到機(jī)構(gòu)的認(rèn)可。另一方面，在業(yè)務(wù)開展過(guò)程中，資金端也有了越來(lái)越強(qiáng)烈的需求?！蓖斛椪f(shuō)，在資產(chǎn)荒依舊的大背景下，資金端對(duì)優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的需求非常強(qiáng)烈；但大部分券商、信托以及中小銀行并不具備對(duì)接消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的系統(tǒng)開發(fā)能力。

對(duì)不少傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)而言，消費(fèi)金融資產(chǎn)屬于新型資產(chǎn)，“看不懂風(fēng)險(xiǎn)”使得不少機(jī)構(gòu)望而卻步。在眾安保險(xiǎn)CMO吳逖看來(lái)，消費(fèi)資產(chǎn)中比較常見的兩大風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)來(lái)自兩方面，一是資產(chǎn)逾期率不真實(shí)導(dǎo)致風(fēng)控條件設(shè)定偏弱，擊穿了安全墊；二是存量資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)被引爆，新增資產(chǎn)也會(huì)被連累。

5月17日，眾安保險(xiǎn)正式推出“保貝計(jì)劃”，這是眾安保險(xiǎn)用保險(xiǎn)增信和Fintech連接消費(fèi)金融資產(chǎn)端與資金端，解決兩端痛點(diǎn)，滿足啥瞬煌需求的一攬子解決方案。

在“保貝計(jì)劃”中，眾安保險(xiǎn)會(huì)對(duì)消費(fèi)金融資產(chǎn)端的每一單用戶進(jìn)行風(fēng)控排查，對(duì)合規(guī)合格用戶的借款出具信用保證保險(xiǎn)，進(jìn)行“穿透到資產(chǎn)底層”的增信。

佰仟金融基于在消費(fèi)金融領(lǐng)域經(jīng)營(yíng)多年的線下業(yè)務(wù)團(tuán)隊(duì)、獲客能力和風(fēng)控模型，輸出在消費(fèi)金融資產(chǎn)端的獲客及風(fēng)控服務(wù)，為客戶提供包括但不限于3C分期等消費(fèi)金融服務(wù)。佰仟金融與眾安保險(xiǎn)將基于個(gè)人消費(fèi)金融信用數(shù)據(jù)及征信信息等方面的優(yōu)勢(shì)開展合作，建立用戶信用數(shù)據(jù)的互通機(jī)制，并探討在客戶行為數(shù)據(jù)、客戶畫像等大數(shù)據(jù)領(lǐng)域的合作。而合作也按照眾安“保貝計(jì)劃”中的“三大閉環(huán)”標(biāo)準(zhǔn)執(zhí)行。

在資金流閉環(huán)方面，由眾安認(rèn)可的主體委托信托直接放款到借款人賬戶，回款路徑是由信托發(fā)起代扣指令，從借款人賬戶扣回到信托在銀行開立的共管戶。而針對(duì)線下主動(dòng)還款部分，也專門開立了共管賬戶，實(shí)現(xiàn)線下資金歸集閉環(huán)控制。

在信息流閉環(huán)方面，為了解決信息不對(duì)稱、傳輸不高效的痛點(diǎn)，眾安與佰仟通過(guò)整合雙方的科技開發(fā)能力，從數(shù)據(jù)真實(shí)性、賬務(wù)精確性等方面，實(shí)現(xiàn)強(qiáng)有力的主動(dòng)管理，進(jìn)而解決信息流閉環(huán)的痛點(diǎn)。

篇8

（一）消費(fèi)金融的概念。消費(fèi)金融，指向各個(gè)階層的消費(fèi)者為實(shí)現(xiàn)自己消費(fèi)而提供貸款的一種金融服務(wù)。不同于傳統(tǒng)的消費(fèi)方式，即消費(fèi)取決于自身的財(cái)富積累和可支配收入等因素。理性的消費(fèi)者為實(shí)現(xiàn)效用最大化，安排整個(gè)人生的消費(fèi)和儲(chǔ)蓄，把當(dāng)期借貸支付未來(lái)儲(chǔ)蓄。為滿足消費(fèi)者的這種需求，消費(fèi)金融應(yīng)運(yùn)而生。

（二）我國(guó)開展情況。從2009年，國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的北京、上海、天津、成都四地開展消費(fèi)金融試點(diǎn)，到2013年擴(kuò)大到16個(gè)城市，在互聯(lián)網(wǎng)金融的推動(dòng)下，2015年6月決定推廣到全國(guó)。從2010年銀監(jiān)會(huì)發(fā)放首個(gè)消費(fèi)金融牌照，到2016年2月，全國(guó)共有15家消費(fèi)金融公司獲得牌照。主要特點(diǎn)：1、商業(yè)銀行是主要參與者，如中銀、北銀、錦程、招聯(lián)、興業(yè)、中郵、湖北等消費(fèi)金融公司都是銀行作為出資大股東。2、海爾消費(fèi)金融和蘇寧消費(fèi)金融則是利用自身的消費(fèi)場(chǎng)景優(yōu)勢(shì)，開展貸款產(chǎn)品。3、還有部分具有地域特征的公司，如湖北消費(fèi)金融、晉商消費(fèi)金融和杭銀消費(fèi)金融等，產(chǎn)品定位于當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)。

二、保險(xiǎn)公司進(jìn)入消費(fèi)金融領(lǐng)域的動(dòng)因

（一）保險(xiǎn)業(yè)迎來(lái)發(fā)展時(shí)代?！靶聡?guó)十條”的頒布，再加上2015年保險(xiǎn)業(yè)的飛速發(fā)展，正如保監(jiān)會(huì)主席項(xiàng)俊波多次在公開發(fā)言中指出，未來(lái)20年乃至更長(zhǎng)一段時(shí)期，保險(xiǎn)業(yè)將迎來(lái)快速發(fā)展的“黃金時(shí)代”?？梢灶A(yù)見，2016年是“十三五”開局之年，隨著監(jiān)管部門繼續(xù)推動(dòng)市場(chǎng)化改革、鼓勵(lì)創(chuàng)新，保險(xiǎn)業(yè)的穩(wěn)健發(fā)展態(tài)勢(shì)或?qū)⒊掷m(xù)，保險(xiǎn)業(yè)開辟消費(fèi)金融也是自然而然。

（二）互聯(lián)網(wǎng)推動(dòng)消費(fèi)金融興起。在互聯(lián)網(wǎng)電子商務(wù)平臺(tái)下，消費(fèi)者體會(huì)到的便利與高效，使得消費(fèi)金融加入進(jìn)來(lái)，利用互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)，消費(fèi)金融能夠更加快速的提供服務(wù)。因此中國(guó)金融行業(yè)開始向零售小微傾斜，比重不斷加大，成為一種不可扭轉(zhuǎn)趨勢(shì)。

（三）內(nèi)需拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)。全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展緩慢，中國(guó)出口和投資對(duì)經(jīng)濟(jì)的拉動(dòng)已相對(duì)疲軟，通過(guò)刺激消費(fèi)拉動(dòng)內(nèi)需成為中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要?jiǎng)恿ΑＤ壳?，我?guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)中，服務(wù)業(yè)達(dá)50.5%，比第二產(chǎn)業(yè)高出近10個(gè)百分點(diǎn)。更重要的是，消費(fèi)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)率達(dá)到66.4%。預(yù)計(jì)2016年及以后，最終消費(fèi)的貢獻(xiàn)率將進(jìn)一步上升，逐步提高到70%左右。

三、保險(xiǎn)公司進(jìn)入消費(fèi)金融領(lǐng)域合作模式

隨著消費(fèi)金融的興起，各保險(xiǎn)公司開始用各自優(yōu)勢(shì)進(jìn)入消費(fèi)金融領(lǐng)域。以下舉例說(shuō)明幾個(gè)主要保險(xiǎn)公司的開展模式。

（一）眾安“買唄”。眾安保險(xiǎn)通過(guò)與蘑菇街合作推出的個(gè)人消費(fèi)信用保險(xiǎn)產(chǎn)品，“買唄”的運(yùn)行模式：在免息期內(nèi)，消費(fèi)者直接向商家付款，如果買家逾期不付，眾安保險(xiǎn)向商家進(jìn)行賠付。這種做法通過(guò)保險(xiǎn)的方式，規(guī)避了電商平臺(tái)墊資的環(huán)節(jié)，而且可復(fù)制性很強(qiáng)，只要場(chǎng)景里存在應(yīng)收賬款，就可以嵌入類似的保險(xiǎn)服務(wù)。這種模式使保險(xiǎn)公司不直接參與貸款發(fā)放，只是以為借款人提供保證保險(xiǎn)的方式，保障出資人的資金安全，因此成為互聯(lián)網(wǎng)電商平臺(tái)下的主要模式。

（二）泰康在線的“征信+保險(xiǎn)+資金”的一體化服務(wù)。2016年3月22日，泰康在線聯(lián)合中誠(chéng)信征信有限公司、小信用個(gè)人信用聚合管理平合推出互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)信用保險(xiǎn)。在小信用平臺(tái)的場(chǎng)景下，用戶可以隨時(shí)查看自己的信用分、管理自身信用水平，并獲得旅游場(chǎng)景下的授信額度，購(gòu)買相應(yīng)價(jià)格范圍內(nèi)的旅游產(chǎn)品，享受旅游分期服務(wù)，并且是免息、免服務(wù)費(fèi)的。選擇進(jìn)入旅游領(lǐng)域，是因?yàn)檫@個(gè)領(lǐng)域，需求量已經(jīng)有一定規(guī)模，并且對(duì)應(yīng)的消費(fèi)場(chǎng)景的風(fēng)險(xiǎn)較低。

（三）首家信用保證保險(xiǎn)公司。陽(yáng)光渝融信用保證保險(xiǎn)股份有限公司（以下稱“陽(yáng)光信?！保┦菄?guó)內(nèi)首家專業(yè)信用保證保險(xiǎn)公司。由陽(yáng)光財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司、重慶市兩江金融發(fā)展有限公司和安誠(chéng)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司共同發(fā)起設(shè)立的，主要業(yè)務(wù)范圍包括信用保險(xiǎn)、保證保險(xiǎn)和上述保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)等業(yè)務(wù)。不同于前兩種保險(xiǎn)公司進(jìn)入場(chǎng)景開展產(chǎn)品的模式，陽(yáng)光信保是通過(guò)大數(shù)據(jù)來(lái)給消費(fèi)者提供信用風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)。

四、合作發(fā)展中存在問(wèn)題

（一）個(gè)人信用體系建設(shè)還不夠完善。目前我國(guó)的征信系統(tǒng)與國(guó)外還有較大的差距，在人民銀行征信系統(tǒng)中所收集的信貸交易數(shù)據(jù)信息當(dāng)中，僅有八分之一是十分完整的，這也說(shuō)明了我國(guó)個(gè)人信貸交易的普及性還不夠高。在上述保險(xiǎn)公司進(jìn)入消費(fèi)金融領(lǐng)域的模式中，保險(xiǎn)公司針對(duì)群體大部分是在商業(yè)銀行是申請(qǐng)不到信用卡的年輕人群體，這類群體的信用體系的建立更加困難。所以保險(xiǎn)公司再進(jìn)行承保時(shí)，出險(xiǎn)率要比一般險(xiǎn)種高。

（二）消費(fèi)金融市場(chǎng)法律體系不健全。當(dāng)前我國(guó)針對(duì)消費(fèi)金融市場(chǎng)并沒有統(tǒng)一的全國(guó)性的綜合法律，與消費(fèi)金融相關(guān)的法律主要分散在兩方面，一是金融領(lǐng)域的《銀行法》、《保險(xiǎn)法》等法律中涉及消費(fèi)金融的部分，二是在較低立法層次上制定的行業(yè)管理辦法或指導(dǎo)意見。為了消費(fèi)金融未來(lái)的發(fā)展布局，國(guó)家應(yīng)盡早完善消費(fèi)金融市場(chǎng)法律體系。

五、未來(lái)合作提供建議

（一）完善行業(yè)監(jiān)管體系。一方面，要確立監(jiān)管主體。目前銀監(jiān)會(huì)、金融辦、工商局都監(jiān)管一部分消費(fèi)金融企業(yè)，因此在出現(xiàn)問(wèn)題的時(shí)候，監(jiān)管部門之間有可能存在互相推諉的情況。國(guó)家應(yīng)確立集中監(jiān)管部門來(lái)進(jìn)行統(tǒng)一監(jiān)管，防止出現(xiàn)不同監(jiān)管部門標(biāo)準(zhǔn)不一，另外把發(fā)放牌照作為經(jīng)營(yíng)準(zhǔn)入條件，持證經(jīng)營(yíng)是未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)。另一方面，要建立自律性組織。隨著消費(fèi)金融公司的增多，需要建立一個(gè)行業(yè)內(nèi)相關(guān)信息的共享平臺(tái)，即成立消費(fèi)金融自律組織。這樣可以促進(jìn)行業(yè)內(nèi)準(zhǔn)則的統(tǒng)一制定，還能降低整個(gè)行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，保證行業(yè)公平競(jìng)爭(zhēng)，保護(hù)消費(fèi)者的權(quán)益。

（二）完善我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融征信體系的建設(shè)。保險(xiǎn)與消費(fèi)金融合作的難點(diǎn)在于征信數(shù)據(jù)庫(kù)的引入，所以必須完善目前我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融征信體系的建設(shè)，才能更好的促進(jìn)兩者的合作。一方面，完善我國(guó)征信立法體系。良好的法律環(huán)境是互聯(lián)網(wǎng)金融開展征信的必要基礎(chǔ)，征信的有法可依才能保證數(shù)據(jù)的收集與使用有法可循。我國(guó)首部征信業(yè)法規(guī)《征信管理?xiàng)l例》的實(shí)施，使得我國(guó)征信行業(yè)有了基本的法律依據(jù)，但是缺少一個(gè)較完善的信用法律體系。該法規(guī)還缺少配套的規(guī)章細(xì)則，同時(shí)該條例也存在著一些缺陷與不足，比如明確征信機(jī)構(gòu)在征信體系中的具體任務(wù)與職責(zé)。另一方面，加強(qiáng)征信數(shù)據(jù)庫(kù)的建設(shè)。要完善征信市場(chǎng)的管控工作，提高征信機(jī)構(gòu)與信息使用者的保密意識(shí)，避免信用數(shù)據(jù)信息的濫用。最后各個(gè)區(qū)域要進(jìn)行信息資源的交流與共享，給互聯(lián)網(wǎng)金融征信設(shè)定統(tǒng)一口徑，完善征信數(shù)據(jù)的規(guī)范性。

篇9

關(guān)鍵詞：金融消費(fèi)者保護(hù)局 金融消費(fèi)者保護(hù)

2007年在美國(guó)次貸危機(jī)引發(fā)的全球金融危機(jī)中，暴露出了諸多金融領(lǐng)域的問(wèn)題，其中一個(gè)重要原因就是對(duì)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)的漠視。2010年7月16日，美國(guó)參議院通過(guò)《多得-弗蘭克華爾街改革與消費(fèi)者保護(hù)法》（以下簡(jiǎn)稱《多德法》），其中所構(gòu)建的獨(dú)立的金融消費(fèi)者保護(hù)監(jiān)管體系成為了該法關(guān)于金融消費(fèi)者保護(hù)的最大亮點(diǎn)。

一、美國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)體系

根據(jù)《多得法》，在美聯(lián)儲(chǔ)的體系內(nèi)設(shè)立一個(gè)獨(dú)立的金融消費(fèi)者保護(hù)機(jī)構(gòu)：金融消費(fèi)者保護(hù)局（CFPA）。作為美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備體系中獨(dú)立的為消費(fèi)者的存款、借款以及獲得其他金融服務(wù)和產(chǎn)品提供保護(hù)的的行政機(jī)構(gòu)，其目的就在于保證金融消費(fèi)產(chǎn)品與服務(wù)的公平、透明和競(jìng)爭(zhēng)力，最大的特點(diǎn)就在于該機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性。根據(jù)《多得法》的規(guī)定，CFPA的獨(dú)立性主要體現(xiàn)在三個(gè)方面：

一是獨(dú)立的領(lǐng)導(dǎo)和決策權(quán)。二是獨(dú)立的財(cái)務(wù)體系。三是獨(dú)立的法律制定權(quán)。

此次的改革法案，立法者期望通過(guò)設(shè)立獨(dú)立的金融消費(fèi)者保護(hù)局，終結(jié)多年來(lái)消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)不受金融監(jiān)管重視、保護(hù)效率低下、保護(hù)機(jī)構(gòu)缺乏保護(hù)動(dòng)力的局面，將對(duì)金融消費(fèi)者權(quán)益的保護(hù)提到與金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管同樣重要的地位。

此次美國(guó)進(jìn)行的金融監(jiān)管體制改革，是對(duì)美國(guó)金融業(yè)在高速發(fā)展和擴(kuò)張情形之下對(duì)金融監(jiān)管方式的反思和修正。金融危機(jī)后美國(guó)試圖尋找促進(jìn)金融市場(chǎng)的發(fā)展與加強(qiáng)金融監(jiān)管、降低金融風(fēng)險(xiǎn)之間的平衡點(diǎn)，《多得法》關(guān)于金融消費(fèi)者保護(hù)的改革正是基于危機(jī)中暴露出的金融消費(fèi)者保護(hù)方面存在的諸多問(wèn)題而進(jìn)行的。當(dāng)局通過(guò)建立獨(dú)立的金融消費(fèi)者保護(hù)部門，統(tǒng)一了金融領(lǐng)域消費(fèi)者保護(hù)的立法和監(jiān)管主體，不僅解決了傳統(tǒng)分權(quán)監(jiān)管體制下監(jiān)管目標(biāo)沖突、監(jiān)管權(quán)責(zé)不清、保護(hù)效率不高的問(wèn)題；同時(shí)還對(duì)信息披露制度、消費(fèi)者投訴制度、糾紛解決制度等進(jìn)行了細(xì)化，強(qiáng)化了對(duì)金融消費(fèi)者的傾斜保護(hù)。

金融消費(fèi)者保護(hù)局的設(shè)立，將金融消費(fèi)者保護(hù)提到了和金融監(jiān)管同樣重要的高度，這對(duì)于保護(hù)消費(fèi)者自身權(quán)益，降低金融風(fēng)險(xiǎn)，改善金融機(jī)構(gòu)形象，維護(hù)整個(gè)金融行業(yè)的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展都具有非常重要的作用。這一制度的建立正是美國(guó)金融監(jiān)管理念中，關(guān)于國(guó)家干預(yù)原則在金融領(lǐng)域的有力實(shí)踐。

二、我國(guó)當(dāng)前金融消費(fèi)者保護(hù)的現(xiàn)狀和存在的問(wèn)題

對(duì)金融消費(fèi)者的保護(hù)是社會(huì)經(jīng)濟(jì)、金融發(fā)展到一定階段的必然結(jié)果。我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展起步晚，金融業(yè)處于初級(jí)階段，但發(fā)展迅速，特別是金融領(lǐng)域的不斷創(chuàng)新和金融消費(fèi)者群體的不斷擴(kuò)大，消費(fèi)者與金融機(jī)構(gòu)的聯(lián)系越來(lái)越密切，矛盾和問(wèn)題也越來(lái)越突出。

對(duì)消費(fèi)者合法權(quán)益的侵害集中表現(xiàn)在消費(fèi)者知情權(quán)、公平交易權(quán)、隱私權(quán)的侵害。同時(shí)金融消費(fèi)者在金融領(lǐng)域由于處于明顯的弱勢(shì)地位，其自主選擇權(quán)、損害賠償權(quán)、受教育權(quán)等多方面權(quán)益均受到來(lái)自金融機(jī)構(gòu)的侵害，這些不僅損害了消費(fèi)者自身和合法權(quán)益，也給金融領(lǐng)域的健康發(fā)展帶來(lái)了隱患。

目前在保護(hù)金融消費(fèi)者的實(shí)踐中存在的主要問(wèn)題

1、立法上缺乏專門的規(guī)制。

我國(guó)目前在立法上沒有專門針對(duì)金融消費(fèi)者保護(hù)的立法，法律規(guī)制方面存在很大的空白。目前的金融消費(fèi)者保護(hù)，一方面依據(jù)的是《中華人名共和國(guó)消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)法》（以下簡(jiǎn)稱《消法》），另一方面依據(jù)的是相關(guān)領(lǐng)域的金融法律，例如《中國(guó)人民銀行法》、《商業(yè)銀行法》、《證券法》、《保險(xiǎn)法》等，以及各金融監(jiān)管部門自己制定的規(guī)章制度。

金融商品和服務(wù)具有很強(qiáng)的專業(yè)性和行業(yè)的特殊性，適用《消法》對(duì)金融消費(fèi)者保護(hù)，其實(shí)踐性和可操作性并不高；由于缺乏統(tǒng)一的立法，各監(jiān)管機(jī)構(gòu)依照各自的規(guī)章制度解決問(wèn)題，無(wú)法對(duì)消費(fèi)者的合法權(quán)益進(jìn)行全面有效地保護(hù)，不僅不能解決相關(guān)糾紛，反而容易導(dǎo)致消費(fèi)者與金融機(jī)構(gòu)之間矛盾的激化。

2、監(jiān)管機(jī)構(gòu)的組成上，沒有統(tǒng)一、高效的監(jiān)管機(jī)構(gòu)。

多年來(lái)我國(guó)在金融消費(fèi)者保護(hù)的監(jiān)管上，處在消協(xié)、工商、質(zhì)檢等部門和銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)的多重監(jiān)管之下，全國(guó)沒有統(tǒng)一的、專門的監(jiān)管機(jī)構(gòu)履行金融消費(fèi)者保護(hù)職責(zé)，受理消費(fèi)者投訴機(jī)制和解決糾紛。

一方面由于金融產(chǎn)品虛擬性和服務(wù)專業(yè)性強(qiáng)和特點(diǎn)，消協(xié)實(shí)際上無(wú)法對(duì)金融消費(fèi)者提供有效地幫助和預(yù)警作用，消協(xié)自身職責(zé)和專業(yè)知識(shí)的局限性也其在金融消費(fèi)者保護(hù)領(lǐng)域無(wú)法實(shí)現(xiàn)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)與金融風(fēng)險(xiǎn)、金融行業(yè)穩(wěn)定的統(tǒng)一。

另一方面我國(guó)當(dāng)前金融體系實(shí)行的“分業(yè)經(jīng)營(yíng)，分業(yè)監(jiān)管”的模式，伴隨著金融行業(yè)的迅速發(fā)展，金融產(chǎn)品的不斷豐富，在消費(fèi)者進(jìn)行金融消費(fèi)的過(guò)程中，其權(quán)益的侵犯往往是多重的、復(fù)雜的，使得在消費(fèi)者權(quán)益受損時(shí)各監(jiān)管機(jī)構(gòu)相互之間反映遲緩，容易產(chǎn)生監(jiān)管漏洞。

3、信息披露的不充分和消費(fèi)者自身素質(zhì)不足

在金融消費(fèi)領(lǐng)域，導(dǎo)致消費(fèi)者權(quán)益被肆意侵犯的一個(gè)重要原因就是消費(fèi)者對(duì)于金融市場(chǎng)信息知悉的不足。我國(guó)當(dāng)前金融領(lǐng)域沒有有效、公開的信息披露平臺(tái)，消費(fèi)者和金融機(jī)構(gòu)之間缺乏有效地溝通和聯(lián)系。因此不論是構(gòu)建監(jiān)管機(jī)制還是相關(guān)的立法，都應(yīng)當(dāng)充分激勵(lì)金融機(jī)構(gòu)向消費(fèi)者充分披露相關(guān)信息。

同時(shí)，如果消費(fèi)者自身無(wú)法理解金融產(chǎn)品和服務(wù)中相關(guān)的專業(yè)性和技術(shù)性問(wèn)題，就會(huì)造成對(duì)產(chǎn)品和服務(wù)在方式方法、預(yù)期收益等方面理解的錯(cuò)誤。目前絕大多數(shù)的金融消費(fèi)者對(duì)于金融知識(shí)的了解極為有限，加上金融衍生品層出不窮，導(dǎo)致消費(fèi)者在信息和專業(yè)知識(shí)方面處于弱勢(shì)，其消費(fèi)往往帶有盲目性和僥幸心理，在選擇金融產(chǎn)品時(shí)容易受到虛假宣傳和欺詐行為的侵害。

三、美國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)體系對(duì)我國(guó)的啟示

通過(guò)借鑒美國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)機(jī)制的立法實(shí)踐，對(duì)我國(guó)構(gòu)建金融消費(fèi)者保護(hù)提出以下建議：

1、面對(duì)我國(guó)當(dāng)前存在法律空白的問(wèn)題，應(yīng)當(dāng)整合現(xiàn)有法律、法規(guī)，盡快出臺(tái)專門的《金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)法》及其相關(guān)配套的制度。從法律層面規(guī)定金融消費(fèi)者保護(hù)，明確“金融消費(fèi)者概念及其權(quán)益范圍”，明確監(jiān)管機(jī)構(gòu)的職權(quán)范圍，規(guī)定金融機(jī)構(gòu)和消費(fèi)者的相關(guān)法律責(zé)任，從根本上解決金融消費(fèi)者保護(hù)不足的問(wèn)題。

2、仿照美國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)局，構(gòu)建我國(guó)的金融消費(fèi)者保護(hù)機(jī)制。借鑒美國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)局的模式，針對(duì)我國(guó)金融領(lǐng)域現(xiàn)行的“一行三會(huì)”的監(jiān)管結(jié)構(gòu)，設(shè)計(jì)由國(guó)務(wù)院牽頭，在國(guó)務(wù)院內(nèi)部成立金融消費(fèi)者保護(hù)委員會(huì)，負(fù)責(zé)制定金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)條例、建立各監(jiān)管機(jī)構(gòu)之間的協(xié)調(diào)機(jī)制；同時(shí)在央行內(nèi)部成立類似美國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)局的金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)部門，授予其獨(dú)立的監(jiān)管權(quán)，依法對(duì)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)進(jìn)行監(jiān)管；同時(shí)在各金融監(jiān)管部門設(shè)立專門的消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)監(jiān)督各自行業(yè)內(nèi)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)的問(wèn)題，并接受金融消費(fèi)者保護(hù)局的再監(jiān)督。在各行業(yè)協(xié)會(huì)內(nèi)部設(shè)立相應(yīng)的機(jī)構(gòu)具體負(fù)責(zé)消費(fèi)者保護(hù)工作的聯(lián)絡(luò)和糾紛的調(diào)解。

此外還應(yīng)設(shè)立專門的信息披露部門，及時(shí)披露有關(guān)市場(chǎng)分析、糾紛解決的信息，以保護(hù)消費(fèi)者的知情權(quán)不受侵犯。并成立專門的金融消費(fèi)者教育辦公室，開展對(duì)消費(fèi)者金融知識(shí)及自我保護(hù)的教育和對(duì)金融機(jī)構(gòu)保護(hù)消費(fèi)者合法權(quán)益重要性的教育。

一個(gè)完善的金融消費(fèi)者保護(hù)體系是金融業(yè)安全、穩(wěn)定、持續(xù)發(fā)展的重要保障。我們應(yīng)當(dāng)認(rèn)識(shí)到金融消費(fèi)者的保護(hù)對(duì)于國(guó)家金融穩(wěn)定和發(fā)展的重要性。在借鑒國(guó)外優(yōu)秀制度的基礎(chǔ)上，結(jié)合我國(guó)當(dāng)前國(guó)情，盡快構(gòu)建完善的金融消費(fèi)者保護(hù)體系，以保護(hù)我國(guó)金融消費(fèi)者權(quán)益，促進(jìn)金融行業(yè)健康、長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，提高我國(guó)金融行業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力。

參考文獻(xiàn)：

[1]http：//banking.senate.gov/public/_files/070110_Dodd_Frank_Wall_Street_Reform_comprehensive_summary_Final.pdf

[2]美國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)局法律機(jī)制的介紹與啟示[J].金融發(fā)展，2011年6期

篇10

    一、文獻(xiàn)綜述

    消費(fèi)金融有狹義和廣義的范疇,狹義的是與消費(fèi)尤其是短期的簡(jiǎn)單消費(fèi)直接相關(guān)的融資活動(dòng),廣義的是不僅局限于日常生活的消費(fèi),還包含了對(duì)所有資源的非生產(chǎn)目的的使用和消費(fèi)。消費(fèi)金融問(wèn)題可以從不同的角度來(lái)考慮。從消費(fèi)者行為的角度來(lái)研究消費(fèi)金融問(wèn)題,主要是關(guān)心消費(fèi)者的金融選擇。生命周期理論對(duì)消費(fèi)者的行為目標(biāo)提出了一個(gè)清晰的描述,即基于一生的考慮來(lái)做出消費(fèi)安排以實(shí)現(xiàn)消費(fèi)效用的最大化。消費(fèi)的生命周期理論最早是由Modigliani和Brumberg(1954,1980)提出,消費(fèi)者會(huì)根據(jù)自己的財(cái)富和收入情況,再加上對(duì)未來(lái)的預(yù)期,最佳地安排其生命周期中的消費(fèi)來(lái)達(dá)到效用的最大化。在此基礎(chǔ)上允許儲(chǔ)蓄投資到無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)之外的資產(chǎn),如股票在內(nèi)的投資組合,這是Samuelson(1969)和Merton(1969,1971)投資組合的選擇問(wèn)題。從理論方面來(lái)看,近期的行為金融學(xué)發(fā)展對(duì)生命周期的理論基礎(chǔ),如理性選擇理論和理性預(yù)期假設(shè)都提出了異議。從家庭視角來(lái)研究消費(fèi)金融問(wèn)題,主要是從家庭的總體資產(chǎn)和負(fù)債情況、家庭的資產(chǎn)配置和家庭的住房資產(chǎn)與消費(fèi)方面著手。家庭可以通過(guò)金融的角度在時(shí)間和風(fēng)險(xiǎn)兩個(gè)方面進(jìn)行配置,從而做出最佳的安排。從金融市場(chǎng)的角度來(lái)研究消費(fèi)金融,主要是考慮消費(fèi)者的金融行為受制于他所處的金融環(huán)境,尤其是相關(guān)的金融市場(chǎng)的影響。從消費(fèi)金融市場(chǎng)的供給、需求和信息不對(duì)稱的角度來(lái)談對(duì)消費(fèi)金融的影響。Merton&Bodie(1995)提出的從金融功能的角度來(lái)分析金融市場(chǎng)的結(jié)構(gòu)、變遷以及監(jiān)管理論,它的出發(fā)點(diǎn)是界定金融市場(chǎng)的終端使用者所需要的各種基本金融功能,如支付、投資和風(fēng)險(xiǎn)分散等,金融服務(wù)的提供者如何形成各種市場(chǎng)和機(jī)構(gòu)來(lái)有效地實(shí)現(xiàn)各種金融功能。消費(fèi)金融公司是金融市場(chǎng)上的主體之一,本文主要從消費(fèi)金融公司的角度來(lái)研究消費(fèi)金融。我國(guó)的消費(fèi)金融公司是指在中國(guó)境內(nèi)設(shè)立的、不吸收公眾存款、為國(guó)內(nèi)居民個(gè)人提供以消費(fèi)為目的的小額貸款的非銀行金融機(jī)構(gòu)。我國(guó)主要有北銀消費(fèi)金融公司、四川錦程消費(fèi)公司、中銀消費(fèi)金融公司和捷信消費(fèi)金融公司。目前,國(guó)外消費(fèi)金融公司主要以美國(guó)和歐盟為代表,發(fā)展已相當(dāng)成熟,對(duì)消費(fèi)金融公司已經(jīng)集中到了微觀層面進(jìn)行研究。SidneyCoftle(1960)論述了消費(fèi)金融公司的盈利性問(wèn)題,指出消費(fèi)金融公司在回報(bào)率的大小、回報(bào)率的穩(wěn)定性、回報(bào)率的增速等方面都超過(guò)其他產(chǎn)業(yè)。George?J?Benston(1977)在其發(fā)表的論文中研究了利率上限對(duì)消費(fèi)金融公司貸款成本的影響,認(rèn)為貸款成本同利率有關(guān)系。我國(guó)消費(fèi)金融公司發(fā)展剛剛開始,研究?jī)?nèi)容也主要側(cè)重于理論方面,林躍均(2002)探討了消費(fèi)者信用調(diào)查、管理和法律等方面的問(wèn)題,還提出了建立個(gè)人信用制度的建議。王杰峰(2005)分析了我國(guó)消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)因素,提出了銀行如何防范消費(fèi)信貸風(fēng)險(xiǎn)的問(wèn)題。張奎(2009)對(duì)消費(fèi)金融公司產(chǎn)品和信用卡產(chǎn)品進(jìn)行了對(duì)比。張滿、許黎莉(2009)分析了制約我國(guó)消費(fèi)信貸發(fā)展的原因,并針對(duì)這些原因給出了對(duì)策。

    二、消費(fèi)金融的理論分析

    (一)消費(fèi)金融的內(nèi)涵所謂消費(fèi)金融,是指為滿足居民對(duì)商品和服務(wù)的消費(fèi)需求而提供的金融服務(wù)。居民的消費(fèi)需求不僅取決于當(dāng)期可支配收入,同時(shí)也和未來(lái)的預(yù)期收入有關(guān),而持久收入是消費(fèi)金融的主要前提,只要消費(fèi)者預(yù)期未來(lái)收入,便可增加現(xiàn)期消費(fèi),當(dāng)消費(fèi)者的現(xiàn)期收入不能滿足當(dāng)期需求時(shí),消費(fèi)者就可能通過(guò)借貸預(yù)支未來(lái)收入來(lái)滿足當(dāng)期需求,消費(fèi)金融也由此產(chǎn)生。

    (二)消費(fèi)金融的理論基礎(chǔ)1.凱恩斯有效需求不足理論。1820年,英國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家馬爾薩斯發(fā)表《政治經(jīng)濟(jì)學(xué)原理》,提出社會(huì)有效需求不足。1936年,凱恩斯發(fā)表《就業(yè)、利息、貨幣通論》,重提有效需求不足,并建立起比較完整的有效需求不足理論。凱恩斯認(rèn)為資本主義社會(huì)總是處于總供給大于總需求的狀態(tài),總需求不足導(dǎo)致商品滯銷,存貨充實(shí),生產(chǎn)縮減,解雇工人,總失業(yè)增加,造成經(jīng)濟(jì)衰退。為解決經(jīng)濟(jì)衰退的問(wèn)題,凱恩斯的有效需求不足理論提出整個(gè)社會(huì)要更加重視消費(fèi)的作用,提高消費(fèi)需求,這一理論也為消費(fèi)金融的發(fā)展提供了理論依據(jù)。但是這一理論也存在一些缺陷,二戰(zhàn)后,凱恩斯主義盛行,出現(xiàn)了所謂“繁榮”的景象,但好景不長(zhǎng),從20世紀(jì)60年代到80年代初,西方國(guó)家先后出現(xiàn)了凱恩斯主義所不能解釋的經(jīng)濟(jì)停滯現(xiàn)象———失業(yè)增加,通脹加劇。2.持久收入假定論。弗里德曼的持久收入假定論認(rèn)為,決定消費(fèi)者消費(fèi)支出的主要不是現(xiàn)期收入,而是持久收入。消費(fèi)者的收入分為一時(shí)收入與持久收入,把消費(fèi)者的消費(fèi)分為一時(shí)消費(fèi)與持久消費(fèi)。弗里德曼認(rèn)為,消費(fèi)者在某一時(shí)期的收入等于一時(shí)收入加上持久收入,消費(fèi)者在某一時(shí)期的消費(fèi)等于一時(shí)消費(fèi)加上持久消費(fèi)。弗里德曼認(rèn)為四個(gè)關(guān)系量之間,只有持久收入和持久消費(fèi)之間存在著固定的比率。以Cp表示持久消費(fèi),以Yp表示持久收入,二者的關(guān)系可以表述為:Cp=KYp。K依賴?yán)⒙?、消費(fèi)者偏好、消費(fèi)者總物質(zhì)財(cái)產(chǎn)等因素而變動(dòng)。持久收入假定強(qiáng)調(diào)了消費(fèi)者未來(lái)收入與消費(fèi)之間的關(guān)系。只要消費(fèi)者未來(lái)預(yù)期收入向好,便可增加現(xiàn)期消費(fèi),若現(xiàn)期收入不能滿足現(xiàn)期消費(fèi)支出時(shí),可以根據(jù)持久收入的未來(lái)預(yù)期結(jié)果,暫時(shí)向消費(fèi)金融機(jī)構(gòu)借款,將持久收入轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實(shí)收入,進(jìn)行提前消費(fèi),此假定為消費(fèi)金融的發(fā)展提供了重要的理論基礎(chǔ)。

    三、我國(guó)消費(fèi)金融的發(fā)展現(xiàn)狀

    (一)我國(guó)消費(fèi)金融的產(chǎn)生背景1.2007年8月,次貸危機(jī)開始席卷美國(guó)、歐盟和日本等主要金融市場(chǎng),在經(jīng)濟(jì)全球化的影響下,發(fā)達(dá)資本主義國(guó)家引起的金融危機(jī)同時(shí)也影響到了中國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。出口作為拉動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的“三駕馬車”之一,在次貸危機(jī)影響下,受到了強(qiáng)烈的撞擊。為了緩解金融危機(jī)對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的影響,我國(guó)急需刺激內(nèi)需消費(fèi)來(lái)拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。2009年8月,我國(guó)出臺(tái)了《消費(fèi)金融公司試點(diǎn)管理辦法》,這一新型金融機(jī)構(gòu)的出現(xiàn)正好符合這個(gè)時(shí)期的發(fā)展需求。在短期看來(lái),建立消費(fèi)金融公司能通過(guò)促進(jìn)擴(kuò)大內(nèi)需來(lái)帶動(dòng)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展,而從長(zhǎng)遠(yuǎn)看來(lái),建立消費(fèi)金融公司能夠解決中國(guó)經(jīng)濟(jì)過(guò)渡依賴投資和出口的問(wèn)題,是推動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要舉措。2.我國(guó)的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的95%是由商業(yè)銀行提供,其他機(jī)構(gòu)提供的個(gè)人消費(fèi)貸款占比較低。由于商業(yè)銀行在消費(fèi)金融領(lǐng)域處于壟斷地位,同時(shí)能夠提供的消費(fèi)信貸產(chǎn)品僅有住房貸款、汽車貸款和信用卡業(yè)務(wù)等有限的幾種,造成我國(guó)消費(fèi)金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展水平較低。隨著我國(guó)城市化進(jìn)程的加快,將產(chǎn)生巨大的耐用品消費(fèi)需求和發(fā)展型消費(fèi),銀行和汽車金融公司所提供的信貸品種已難以滿足消費(fèi)者多樣化的需求,而居民旅游、教育、購(gòu)買耐用商品等一般用途的個(gè)人消費(fèi)等方面的信貸金融服務(wù)仍然較為欠缺。在這種情況下,消費(fèi)金融公司的出現(xiàn)正好彌補(bǔ)了這一缺陷,在提供消費(fèi)金融融資服務(wù)方面定位更加明確,服務(wù)方式趨于專業(yè)和靈活,使消費(fèi)者在融資時(shí)更加方便和靈活。

    (二)我國(guó)消費(fèi)金融公司的出現(xiàn)我國(guó)消費(fèi)金融公司的出現(xiàn)較晚,從2009年才開始在北京、天津、上海和成都四地進(jìn)行試點(diǎn)。作為國(guó)家首批試點(diǎn)成立的消費(fèi)金融公司有以下幾家:

    1.北銀消費(fèi)金融公司。北銀消費(fèi)金融公司于2010年3月1日在北京正式成立,該公司注冊(cè)資本為3億元人民幣,由北京銀行獨(dú)資控股。在秉承《試點(diǎn)管理辦法》的精神下,經(jīng)過(guò)一年發(fā)展,北銀消費(fèi)金融公司發(fā)放貸款已從開業(yè)之初的幾萬(wàn)元,到目前已經(jīng)成功突破6000萬(wàn)元,平均每月放款規(guī)模超過(guò)500萬(wàn)元。一年來(lái),北銀消費(fèi)金融公司積極倡導(dǎo)合規(guī)經(jīng)營(yíng),狠抓風(fēng)險(xiǎn)管理,確保了公司的穩(wěn)健發(fā)展。

    2.四川錦程消費(fèi)金融公司。四川錦程消費(fèi)金融公司于2010年3月1日在成都成立,該公司由成都銀行與馬來(lái)西亞豐隆銀行組成戰(zhàn)略合作者,共同出資組建,是我國(guó)首家中外合資消費(fèi)金融公司。公司注冊(cè)資本3.2億元人民幣,其中成都銀行出資占比51%,馬來(lái)西亞豐隆銀行出資占比49%。

    3.中銀消費(fèi)金融公司。中銀消費(fèi)金融公司于2010年6月12日在上海正式成立,該公司由中國(guó)銀行、百聯(lián)集團(tuán)及上海陸家嘴金融發(fā)展有限公司共同成立,由中國(guó)銀行控股,注冊(cè)資本為5億元人民幣,出資比例依次為51%、30%、19%,是目前試點(diǎn)的四家消費(fèi)金融公司中規(guī)模最大的一家。4.捷信消費(fèi)金融公司。2010年2月,銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)在天津設(shè)立消費(fèi)金融公司,經(jīng)過(guò)8個(gè)月的籌備,捷信消費(fèi)金融公司于2010年12月1日正式開業(yè)。公司由中東歐大型私有投資集團(tuán)PPF全資建立,是國(guó)內(nèi)首家外商獨(dú)資消費(fèi)金融公司,注冊(cè)資本為3億元人民幣。PPF集團(tuán)于2004年8月登陸中國(guó)從事消費(fèi)信貸業(yè)務(wù),這為天津捷信創(chuàng)造了良好的起步基礎(chǔ),同時(shí)PPF在歐洲還擁有自己的消費(fèi)金融公司,這種獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)也有利于幫助天津捷信快速轉(zhuǎn)入消費(fèi)金融公司的軌道。綜合以上四家消費(fèi)金融公司的投資機(jī)構(gòu)可以看出,這些投資機(jī)構(gòu)都有經(jīng)營(yíng)消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)的經(jīng)驗(yàn),對(duì)于消費(fèi)金融公司的發(fā)展有一定的推動(dòng)作用。其中,三家消費(fèi)金融公司都由商業(yè)銀行控股,這就讓人擔(dān)心我國(guó)消費(fèi)金融公司是否會(huì)成為商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)的新載體,從而影響消費(fèi)金融公司的獨(dú)立發(fā)展。由于消費(fèi)金融公司正處于試點(diǎn)階段,《試點(diǎn)辦法》對(duì)其經(jīng)營(yíng)的地域范圍有明確的限制:在未經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的情況下,消費(fèi)金融公司不能在其所在地之外省市設(shè)立分支機(jī)構(gòu)?？傮w來(lái)說(shuō),消費(fèi)金融公司還是一個(gè)新興事物,其存在的家數(shù)和公司的規(guī)模還有待提高,其發(fā)展的道路還有待摸索。