摘要：干旱災(zāi)害是全球面臨最主要的自然災(zāi)害之一，干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)管理是現(xiàn)代抗旱工作發(fā)展的必然趨勢(shì)。提出干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)區(qū)劃的思路，基于干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)度提出干旱災(zāi)害區(qū)劃方法，分別從農(nóng)業(yè)干旱災(zāi)害、因旱人飲困難和城鎮(zhèn)干旱災(zāi)害三個(gè)方面及綜合角度揭示了全國(guó)干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)空間分布特征，提出了不同地區(qū)的防治等級(jí)，為不同區(qū)域干旱災(zāi)害防治及提出針對(duì)性應(yīng)對(duì)措施提供科學(xué)依據(jù)。

關(guān)鍵詞：干旱災(zāi)害；風(fēng)險(xiǎn)區(qū)劃；分布特征；防治策略

干旱災(zāi)害是世界上發(fā)生范圍最廣的自然災(zāi)害之一，具有持續(xù)時(shí)間久、影響面積廣和造成損失嚴(yán)重等特點(diǎn)。在氣候變化和人類活動(dòng)影響加劇的背景下，旱災(zāi)及其風(fēng)險(xiǎn)不斷演變，干旱災(zāi)害防災(zāi)減災(zāi)工作面臨許多難點(diǎn)。我國(guó)人多水少，水資源供需矛盾突出，干旱缺水是制約經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的突出瓶頸。干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)管理是現(xiàn)代抗旱工作發(fā)展的必然趨勢(shì)，對(duì)干旱災(zāi)害進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分析是開(kāi)展抗旱工作的基礎(chǔ)。

一、干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)區(qū)劃方法

1.基本思路

以縣級(jí)行政區(qū)為評(píng)估單元，基于水資源量的數(shù)據(jù)對(duì)全國(guó)各縣級(jí)行政區(qū)開(kāi)展干旱頻率分析和旱災(zāi)損失評(píng)估，進(jìn)而進(jìn)行干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。基于干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估結(jié)果，計(jì)算分析干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)度，確定干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)區(qū)劃分類，從而編制干旱災(zāi)害綜合風(fēng)險(xiǎn)區(qū)劃。干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)區(qū)劃包括干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)度計(jì)算、風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)劃分、綜合平衡等關(guān)鍵過(guò)程。首先，基于農(nóng)業(yè)干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、因旱人飲困難風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的不同干旱頻率和對(duì)應(yīng)的損失影響，計(jì)算干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)度。其次，基于全國(guó)不同縣級(jí)行政區(qū)干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)度的數(shù)值，以一定方法確定風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)劃分標(biāo)準(zhǔn)。最后，確定形成農(nóng)業(yè)干旱災(zāi)害、因旱人飲困難、城鎮(zhèn)干旱災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)區(qū)劃，并在三者基礎(chǔ)上確定干旱災(zāi)害綜合風(fēng)險(xiǎn)區(qū)劃。技術(shù)路線圖如圖1。

基本摸清了廉政風(fēng)險(xiǎn)的底數(shù),通過(guò)最近的廉政風(fēng)險(xiǎn)防范管理工作。為建立廉政風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)、廉政風(fēng)險(xiǎn)管理和風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)監(jiān)督打下了良好的基礎(chǔ)。

委全面開(kāi)展廉政風(fēng)險(xiǎn)防范管理工作并取得明顯效果，依照市委《關(guān)于開(kāi)展廉政風(fēng)險(xiǎn)防范管理工作的實(shí)施意見(jiàn)》精神。現(xiàn)將相關(guān)工作開(kāi)展情況總結(jié)如下：

一、廣泛開(kāi)展思想動(dòng)員。

結(jié)合我委自身實(shí)際，根據(jù)黨風(fēng)廉政工作會(huì)議精神。委及時(shí)召開(kāi)全體職工動(dòng)員大會(huì)，學(xué)習(xí)相關(guān)文件精神。

成立了以黨工委書記為組長(zhǎng)，為使廉政風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)防范管理工作取得實(shí)效。管委會(huì)主任、紀(jì)工委書記為副組長(zhǎng)，管委會(huì)副主任、、建設(shè)中心副主任、、為成員的廉政風(fēng)險(xiǎn)防范管理工作領(lǐng)導(dǎo)小組。其中組長(zhǎng)全面負(fù)責(zé)廉政風(fēng)險(xiǎn)防范管理工作，副組長(zhǎng)負(fù)責(zé)對(duì)各項(xiàng)措施的督導(dǎo)和落實(shí)情況進(jìn)行監(jiān)督，領(lǐng)導(dǎo)小組下設(shè)辦公室，由同志兼任辦公室主任，具體負(fù)責(zé)開(kāi)展廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理工作的組織、指導(dǎo)、協(xié)調(diào)、督查和檢查分析等各項(xiàng)工作。

全面啟動(dòng)廉政風(fēng)險(xiǎn)防范管理工作研究制定了廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理工作的實(shí)施意見(jiàn)》布置有關(guān)工作。

一、清理改制中遺留下來(lái)的問(wèn)順，強(qiáng)化杜會(huì)審計(jì)的獨(dú)立性

我國(guó)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所成立時(shí)，大多是由一個(gè)或多個(gè)以上的國(guó)家機(jī)關(guān)，事業(yè)組織或大專院校發(fā)起設(shè)立，長(zhǎng)期以來(lái)，會(huì)計(jì)師事務(wù)所“掛靠”再發(fā)起單位之下，顯然其能否做到獨(dú)立就令人十分懷疑，更難以表明其所持立場(chǎng)的客觀公正性.這種傳統(tǒng)管理體制嚴(yán)重阻礙了事務(wù)所功能的正常發(fā)揮，所以，國(guó)家規(guī)定所有的事務(wù)所在98年底要與原掛靠單位脫鉤，向合伙制或有限責(zé)任制發(fā)展。性質(zhì)轉(zhuǎn)變了，但其中遺留的問(wèn)題卻很多，因此，我們要隨著向市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的過(guò)渡，將審計(jì)推向市場(chǎng)，在行業(yè)協(xié)會(huì)的管理和指導(dǎo)下，樹立風(fēng)險(xiǎn)管理的觀念，使其真正成為自主經(jīng)營(yíng)，自負(fù)盈虧，獨(dú)立核算的法人主體。

二、審慎選擇被審計(jì)單位

大量的審計(jì)訴訟案例說(shuō)明，被審計(jì)單位的經(jīng)營(yíng)背景對(duì)審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的形成有重要影響。被審計(jì)單位的經(jīng)營(yíng)環(huán)境，業(yè)務(wù)狀況，內(nèi)控制度及管理人員的素質(zhì)，管理方式等都會(huì)帶來(lái)審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。因此，注冊(cè)會(huì)計(jì)師在接受委從以下幾方面來(lái)考慮委托業(yè)務(wù)的可接受性。

(一)客戶品行端正，信譽(yù)良好?？蛻艟哂姓钡钠犯?，則出現(xiàn)差錯(cuò)和舞弊行為的可能性就小，固有風(fēng)險(xiǎn)就低;反之，固有風(fēng)險(xiǎn)就很高，即使擴(kuò)大審計(jì)測(cè)試的規(guī)模，審計(jì)人員也難以使總體審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)降低到社會(huì)可接受的水平內(nèi)。

(二)應(yīng)盡可能詳細(xì)了解委托單位的業(yè)務(wù)狀況。注冊(cè)會(huì)計(jì)師面臨著許多形形色色的行業(yè)，每個(gè)行業(yè)都有其經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)，被審計(jì)單位的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)越復(fù)雜，審計(jì)的相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)就越大，有時(shí)既使注冊(cè)會(huì)計(jì)師能搜集到很多有說(shuō)服力的審計(jì)證據(jù)，但也很難揭示經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的實(shí)質(zhì)，因此，在承接業(yè)務(wù)時(shí)，注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)充分估計(jì)這一風(fēng)險(xiǎn)，采取相應(yīng)的措施防患于未然。

目的就是進(jìn)一步深化對(duì)廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理工作的認(rèn)識(shí)，今天在這里召開(kāi)局廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理工作動(dòng)員會(huì)。對(duì)我局全面推進(jìn)廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理工作進(jìn)行部署和動(dòng)員。等會(huì)兒，范組長(zhǎng)還將就如何開(kāi)展此項(xiàng)工作作安排，請(qǐng)同志們深刻領(lǐng)會(huì)精神實(shí)質(zhì)，認(rèn)真貫徹執(zhí)行。下面，講三點(diǎn)意見(jiàn)。

一、深刻領(lǐng)會(huì)開(kāi)展廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理工作的必要性和重要意義

開(kāi)展廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理工作是在反腐倡廉建設(shè)面臨新形勢(shì)和新任務(wù)的背景下，用發(fā)展的思路和改革的辦法，在實(shí)踐中逐步探索出來(lái)預(yù)防腐敗的新途徑、新方法;是深入貫徹落實(shí)關(guān)于“更加注重治本、更加注重預(yù)防、更加注重制度建設(shè)”要求的具體體現(xiàn)，對(duì)于在新形勢(shì)下更好的保護(hù)黨員干部健康成長(zhǎng)，保證單位科學(xué)發(fā)展具有極其重要的意義。

(一)開(kāi)展廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理，是深化反腐倡廉工作的創(chuàng)新舉措。

廉政風(fēng)險(xiǎn)，通俗地講，就是查找出黨員干部日常工作、生活中的廉政風(fēng)險(xiǎn)，有針對(duì)性地制定防控措施，建立起反腐倡廉建設(shè)與行政業(yè)務(wù)之間的關(guān)聯(lián)機(jī)制，在權(quán)力運(yùn)行的各個(gè)環(huán)節(jié)對(duì)廉政風(fēng)險(xiǎn)實(shí)施控制，從而最大限度地降低腐敗行為發(fā)生的可能性。因此，我們要從以改革創(chuàng)新精神推動(dòng)廉政建設(shè)的角度來(lái)認(rèn)識(shí)這個(gè)問(wèn)題，要從建立科學(xué)嚴(yán)密的廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理體系的需要來(lái)看待這項(xiàng)工作。

(二)開(kāi)展廉政風(fēng)險(xiǎn)防控管理，是深入貫徹落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀的切實(shí)需要。

一、政府防范證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的行為評(píng)價(jià)

我國(guó)政府防范風(fēng)險(xiǎn)的行為特征，是在證券市場(chǎng)發(fā)展進(jìn)程中不斷探索并逐步形成的。在經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)軌中誕生和發(fā)展的我國(guó)證券市場(chǎng)，大多數(shù)上市公司治理結(jié)構(gòu)存在先天性“缺陷”，不規(guī)范運(yùn)作比較普遍，90％以上的中小投資者普遍缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，從而決定了我國(guó)證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)防范難度較大。因此，防范證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，保證證券市場(chǎng)穩(wěn)定發(fā)展，理所當(dāng)然地成為我國(guó)證券監(jiān)管的首要任務(wù)。從一定意義上講，中國(guó)證券市場(chǎng)10年的發(fā)展歷史，也是風(fēng)險(xiǎn)逐步積累與防范、控制、化解不斷交替的歷史。以《證券法》的頒布實(shí)施為分界線，政府防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的行為，基本上可以劃分為兩個(gè)階段。

第一階段，從證券市場(chǎng)建立到1999年上半年。風(fēng)險(xiǎn)防范的重點(diǎn)在于對(duì)二級(jí)市場(chǎng)波動(dòng)程度的直接調(diào)控。具體手段包括行政干預(yù)、增加股市供給、借助輿論工具及稅收等手段直接調(diào)控股市。如1994年7月底的“三大政策”救市，1995年停止國(guó)債期貨交易，以及1996年下半年至1997年上半年的一系列政策調(diào)控。這一時(shí)期，政府風(fēng)險(xiǎn)防范行為的目標(biāo)在于建立相對(duì)穩(wěn)定的政策調(diào)控機(jī)制。由于政府行為的巨大強(qiáng)制性，在市場(chǎng)規(guī)模較小的情況下反而加劇了市場(chǎng)的波動(dòng)。

第二階段，自《證券法》頒布至今。風(fēng)險(xiǎn)防范的重點(diǎn)已不再局限于二級(jí)市場(chǎng)，而是開(kāi)始注重研究風(fēng)險(xiǎn)的根源，并對(duì)市場(chǎng)各參與主體的行為進(jìn)行規(guī)范。這一時(shí)期，政府防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的理念已經(jīng)開(kāi)始發(fā)生轉(zhuǎn)變，并逐步認(rèn)識(shí)到：證券市場(chǎng)各參與主體是市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)主體，主體行為的不規(guī)范是市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)源。因此，規(guī)范市場(chǎng)主體行為，便成為政府防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的必然選擇。具體體現(xiàn)在以下各方面：

1．規(guī)范上市公司行為。強(qiáng)化上市公司信息披露。《證券法》實(shí)施以來(lái)，政府把工作的著力點(diǎn)更多地放在信息披露監(jiān)管這一基礎(chǔ)工作上，逐步建立強(qiáng)制性信息披露制度。一是先后制訂了涉及公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露的要求、內(nèi)容、格式及編報(bào)等一系列規(guī)章，使上市公司信息披露有章可循。二是要求上市公司在首次發(fā)行、公募增發(fā)、年報(bào)、中報(bào)、并購(gòu)、重大事件等方面，必須真實(shí)、完整、及時(shí)地進(jìn)行信息披露。所有這些，使投資者比以往任何時(shí)候能夠得到上市公司更多的公開(kāi)信息，信息的真實(shí)程度也得到加強(qiáng)。但必須注意到，在信息披露的執(zhí)行方面，仍然存在比較嚴(yán)重的問(wèn)題：有的對(duì)關(guān)聯(lián)交易避重就輕；有的對(duì)經(jīng)營(yíng)情況與回顧介紹不詳；有的對(duì)隨意改變資金投向所做的解釋難以使人信服等。尤其是在涉及嚴(yán)重影響股票價(jià)格的公司業(yè)績(jī)重大變化、重大并購(gòu)事件等方面，有些上市公司信息披露的準(zhǔn)確性和及時(shí)性，與股票價(jià)格表現(xiàn)形成強(qiáng)烈的時(shí)間反差，致使市場(chǎng)的有效性受到不同程度的破壞，表現(xiàn)出對(duì)廣大中小投資者十分的不公平。

健全法人治理結(jié)構(gòu)。我國(guó)上市公司法人治理結(jié)構(gòu)存在著嚴(yán)重問(wèn)題。一些大股東利用在上市公司的相對(duì)控股地位，操縱股東大會(huì)和董事會(huì)，致使公司資產(chǎn)重組、出售、抵押、擔(dān)保等重大事項(xiàng)完全體現(xiàn)大股東意志，關(guān)聯(lián)交易眾多，監(jiān)事會(huì)形同虛設(shè)。為了進(jìn)一步改進(jìn)上市公司法人治理結(jié)構(gòu)，借鑒國(guó)際慣例，建立獨(dú)立董事制度已成為規(guī)范法人治理結(jié)構(gòu)的必然選擇。但同時(shí)也面臨著一系列問(wèn)題：獨(dú)立董事如何產(chǎn)生?獨(dú)立董事真的獨(dú)立嗎?獨(dú)立董事有相對(duì)于其他董事足夠多的智慧嗎?獨(dú)立董事之間的意見(jiàn)能夠一致嗎?如果這些問(wèn)題處理失當(dāng)，獨(dú)立董事又可能成為上市公司另一個(gè)潛在的風(fēng)險(xiǎn)因素。實(shí)事上，完善上市公司法人治理結(jié)構(gòu)是一項(xiàng)系統(tǒng)工程。首先，必須對(duì)上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)進(jìn)行多元化的調(diào)整，解決“一股獨(dú)大”問(wèn)題，緩解股權(quán)過(guò)于集中的現(xiàn)象，使上市公司股東之間形成制衡機(jī)制；其次；強(qiáng)化董事會(huì)的誠(chéng)信義務(wù)和法律責(zé)任，發(fā)揮獨(dú)立董事在公司重大決策問(wèn)題上監(jiān)管作用。再次，強(qiáng)化監(jiān)事會(huì)作用，建立真正意義上的監(jiān)事會(huì)，賦予監(jiān)事會(huì)實(shí)際監(jiān)督權(quán)力，尤其是對(duì)財(cái)務(wù)的獨(dú)立監(jiān)督；最后實(shí)行第一大股東(包括其關(guān)聯(lián)股東)回避制度，建立中小股東的累積投票權(quán)制度，通過(guò)制度保障投資者的權(quán)益平等。

[摘要]金融創(chuàng)新為微觀金融主體提供規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和獲利手段，促進(jìn)金融市場(chǎng)一體化，推進(jìn)經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展，同時(shí)金融創(chuàng)新也給金融系統(tǒng)帶來(lái)的新的風(fēng)險(xiǎn)。本文將探討如何從金融創(chuàng)新監(jiān)管、金融創(chuàng)新主體、行業(yè)組織和監(jiān)管國(guó)際協(xié)作角度對(duì)金融創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效的防范。

[關(guān)鍵詞]金融創(chuàng)新；金融創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)；風(fēng)險(xiǎn)防范

一、金融創(chuàng)新與金融創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)

(一)金融創(chuàng)新的涵義

20世紀(jì)20年代美籍奧地利經(jīng)濟(jì)學(xué)家約瑟夫·熊彼特在其名著《經(jīng)濟(jì)發(fā)展理論》中認(rèn)為創(chuàng)新是新的生產(chǎn)函數(shù)的建立，包括新產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)、新生產(chǎn)方式或者技術(shù)的采用、新市場(chǎng)的開(kāi)拓、新資源的開(kāi)發(fā)和新的管理方法或者組織形式的推行。熊彼特的創(chuàng)新理論研究的對(duì)象是廣義的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的創(chuàng)新。對(duì)于金融創(chuàng)新，本文的界定為：金融業(yè)各種要素的重新組合，具體是指金融管理當(dāng)局或金融機(jī)構(gòu)為追求宏觀效益或微觀利益而對(duì)其機(jī)構(gòu)設(shè)置、業(yè)務(wù)品種、市場(chǎng)結(jié)構(gòu)及制度安排等方面進(jìn)行的創(chuàng)造性變革和開(kāi)發(fā)活動(dòng)。金融創(chuàng)新的具體內(nèi)涵包括：金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新、金融市場(chǎng)創(chuàng)新和金融制度創(chuàng)新。

(二)金融創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)

規(guī)范工作順序。對(duì)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)和各項(xiàng)權(quán)力全面公示的基礎(chǔ)上，優(yōu)化工作流程。結(jié)合業(yè)務(wù)工作和內(nèi)部管理工作的實(shí)際，抓住決策、執(zhí)行、監(jiān)督三個(gè)關(guān)鍵環(huán)節(jié)，對(duì)原有工作順序進(jìn)行認(rèn)真梳理，依照操作規(guī)范化、動(dòng)作制度化、環(huán)節(jié)受控化的要求，圍繞“三重一大”事項(xiàng)決策、行政審批、收費(fèi)、獎(jiǎng)勵(lì)等權(quán)力運(yùn)行過(guò)程，制定完善工作流程圖，形成以崗位權(quán)力為點(diǎn)，以業(yè)務(wù)流程為線、以制度建設(shè)為面的有效防控模式，進(jìn)一步壓縮權(quán)力的自由裁量空間。

現(xiàn)將我局貫徹落實(shí)全市廉政風(fēng)險(xiǎn)防控試點(diǎn)工作階段性總結(jié)暨現(xiàn)場(chǎng)推進(jìn)會(huì)精神的情況演講如下：依照會(huì)議布置。

一、及時(shí)傳達(dá)會(huì)議精神

組織局黨組成員、紀(jì)檢監(jiān)察員認(rèn)真學(xué)習(xí)了同志和同志在全市廉政風(fēng)險(xiǎn)防控試點(diǎn)工作階段性總結(jié)暨現(xiàn)場(chǎng)推進(jìn)會(huì)上的講局黨組會(huì)、市直勞動(dòng)保證系統(tǒng)紀(jì)檢監(jiān)察員會(huì)上。

真正把思想、認(rèn)識(shí)和行動(dòng)統(tǒng)一到市委、市紀(jì)委的要求上來(lái)，話精神。局黨組書記、局長(zhǎng)成斌要求局黨組成員要深刻領(lǐng)會(huì)同志和同志精神。切實(shí)把廉政風(fēng)險(xiǎn)防控試點(diǎn)工作作為一項(xiàng)重要任務(wù)抓緊抓好，要進(jìn)一步加強(qiáng)領(lǐng)導(dǎo)，精心謀劃，科學(xué)組織，切實(shí)在加大工作力度、挖掘工作深度、拓展工作廣度”上下功夫，全力推動(dòng)試點(diǎn)工作取得實(shí)效。

二、深化廉政教育。

一、政府防范證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的行為評(píng)價(jià)

我國(guó)政府防范風(fēng)險(xiǎn)的行為特征，是在證券市場(chǎng)發(fā)展進(jìn)程中不斷探索并逐步形成的。在經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)軌中誕生和發(fā)展的我國(guó)證券市場(chǎng)，大多數(shù)上市公司治理結(jié)構(gòu)存在先天性“缺陷”，不規(guī)范運(yùn)作比較普遍，90％以上的中小投資者普遍缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，從而決定了我國(guó)證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)防范難度較大。因此，防范證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，保證證券市場(chǎng)穩(wěn)定發(fā)展，理所當(dāng)然地成為我國(guó)證券監(jiān)管的首要任務(wù)。從一定意義上講，中國(guó)證券市場(chǎng)10年的發(fā)展歷史，也是風(fēng)險(xiǎn)逐步積累與防范、控制、化解不斷交替的歷史。以《證券法》的頒布實(shí)施為分界線，政府防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的行為，基本上可以劃分為兩個(gè)階段。

第一階段，從證券市場(chǎng)建立到1999年上半年。風(fēng)險(xiǎn)防范的重點(diǎn)在于對(duì)二級(jí)市場(chǎng)波動(dòng)程度的直接調(diào)控。具體手段包括行政干預(yù)、增加股市供給、借助輿論工具及稅收等手段直接調(diào)控股市。如1994年7月底的“三大政策”救市，1995年停止國(guó)債期貨交易，以及1996年下半年至1997年上半年的一系列政策調(diào)控。這一時(shí)期，政府風(fēng)險(xiǎn)防范行為的目標(biāo)在于建立相對(duì)穩(wěn)定的政策調(diào)控機(jī)制。由于政府行為的巨大強(qiáng)制性，在市場(chǎng)規(guī)模較小的情況下反而加劇了市場(chǎng)的波動(dòng)。

第二階段，自《證券法》頒布至今。風(fēng)險(xiǎn)防范的重點(diǎn)已不再局限于二級(jí)市場(chǎng)，而是開(kāi)始注重研究風(fēng)險(xiǎn)的根源，并對(duì)市場(chǎng)各參與主體的行為進(jìn)行規(guī)范。這一時(shí)期，政府防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的理念已經(jīng)開(kāi)始發(fā)生轉(zhuǎn)變，并逐步認(rèn)識(shí)到：證券市場(chǎng)各參與主體是市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)主體，主體行為的不規(guī)范是市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)源。因此，規(guī)范市場(chǎng)主體行為，便成為政府防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的必然選擇。具體體現(xiàn)在以下各方面：

1．規(guī)范上市公司行為。強(qiáng)化上市公司信息披露?！蹲C券法》實(shí)施以來(lái)，政府把工作的著力點(diǎn)更多地放在信息披露監(jiān)管這一基礎(chǔ)工作上，逐步建立強(qiáng)制性信息披露制度。一是先后制訂了涉及公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露的要求、內(nèi)容、格式及編報(bào)等一系列規(guī)章，使上市公司信息披露有章可循。二是要求上市公司在首次發(fā)行、公募增發(fā)、年報(bào)、中報(bào)、并購(gòu)、重大事件等方面，必須真實(shí)、完整、及時(shí)地進(jìn)行信息披露。所有這些，使投資者比以往任何時(shí)候能夠得到上市公司更多的公開(kāi)信息，信息的真實(shí)程度也得到加強(qiáng)。但必須注意到，在信息披露的執(zhí)行方面，仍然存在比較嚴(yán)重的問(wèn)題：有的對(duì)關(guān)聯(lián)交易避重就輕；有的對(duì)經(jīng)營(yíng)情況與回顧介紹不詳；有的對(duì)隨意改變資金投向所做的解釋難以使人信服等。尤其是在涉及嚴(yán)重影響股票價(jià)格的公司業(yè)績(jī)重大變化、重大并購(gòu)事件等方面，有些上市公司信息披露的準(zhǔn)確性和及時(shí)性，與股票價(jià)格表現(xiàn)形成強(qiáng)烈的時(shí)間反差，致使市場(chǎng)的有效性受到不同程度的破壞，表現(xiàn)出對(duì)廣大中小投資者十分的不公平。

健全法人治理結(jié)構(gòu)。我國(guó)上市公司法人治理結(jié)構(gòu)存在著嚴(yán)重問(wèn)題。一些大股東利用在上市公司的相對(duì)控股地位，操縱股東大會(huì)和董事會(huì)，致使公司資產(chǎn)重組、出售、抵押、擔(dān)保等重大事項(xiàng)完全體現(xiàn)大股東意志，關(guān)聯(lián)交易眾多，監(jiān)事會(huì)形同虛設(shè)。為了進(jìn)一步改進(jìn)上市公司法人治理結(jié)構(gòu)，借鑒國(guó)際慣例，建立獨(dú)立董事制度已成為規(guī)范法人治理結(jié)構(gòu)的必然選擇。但同時(shí)也面臨著一系列問(wèn)題：獨(dú)立董事如何產(chǎn)生?獨(dú)立董事真的獨(dú)立嗎?獨(dú)立董事有相對(duì)于其他董事足夠多的智慧嗎?獨(dú)立董事之間的意見(jiàn)能夠一致嗎?如果這些問(wèn)題處理失當(dāng)，獨(dú)立董事又可能成為上市公司另一個(gè)潛在的風(fēng)險(xiǎn)因素。實(shí)事上，完善上市公司法人治理結(jié)構(gòu)是一項(xiàng)系統(tǒng)工程。首先，必須對(duì)上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)進(jìn)行多元化的調(diào)整，解決“一股獨(dú)大”問(wèn)題，緩解股權(quán)過(guò)于集中的現(xiàn)象，使上市公司股東之間形成制衡機(jī)制；其次；強(qiáng)化董事會(huì)的誠(chéng)信義務(wù)和法律責(zé)任，發(fā)揮獨(dú)立董事在公司重大決策問(wèn)題上監(jiān)管作用。再次，強(qiáng)化監(jiān)事會(huì)作用，建立真正意義上的監(jiān)事會(huì)，賦予監(jiān)事會(huì)實(shí)際監(jiān)督權(quán)力，尤其是對(duì)財(cái)務(wù)的獨(dú)立監(jiān)督；最后實(shí)行第一大股東(包括其關(guān)聯(lián)股東)回避制度，建立中小股東的累積投票權(quán)制度，通過(guò)制度保障投資者的權(quán)益平等。

一、道德風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵

道德風(fēng)險(xiǎn)最早是保險(xiǎn)學(xué)中的一個(gè)概念，指投保人投保后，對(duì)其保險(xiǎn)標(biāo)的的注意程度會(huì)降低，從而增大了保險(xiǎn)標(biāo)的的風(fēng)險(xiǎn)程度。經(jīng)濟(jì)學(xué)家對(duì)這個(gè)概念一般化后，主要指委托人和人之間信息不對(duì)稱導(dǎo)致人為追求自身利益最大化，損害委托人的利益而不必為其承擔(dān)責(zé)任的行為。這種情況下，道德風(fēng)險(xiǎn)常常被稱為“道德敗壞”。它包括事前道德風(fēng)險(xiǎn)（即逆向選擇）和事后道德風(fēng)險(xiǎn)，前者被稱為隱藏信息的道德風(fēng)險(xiǎn)，后者被稱為隱藏行動(dòng)的道德風(fēng)險(xiǎn)。廣義的道德風(fēng)險(xiǎn)不僅包括狹義的道德風(fēng)險(xiǎn)，還包括由于人責(zé)任的有限性等原因?qū)е氯诵睦砩系氖韬龃笠鈱?duì)委托人造成損失的風(fēng)險(xiǎn)行為，即心理風(fēng)險(xiǎn)。在這種道德風(fēng)險(xiǎn)事故中人并不具有不道德或者違法傾向，只是由于心理上的疏忽大意導(dǎo)致了道德風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。在這些情況下，是由于委托人不能對(duì)人的心理、行為準(zhǔn)確了解和控制造成，所以也屬于道德風(fēng)險(xiǎn)。本文研究的道德風(fēng)險(xiǎn)主要指狹義的道德風(fēng)險(xiǎn)中事后道德風(fēng)險(xiǎn)。這種道德風(fēng)險(xiǎn)常常被稱為“隱藏行動(dòng)的道德風(fēng)險(xiǎn)”，對(duì)于這種道德風(fēng)險(xiǎn)，學(xué)界有兩種不同的看法：一種認(rèn)為它是一種敗德行為，是由于人的不誠(chéng)實(shí)和不正直導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)事故的發(fā)生或擴(kuò)大；另一種認(rèn)為是由于信息不對(duì)稱導(dǎo)致的人在自身利益最大化的過(guò)程中使委托人利益受損的情況，并不必然地反映人的道德敗壞，它是經(jīng)紀(jì)人最大化自身利益時(shí)所產(chǎn)生的一種負(fù)面效應(yīng)。現(xiàn)實(shí)生活中，往往是以上兩種情況混雜在一起。

二、失業(yè)保險(xiǎn)中的道德風(fēng)險(xiǎn)及表現(xiàn)形式

1.失業(yè)保險(xiǎn)中的道德風(fēng)險(xiǎn)的定義。失業(yè)保險(xiǎn)產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，最初是由20世紀(jì)70年代的勞動(dòng)經(jīng)濟(jì)學(xué)家們提出的。他們從微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的視角來(lái)研究失業(yè)保險(xiǎn)制度對(duì)勞動(dòng)力供給行為產(chǎn)生的影響，特別是工作搜尋理論的出現(xiàn)，為經(jīng)濟(jì)學(xué)研究失業(yè)者的理性行為提供了重要的分析工具。具體來(lái)說(shuō)，失業(yè)保險(xiǎn)中的道德風(fēng)險(xiǎn)主要是指在失業(yè)保險(xiǎn)制度下，保險(xiǎn)方（失業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)）和被保險(xiǎn)方（參保人、失業(yè)者）兩方當(dāng)事人存在著信息強(qiáng)弱不對(duì)等關(guān)系，保險(xiǎn)雙方的其中一方失業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)不能觀測(cè)到另外一方參保人的失業(yè)的真正原因、失業(yè)期間有無(wú)求職要求、是否積極努力地尋找工作等情況，因此處于信息的相對(duì)劣勢(shì)方，而參保人在失業(yè)后成為受益方，他（或她）對(duì)自身失業(yè)原因、生活狀況、工作環(huán)境以及工作搜尋努力程度等都有全面的把握，因此被保險(xiǎn)人處于信息的優(yōu)勢(shì)方。這樣，典型的道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題便在失業(yè)保險(xiǎn)領(lǐng)域產(chǎn)生了。

2.失業(yè)保險(xiǎn)制度中道德風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式。在失業(yè)保險(xiǎn)領(lǐng)域，道德風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式有以下幾個(gè)方面：

（1）自愿失業(yè)問(wèn)題。失業(yè)保險(xiǎn)道德風(fēng)險(xiǎn)中的自愿失業(yè)是指參保人因主觀原因而導(dǎo)致失業(yè)，其目的在于獲得一定數(shù)額失業(yè)保險(xiǎn)金的行為。在失業(yè)保險(xiǎn)制度中，失業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在認(rèn)定參保人失業(yè)事實(shí)時(shí)，很難準(zhǔn)確把握失業(yè)人員是否因主觀原因而導(dǎo)致失業(yè)的發(fā)生。部分參保人利用自身的信息優(yōu)勢(shì)，主動(dòng)自愿失業(yè)，冒充失業(yè)人員領(lǐng)取失業(yè)保險(xiǎn)金。雖然失業(yè)保險(xiǎn)金的數(shù)額有限，不可能完全滿足失業(yè)人員的現(xiàn)實(shí)需要，但失業(yè)保險(xiǎn)金是在參保人不參加任何工作的情況下發(fā)放的，因此失業(yè)保險(xiǎn)金對(duì)于自愿失業(yè)者來(lái)說(shuō)還是具有一定的吸引力的。

摘要：在賒銷交易盛行的背景下，賣方多采用保理業(yè)務(wù)來(lái)減輕資金壓力，規(guī)避壞賬風(fēng)險(xiǎn)。保理業(yè)務(wù)下，盡管賣方無(wú)追索權(quán)的賣斷了遠(yuǎn)期應(yīng)收賬款，獲得了保理商的買方信用擔(dān)保，但他仍須面對(duì)諸多貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)，特別是貿(mào)易糾紛風(fēng)險(xiǎn)。本文分析了各種貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)，提出了防范措施。

關(guān)鍵詞：賣方保理貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)

伴隨著日趨激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，為了吸引客戶和增強(qiáng)貿(mào)易競(jìng)爭(zhēng)力，越來(lái)越多的賣方采用賒銷或者遠(yuǎn)期托收等結(jié)算方式銷售貨物，由此引致的遠(yuǎn)期應(yīng)收賬款給企業(yè)帶來(lái)了資金壓力，蘊(yùn)藏著壞賬風(fēng)險(xiǎn)，已經(jīng)成為賣方的1大心病。

正是在這1背景下，具有貿(mào)易融資、資信調(diào)查、買方信用擔(dān)保、應(yīng)收賬款管理等多種功能的保理業(yè)務(wù)受到了賣方越來(lái)越多地青睞和重視，并在我國(guó)獲得了廣泛傳播和迅猛發(fā)展。

1、賣方在保理業(yè)務(wù)中面臨的貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)分析

在賒銷貿(mào)易中，賣方面對(duì)的主要風(fēng)險(xiǎn)是履約風(fēng)險(xiǎn)和買方信用風(fēng)險(xiǎn)，前者主要是賣方能否按時(shí)按質(zhì)按量的交貨，后者主要是買方能否及時(shí)足額付款，否則就會(huì)造成拖欠或壞賬風(fēng)險(xiǎn)。買賣雙方若發(fā)生貿(mào)易糾紛，不能有效妥善解決，會(huì)演變成貿(mào)易糾紛風(fēng)險(xiǎn)。