導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫好一篇保險(xiǎn)公司業(yè)績(jī)獎(jiǎng)勵(lì)方案，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

一、建立完善的保險(xiǎn)公司治理機(jī)制的必要性

按照西方現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)學(xué)家的說(shuō)法，公司治理機(jī)制是公司的股東和債權(quán)人保護(hù)其資金投入不受侵犯的一種制度安排。由此可見(jiàn)，建立和實(shí)施這一制度的目的就是為了保證公司管理層忠于職守，履行義務(wù)和承擔(dān)責(zé)任，讓他們從公司的最大利益出發(fā)行事，并必須就自己的行為對(duì)公司股東及其他利益群體負(fù)責(zé)。但這僅是一種理論描述的理想境界，而在公司的實(shí)際經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中要達(dá)到這一目標(biāo)，就必須首先解決好兩個(gè)問(wèn)題：一是委托問(wèn)題；二是交易費(fèi)用的存在使得委托方與方不能通過(guò)完全的合約來(lái)解決的問(wèn)題。

委托問(wèn)題是伴隨著公司的所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)相分離而產(chǎn)生的。西方經(jīng)濟(jì)學(xué)家認(rèn)為，受雇管理企業(yè)的經(jīng)理在工作中一般不會(huì)像業(yè)主那樣盡心盡力。20世紀(jì)30年代，西方經(jīng)濟(jì)學(xué)家就公司所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)分離后委托人與人（經(jīng)理層）之間的利益背離問(wèn)題作了經(jīng)濟(jì)學(xué)分析，他們認(rèn)為，由于委托人與人之間利益背離和委托人信息成本過(guò)高的原因而導(dǎo)致的監(jiān)控不完全，就會(huì)使得公司經(jīng)理人員所作的經(jīng)營(yíng)決策偏離投資者（即委托人）所追求的最大利益的目標(biāo)，而更熱衷于去追求公司規(guī)模的最大化，因?yàn)榻?jīng)理人員的權(quán)力、地位和報(bào)酬實(shí)際是與公司的規(guī)模呈正相關(guān)關(guān)系的。更為嚴(yán)重的是，一些道德素質(zhì)低下的經(jīng)理人員還會(huì)通過(guò)諸如擴(kuò)大不正當(dāng)?shù)脑诼毾M(fèi)，以純粹個(gè)人目的高價(jià)或低價(jià)收購(gòu)等手段，監(jiān)守自盜等手段來(lái)侵占委托人的利益。對(duì)此，有人設(shè)想，能夠在委托人與人之間簽訂完全的合約，杜絕在委托關(guān)系中一切不利于委托人利益的問(wèn)題發(fā)生。但事實(shí)正如前所述，信息不對(duì)稱和交易費(fèi)用的存在，注定了委托方總是不可能獲得與方一致的信息，并由此而導(dǎo)致合約的不完全性。

由于我國(guó)保險(xiǎn)公司的改革是由計(jì)劃經(jīng)濟(jì)向市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的逐步過(guò)渡，因此，在公司治理機(jī)制方面存在的問(wèn)題遠(yuǎn)較外國(guó)公司復(fù)雜得多。首先，從計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)期延續(xù)至今的我國(guó)國(guó)有獨(dú)資保險(xiǎn)公司的體制，產(chǎn)權(quán)有待于進(jìn)一步明晰。盡管國(guó)有獨(dú)資保險(xiǎn)公司的資本金由國(guó)家全額撥款，但究竟其投資單位是誰(shuí)，是國(guó)家還是其他管理部門，不夠明確，由于產(chǎn)權(quán)不夠明晰，責(zé)權(quán)也就難以分明。國(guó)有股份制保險(xiǎn)公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)雖然要較國(guó)有獨(dú)資保險(xiǎn)公司好一些，但也大多集中在國(guó)家或?yàn)閿?shù)不多的幾家大的國(guó)有公司手中，民營(yíng)資本尚不能投入到保險(xiǎn)公司中。在國(guó)家獨(dú)資或控股的公司體制下，政企不分的情況還比較突出，不論是國(guó)有獨(dú)資保險(xiǎn)公司還是股份制保險(xiǎn)公司，在政府的行政級(jí)別序列中都能找到自己的名份，且國(guó)有獨(dú)資保險(xiǎn)公司的內(nèi)部機(jī)構(gòu)設(shè)置與政府部門的設(shè)置對(duì)應(yīng)，從公司總經(jīng)理到部門經(jīng)理都由政府部門任命，由于各政府部門的利益又不一定能完全代表國(guó)家所有者的利益，最終往往導(dǎo)致所有者的缺位。但政府官員及其有關(guān)人員卻有很高的熱情和積極性去干涉和控制公司的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，甚至從中牟利，使真正的股東沒(méi)有能力和積極性去監(jiān)督和控制保險(xiǎn)公司的各級(jí)經(jīng)理人員，從而使全民所有的保險(xiǎn)公司有名無(wú)實(shí)。其次，國(guó)有獨(dú)資或國(guó)有股份制保險(xiǎn)公司尚沒(méi)有真正解決好對(duì)各級(jí)經(jīng)理人員的選擇激勵(lì)和制約的問(wèn)題。對(duì)各級(jí)經(jīng)理人員的選擇、激勵(lì)和制約，即使股份制保險(xiǎn)公司已逐步有了一些制度安排，但也遠(yuǎn)沒(méi)有將其納入到人才市場(chǎng)、資本市場(chǎng)以及產(chǎn)品市場(chǎng)的運(yùn)作之中。再次，國(guó)有獨(dú)資保險(xiǎn)公司的存在，對(duì)形成公平有序的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境也是一種很大的障礙。

對(duì)上述問(wèn)題的分析表明，在我國(guó)保險(xiǎn)公司建立完善的治理機(jī)制不僅十分必要，而且還非常緊迫。

二、建立完善的保險(xiǎn)公司治理機(jī)制的標(biāo)準(zhǔn)

第一，保險(xiǎn)公司的剩余索取權(quán)與控制權(quán)應(yīng)盡可能對(duì)應(yīng)，即擁有剩余索取權(quán)和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的人應(yīng)擁有控制權(quán)；或者反之，擁有控制權(quán)的人應(yīng)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

第二，經(jīng)理人員的補(bǔ)償收入應(yīng)與保險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)掛鉤，而不應(yīng)是固定合約的支付，由于經(jīng)理人員對(duì)公司經(jīng)營(yíng)決策擁有“自然”的控制權(quán)，因而在難以將其每一具體的經(jīng)營(yíng)決策行為—一寫入合約并實(shí)施有效監(jiān)督的情況下，就必須給予他們一定的公司股份，讓其擁有一定的公司剩余分享權(quán)，并使其報(bào)酬與公司的股票價(jià)格密切地關(guān)聯(lián)起來(lái)，以促使其努力工作。

第三，保險(xiǎn)公司的資本所有者應(yīng)擁有選擇和監(jiān)督經(jīng)理人員的權(quán)威。因?yàn)橹挥泄镜馁Y本所有者才是根本和最終的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)者，也只有他們才最有資格去選擇、激勵(lì)好的經(jīng)理和監(jiān)督、解雇差的經(jīng)理。

第四，最佳保險(xiǎn)公司的治理體制應(yīng)是一種狀態(tài)依存的控制結(jié)構(gòu)，也就是說(shuō)，控制權(quán)應(yīng)與自然狀態(tài)相關(guān)，不同狀態(tài)下的公司應(yīng)由不同的利益要求者控制。這是因?yàn)樵谝粋€(gè)合約不完備或者說(shuō)充滿不確定性的經(jīng)濟(jì)中，只有狀態(tài)依存控制才能使經(jīng)營(yíng)者和資本所有者的利益達(dá)到最佳的一致。所以在合約不完備的情況下，僅僅基于公司業(yè)績(jī)的貨幣獎(jiǎng)勵(lì)并不能有效地約束經(jīng)理人員，而應(yīng)讓外部人擁有公司的控制權(quán)，讓他們根據(jù)公司業(yè)績(jī)的好壞來(lái)采取相應(yīng)的對(duì)策。讓外部人擁有公司的證券就是為了激勵(lì)其適當(dāng)干預(yù)公司。當(dāng)公司業(yè)績(jī)優(yōu)良時(shí)，外部人應(yīng)以少干預(yù)公司事務(wù)作為對(duì)經(jīng)理人員的獎(jiǎng)勵(lì)；而當(dāng)公司業(yè)績(jī)欠佳時(shí)，外部人應(yīng)加強(qiáng)對(duì)公司的干預(yù)以作為對(duì)經(jīng)理人員的懲罰；在通常條件下，當(dāng)公司業(yè)績(jī)優(yōu)良時(shí)，股東應(yīng)擁有對(duì)公司的控制權(quán)，而當(dāng)公司處境艱難時(shí)，債權(quán)人就應(yīng)當(dāng)擁有對(duì)公司的控制權(quán)，因?yàn)閺母深A(yù)公司的效果看，公司股東要遠(yuǎn)比債權(quán)人的作用弱（股東往往會(huì)表現(xiàn)出心慈手軟，下不了手）。

第五，為了解決小投資者的搭便車問(wèn)題，股權(quán)不應(yīng)過(guò)于集中于極個(gè)別大股東手中，而應(yīng)讓股權(quán)適當(dāng)集中在若干個(gè)大股東的手中。三、建立完善的保險(xiǎn)公司治理機(jī)制的建議

第一，應(yīng)實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)公司投資主

體的多元化。根據(jù)黨的十五大決議的精神，國(guó)有經(jīng)濟(jì)要進(jìn)行戰(zhàn)略性調(diào)整。只有那些關(guān)系國(guó)家經(jīng)濟(jì)命脈的企業(yè)才需要國(guó)家獨(dú)資或組對(duì)控制，而由于保險(xiǎn)屬于非國(guó)家經(jīng)濟(jì)命脈行業(yè)，因此，對(duì)保險(xiǎn)公司不能實(shí)行國(guó)家獨(dú)資或絕對(duì)控股或股權(quán)高度集中在某一個(gè)國(guó)有公司手中，而應(yīng)使保險(xiǎn)公司的投資主體多元化，從而強(qiáng)化對(duì)公司經(jīng)理人員的內(nèi)部約束機(jī)制。因此，可考慮引入國(guó)有法人以及“戰(zhàn)略性”投資者，將國(guó)家全部持有或絕對(duì)或高比例控股的股權(quán)結(jié)構(gòu)，變?yōu)槎鄠€(gè)國(guó)有法人相對(duì)持股、公司內(nèi)部職工持股以及公司外部其它機(jī)構(gòu)投資者保持相當(dāng)比重的股權(quán)結(jié)構(gòu)。這就克服了國(guó)有保險(xiǎn)公司資本所有者“非人格化”的缺點(diǎn)，各種利益主體會(huì)出于自身利益對(duì)公司經(jīng)理人員的行為形成嚴(yán)格的監(jiān)督與約束。

第二，應(yīng)強(qiáng)化保險(xiǎn)公司董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的職能。應(yīng)在保險(xiǎn)公司董事會(huì)中，實(shí)行外聘董事不少于二分之一，專家董事（法律專家、財(cái)務(wù)審計(jì)專家、管理咨詢專家及各類技術(shù)專家）不少于三分之一的制度，保證公司董事會(huì)不為“內(nèi)部人”所左右，使外部專家與公司經(jīng)理層隔開(kāi)直接的利益關(guān)聯(lián)。董事長(zhǎng)與總經(jīng)理應(yīng)盡可能分設(shè)，董事會(huì)與總經(jīng)理室的人員也要盡量減少重合，以使作為國(guó)有資產(chǎn)授權(quán)代表的董事長(zhǎng)和董事會(huì)人員能相對(duì)獨(dú)立地行使監(jiān)督經(jīng)理層的權(quán)責(zé)，構(gòu)成制衡關(guān)系。要落實(shí)保險(xiǎn)公司監(jiān)事會(huì)的力量，并明確其權(quán)責(zé)，賦予監(jiān)事會(huì)查閱帳目、委托審計(jì)、技術(shù)咨詢、出具結(jié)論和建議獎(jiǎng)懲等的權(quán)限，以強(qiáng)化監(jiān)事會(huì)對(duì)公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的監(jiān)控力度。

第三，應(yīng)建立和完善對(duì)保險(xiǎn)公司經(jīng)理人員的硬性約束機(jī)制。要設(shè)定一個(gè)解聘經(jīng)理人員的明確標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)達(dá)不到此標(biāo)準(zhǔn)的經(jīng)理人員，應(yīng)毫不留情地予以免職。根據(jù)我國(guó)實(shí)際，為建立和完善對(duì)保險(xiǎn)公司經(jīng)理人員的制約機(jī)制，公司必須盡快建立健全以下制度：1．經(jīng)營(yíng)和投資決策制度；2．公司財(cái)務(wù)管理制度，包括企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)費(fèi)開(kāi)支制度、審批制度、財(cái)務(wù)公開(kāi)制度、審計(jì)制度等；3．內(nèi)部分配制度，包括工資、資金分配的原則和形式、方案的制定和審定程序等；4．人事管理制度，包括職工招聘、人事任免的基本原則、權(quán)限劃分、基本程序、回避要求、辭職辭退、紀(jì)律處分等；5．經(jīng)理人員的人事權(quán)限及制約方式，對(duì)高層管理人員及重要崗位的人事任免應(yīng)堅(jiān)持民主決策。在建立健全各項(xiàng)規(guī)章制度的基礎(chǔ)上，公司要抓好各項(xiàng)規(guī)章制度的貫徹落實(shí)，通過(guò)公司內(nèi)部健全的規(guī)章制度和內(nèi)部控制制約經(jīng)理人員的行為，使經(jīng)理人員的一切活動(dòng)有法可依，使其權(quán)力自覺(jué)地納入到良性運(yùn)行的軌道。

篇2

[關(guān)鍵詞]新酬管理；保險(xiǎn)公司；營(yíng)銷員

一、薪酬相關(guān)概念解析

（一）薪酬結(jié)構(gòu)

廣義的薪酬即報(bào)酬，是指企業(yè)員工因向企業(yè)提供了勞動(dòng)而獲得的各種形式的回報(bào)。報(bào)酬可分為內(nèi)在報(bào)酬和外在報(bào)酬兩大部分。

內(nèi)在報(bào)酬是員工由工作本身而獲得的滿足感，是精神形態(tài)的報(bào)酬。包括：參與決策權(quán)；自由分配工作時(shí)間與方式；較多的職權(quán)；較有興趣的工作；活動(dòng)的多元化。

外在的報(bào)酬則以物質(zhì)形態(tài)方式表示，包括直接的薪酬、間接薪酬及非財(cái)務(wù)性報(bào)酬。其中，直接薪酬則包括基本工資、獎(jiǎng)金、股票期權(quán)等；間接薪酬即各種福利；非財(cái)務(wù)性報(bào)酬是指與職務(wù)相關(guān)的一些特殊待遇，如私人秘書、動(dòng)聽(tīng)的頭銜、偏愛(ài)的辦公室裝潢、特定停車位、寬裕的午餐時(shí)間等。

狹義的薪酬，則指企業(yè)向員工支付的各種形式的現(xiàn)金和實(shí)物，是廣義薪酬中的外在報(bào)酬部分，也可稱為貨幣性報(bào)酬或經(jīng)濟(jì)性報(bào)酬。

薪酬應(yīng)該包括：基本薪資、獎(jiǎng)勵(lì)薪資、附加薪資、福利。

基本薪資根據(jù)員工的工作熟練程度、復(fù)雜程度、責(zé)任大小、以及工作強(qiáng)度

為基準(zhǔn)，按員工完成定額任務(wù)的實(shí)際勞動(dòng)消耗而計(jì)付的薪資。它是員工薪資的主體部分和穩(wěn)定部分。

獎(jiǎng)勵(lì)薪資根據(jù)員工超額完成任務(wù)、以及優(yōu)異的工作成績(jī)而支付的薪資。其作用在于鼓勵(lì)員工提高勞動(dòng)生產(chǎn)率(或工作效率)和工作質(zhì)量，所以又稱“效率薪資”或“刺激薪資”。

附加薪資為了補(bǔ)償和鼓勵(lì)員工從事特殊工作而支付的薪資。它有利于吸引員工從事某些對(duì)公司來(lái)說(shuō)具有特殊意義的工作。

福利為了吸引員工到企業(yè)工作或維持企業(yè)骨干人員的穩(wěn)定而支付的作為基本薪資的補(bǔ)充的若干項(xiàng)目，如失業(yè)金、養(yǎng)老金、午餐費(fèi)、醫(yī)療費(fèi)、退休金以及利潤(rùn)分紅等。

（二）薪酬功能

一般來(lái)講支付給員工的薪酬具有以下三種基本功能：

1、維持功能。也可以稱為生存功能，即薪酬要能換得勞動(dòng)者維持其生存所必須的基本物質(zhì)。包括基本的吃、穿、住、行等方面的物質(zhì)。其基準(zhǔn)是最低生活收入。

2、保障功能。保障功能指勞動(dòng)者所獲得的薪酬收入除了必須滿足其本次的生存需要的花費(fèi)之外，還要能提供保障勞動(dòng)者為下一次的勞動(dòng)提供所花費(fèi)的“維護(hù)”成本的支出。

3、激勵(lì)功能。激勵(lì)功能是指勞動(dòng)者提供了超過(guò)工作標(biāo)準(zhǔn)的勞動(dòng)所獲得的補(bǔ)償收入。它是按“勞”分配的表現(xiàn)形式之一，多“勞”多得。這里的“勞不僅包括簡(jiǎn)單意義上的體力勞動(dòng)，也包括復(fù)雜的腦力勞動(dòng)，如技術(shù)創(chuàng)新勞動(dòng)、管理創(chuàng)新勞動(dòng)等。

二、保險(xiǎn)營(yíng)銷員的薪酬管理制度中存在的問(wèn)題

隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)也取得了巨大的成就，但保險(xiǎn)公司薪酬策略的缺失已經(jīng)導(dǎo)致了薪酬管理方面的種種問(wèn)題，其弊端也越來(lái)越明顯，主要問(wèn)題表現(xiàn)在：

（一）系統(tǒng)性低，缺乏長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的眼光

保險(xiǎn)公司的營(yíng)銷人員薪酬管理體系往往是通過(guò)多次的薪酬改革形成的。在改革過(guò)程中，不同時(shí)期會(huì)制定出不同的薪酬管理體系，這些體系多是為了解決眼前的問(wèn)題，如基本工資調(diào)高、增減福利項(xiàng)目等，并非全盤考慮，這就有可能忽略工資、獎(jiǎng)金和福利等薪酬要素之間的關(guān)聯(lián)性。同時(shí)由于不同時(shí)期薪酬管理體系的設(shè)計(jì)人員的差異性而導(dǎo)致設(shè)計(jì)不夠系統(tǒng)化，各種制度強(qiáng)調(diào)的導(dǎo)向分散或都強(qiáng)調(diào)同一導(dǎo)向，使各項(xiàng)制度的綜合作用得不到有效發(fā)揮，使保險(xiǎn)公司不能取得長(zhǎng)期的競(jìng)爭(zhēng)力。如底薪+提成制，多數(shù)中國(guó)保險(xiǎn)公司采用只此種分配制度。一般企業(yè)底薪200——600元，提成比例根據(jù)銷售額大小從1%——10%不等。另外，也有保險(xiǎn)公司根據(jù)銷售指標(biāo)的達(dá)成比率提取，提成收入占總收入的60%——80%。這樣使得營(yíng)銷人員的才能不能完全的發(fā)揮出來(lái)，不利于保險(xiǎn)公司銷售業(yè)績(jī)的提升。

（二）薪酬與經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略錯(cuò)位

這方面的表現(xiàn)很多，如有的保險(xiǎn)公司聲明它的戰(zhàn)略之一是成為市場(chǎng)上的領(lǐng)先者，但該保險(xiǎn)公司卻將薪水標(biāo)準(zhǔn)定位于中檔水平，且獎(jiǎng)金只授予做出出色業(yè)績(jī)的營(yíng)銷人員。保險(xiǎn)公司往往著重于獎(jiǎng)勵(lì)短期經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，這易于導(dǎo)致?tīng)I(yíng)銷人員的短視行為，可能會(huì)放棄或忽視一些對(duì)于保險(xiǎn)公司長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展有著決定性影響的工作，如新市場(chǎng)的開(kāi)拓。每個(gè)保險(xiǎn)公司都希望利潤(rùn)最大化，應(yīng)該強(qiáng)調(diào)保險(xiǎn)公司整體業(yè)績(jī)，團(tuán)隊(duì)協(xié)作，但實(shí)際中卻往往過(guò)分強(qiáng)調(diào)營(yíng)銷人員的個(gè)人業(yè)績(jī)考核與激勵(lì)，這必將會(huì)影響到營(yíng)銷人員之間的協(xié)作精神，從而影響組織整體的運(yùn)作能力，最終導(dǎo)致保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)管理鏈條的斷裂；而過(guò)分強(qiáng)調(diào)團(tuán)體的利益，又會(huì)使?fàn)I銷人員產(chǎn)生吃大鍋飯的思想。

（三）缺乏考核基礎(chǔ)，無(wú)法達(dá)到良好的激勵(lì)效果

薪酬的激勵(lì)力度取決于薪酬與績(jī)效的匹配程度以及營(yíng)銷人員個(gè)人利益與保險(xiǎn)公司利益的結(jié)合程度。目前我國(guó)大多數(shù)保險(xiǎn)公司僅僅把薪酬作為員工收益的一種支付手段，并不重視薪酬的激勵(lì)功能，尤其是長(zhǎng)期激勵(lì)作用。如平安歷來(lái)的銷售人員分配模式都是低底薪+中等水平的提成。銷售人員的收入多少僅只與銷售業(yè)績(jī)即保費(fèi)收入有關(guān)，完全是數(shù)字說(shuō)話。而是否配合公司的整體需要，是否有有效的信息反饋等似乎一概與銷售人員無(wú)關(guān)，對(duì)于公司管理層的一些部署和要求，做好了是應(yīng)份，做不好就扣罰，造成銷售人員與管理人員不免有些對(duì)抗情緒，不合作情緒。出于物質(zhì)需求、出于經(jīng)濟(jì)需求銷售人員也會(huì)盡力爭(zhēng)取更多的保費(fèi)、更好的業(yè)績(jī)，但這在銷售人員看似乎只是個(gè)人的事，公司對(duì)己身只有束縛而缺乏指導(dǎo)、激勵(lì)。銷售人員對(duì)公司也漸趨漠不關(guān)心，使得保險(xiǎn)公司失去活力而影響保險(xiǎn)公司的發(fā)展。

（四）較注重物質(zhì)報(bào)酬，不注重非物質(zhì)報(bào)酬

薪酬系統(tǒng)作為保險(xiǎn)公司激勵(lì)系統(tǒng)最重要的組成部分還需要其他激勵(lì)制度來(lái)補(bǔ)充，特別是非物質(zhì)報(bào)酬的激勵(lì)手段，如建立起包括保健計(jì)劃、非工作時(shí)間的給付，以及較寬裕的午餐時(shí)間、特定的停車位，還包括參與決策、承擔(dān)較大責(zé)任、個(gè)人成長(zhǎng)的機(jī)會(huì)、活動(dòng)的多元豐富化等等。目前很多保險(xiǎn)公司尚未真正認(rèn)識(shí)到非物質(zhì)報(bào)酬的重要性，對(duì)非物質(zhì)報(bào)酬的激勵(lì)手段也較為忽略，從而造成營(yíng)銷員的浪費(fèi)和保險(xiǎn)公司的損失。

三、保險(xiǎn)營(yíng)銷員的薪酬管理制度改革方向

（一）改革營(yíng)銷員的福利制度

1、實(shí)行等級(jí)福利待遇

長(zhǎng)期以來(lái)，福利平均主義盛行，福利與營(yíng)銷員的業(yè)績(jī)沒(méi)有太大聯(lián)系，對(duì)營(yíng)銷員起不到多少激勵(lì)作用。完善營(yíng)銷員等級(jí)福利待遇制度，設(shè)立營(yíng)銷員等級(jí)，從體制上杜絕福利平均主義的弊端，根據(jù)營(yíng)銷員的等級(jí)不同分為不同的福利等級(jí)，不同等級(jí)的人員享有不同的福利待遇。

2、實(shí)行保險(xiǎn)公司福利形式的多樣化

有的保險(xiǎn)公司沒(méi)有考慮到營(yíng)銷員的個(gè)性化需求，福利物品與營(yíng)銷員的需要相脫節(jié)，力求用一種物品去滿足所有營(yíng)銷員的需要，營(yíng)銷員并沒(méi)有權(quán)利決定自己的福利狀況。實(shí)行讓營(yíng)銷員自由選擇他們所需要的福利，象自助餐一樣，因此這種福利形式稱為自助式福利。營(yíng)銷員要什么，保險(xiǎn)公司就發(fā)什么。如公司可以以福利包的形式，提供一攬子福利形式，不同層次的營(yíng)銷員有不同的福利金額，營(yíng)銷員在自身等級(jí)所確定的福利額度內(nèi)選擇其中的一種或幾種福利組成形式。

3、營(yíng)銷員參與福利的設(shè)計(jì)

包廂公司讓營(yíng)銷員參與到自身的福利設(shè)計(jì)中來(lái)，以通信福利為例，營(yíng)銷員可以自由選擇領(lǐng)取通信津貼，自己解決通信問(wèn)題；也可以不領(lǐng)取通信，使用公司的通信，一旦員工在某種程度上擁有對(duì)自己福利形式的發(fā)言權(quán)，則工作滿意度和對(duì)公司的忠誠(chéng)度都會(huì)得到提升。[論-文-網(wǎng)LunWenNet]

（二）建立有效的保險(xiǎn)營(yíng)銷員經(jīng)濟(jì)增加值激勵(lì)體系

經(jīng)濟(jì)增加值（簡(jiǎn)稱EVA）是從稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)提取包括股權(quán)和債務(wù)的所有資金成本后的經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)，是公司業(yè)績(jī)度量的指標(biāo)，衡量了保險(xiǎn)公司創(chuàng)造的股東財(cái)富的多少?；居?jì)算公式是：

EVA=稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)—資本成本

其中，資本成本=資本成本率公司使用的全部資本

資本代表著向投資者籌資或利用盈利留存對(duì)保險(xiǎn)公司追加投資的總和。如果管理者能有效運(yùn)用資產(chǎn)，那么獲取相同稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)所需的資本將減少，而盈余現(xiàn)金就能回報(bào)給投資者用來(lái)投資其他保險(xiǎn)公司。通過(guò)向管理者收取資本成本，可以鼓勵(lì)管理者高效利用資產(chǎn)，為股東和債權(quán)人負(fù)責(zé)。

EVA的獎(jiǎng)金額度是通過(guò)公式每年重新計(jì)算的，根據(jù)EVA的計(jì)算公式，當(dāng)EVA為零時(shí)，保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生的效益剛好等于股東期望回報(bào)；當(dāng)EVA大于零時(shí)，超出零的部分為營(yíng)銷員為股東創(chuàng)造的超出預(yù)先期望的回報(bào)，保險(xiǎn)公司可以將超額的EVA按預(yù)先設(shè)定的比例分配給營(yíng)銷員作為獎(jiǎng)金，則超額愈多，營(yíng)銷員所獲得的獎(jiǎng)金就愈多；營(yíng)銷員的獎(jiǎng)金完全來(lái)自于營(yíng)銷員所創(chuàng)造的價(jià)值，對(duì)股東而言是沒(méi)有成本的。當(dāng)EVA小于零，即保險(xiǎn)公司由于歷史問(wèn)題計(jì)算出來(lái)的EVA為負(fù)值時(shí)，由于營(yíng)銷員的努力，使負(fù)值的絕對(duì)值變小，則營(yíng)銷員也可以根據(jù)二者的差值獲得相應(yīng)獎(jiǎng)勵(lì)。

保險(xiǎn)營(yíng)銷員經(jīng)濟(jì)增加值激勵(lì)體系建立的具體措施有：首先明確每個(gè)保險(xiǎn)營(yíng)銷員所要承擔(dān)的公司資本成本，只有當(dāng)他們明確自己所負(fù)擔(dān)的資本成本時(shí)，才會(huì)知道自己所獲獎(jiǎng)金的基數(shù)。其次，當(dāng)EVA值大于零時(shí)，確定保險(xiǎn)營(yíng)銷員的獎(jiǎng)金比例，營(yíng)銷員的銷售額越大，獎(jiǎng)金比例也越大。

EVA方案中，并不是所有的超額獎(jiǎng)金都一次付給營(yíng)銷員，EVA預(yù)設(shè)了獎(jiǎng)金庫(kù)，用以保存部分超額獎(jiǎng)金，只有在未來(lái)數(shù)年間EVA仍然維持原有水平時(shí)，這些獎(jiǎng)金才付給營(yíng)銷員，如果EVA下降了，滾入下一年度的獎(jiǎng)金就會(huì)被取消，獎(jiǎng)金庫(kù)使?fàn)I銷員承擔(dān)獎(jiǎng)金被取消的風(fēng)險(xiǎn)，能鼓勵(lì)他們做有利于保險(xiǎn)公司長(zhǎng)期發(fā)展的營(yíng)銷策略，并謹(jǐn)慎地權(quán)衡收益與風(fēng)險(xiǎn)，從而有效地避免了營(yíng)銷員的短期行為，保證了業(yè)績(jī)的可持續(xù)性。

（三）健全保險(xiǎn)公司內(nèi)部管理制度

考核體系與保險(xiǎn)公司的管理制度具有相當(dāng)?shù)年P(guān)聯(lián)性，為營(yíng)銷員的行為提供了指導(dǎo)和規(guī)范的一整套準(zhǔn)則。建立有效的考核組織保障，建立考核領(lǐng)導(dǎo)小組和工作小組。并加強(qiáng)考核主體和被考核者的培訓(xùn)闡明考核的目的主要在于幫助營(yíng)銷員提高個(gè)人技能、素質(zhì)，從而改善營(yíng)銷員個(gè)人和公司的整體績(jī)效，而不是為難誰(shuí)，不是人為地制造麻煩，幫助被考核者的排斥心理，或者是對(duì)考核寄予的不切實(shí)際的期望；并把本期內(nèi)的考核指標(biāo)及其權(quán)重公布，明確公司經(jīng)營(yíng)目標(biāo)在考核體系中的體現(xiàn)。

結(jié)束語(yǔ)

保險(xiǎn)公司保營(yíng)銷員工作具有時(shí)間隨意性和自由度大，工作場(chǎng)所流動(dòng)，完全以市場(chǎng)為導(dǎo)向。保險(xiǎn)公司的活力大小，很重要的在于薪酬管理體制是否合理、是否有利于調(diào)動(dòng)營(yíng)銷員的積極性。這是企業(yè)在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中無(wú)法回避、又迫切需要取得突破的重大問(wèn)題。保險(xiǎn)公司只有改革現(xiàn)有的新酬管理體制，做到人盡其才、人盡其用，最終實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)公司最高利潤(rùn)的目標(biāo)。

參考文獻(xiàn)

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篇3

世界杯賽事正酣，董事長(zhǎng)又是他們?nèi)镉卸挝坏那蛎?，自然不?huì)錯(cuò)過(guò)這樣賽事。此等賽事四年才一回，當(dāng)然是全世界球迷共同賞球、論球的大聚會(huì)。作為球迷，董事長(zhǎng)深知這一點(diǎn)，早在世界杯開(kāi)賽前，就和公司高管層商量了一個(gè)方案，在世界杯期間公司實(shí)行彈性工作制，在保證工作及時(shí)、到位完成的前提下，員工們可以根據(jù)賽事時(shí)間選擇上班時(shí)間。此外，他還特地讓公司生活部部長(zhǎng)為公司員工添置了幾臺(tái)大尺寸的等離子電視機(jī)，放在員工宿舍的大廳以便大家集中看球。董事長(zhǎng)這一系列體恤下情的人性化措施，讓公司上下員工群情激昂。畢竟都是社會(huì)化的人，投桃報(bào)李的道理大家都是知道的，因此這期間公司的運(yùn)轉(zhuǎn)并未受到任何影響，工作效率反倒出奇得高，業(yè)績(jī)也高出平時(shí)些許。

但是，董事長(zhǎng)卻沒(méi)有讓自己的工作時(shí)間也彈性起來(lái)，每天照樣和往常一樣的工作。只是在他們一幫圈里人聚會(huì)的周末，他會(huì)比平時(shí)早些來(lái)，以便盡早聊完例行的話題，大家好一起看球。于是，俱樂(lè)部今天比往常早幾個(gè)小時(shí)迎來(lái)了它的客人們。董事長(zhǎng)把他們論道的地點(diǎn)改在了一間有大屏幕電視的小會(huì)議室里，目的嘛不言而喻。老友楊總還特地運(yùn)來(lái)一桶生啤，以便看球時(shí)助興。

人齊全了之后，大家迅速切入正題，今天聊董事會(huì)中的薪酬委員會(huì)。

董事長(zhǎng)：今天時(shí)間比較緊，所以懇請(qǐng)各位仁兄言簡(jiǎn)意賅，我們爭(zhēng)取早些結(jié)束好一塊看球。

楊總：那我就直奔主題了：什么是薪酬委員會(huì)？

什么是薪酬委員會(huì)

陳教授：薪酬委員會(huì)呢，就是董事會(huì)按照股東大會(huì)決議設(shè)立的專門工作機(jī)構(gòu)，主要負(fù)責(zé)制定公司董事及經(jīng)理人員的考核標(biāo)準(zhǔn)并進(jìn)行考核；負(fù)責(zé)制定、審查公司董事及經(jīng)理人員的薪酬政策與方案，對(duì)董事會(huì)負(fù)責(zé)。

監(jiān)管層地在《公司法》和《上市公司治理準(zhǔn)則》中明確規(guī)定了，上市公司應(yīng)該設(shè)立董事會(huì)薪酬委員會(huì)，并根據(jù)公司的具體情況制定符合本公司實(shí)際的實(shí)施細(xì)則。其目的就是為了讓中國(guó)的上市公司建立健全公司董事及高級(jí)管理人員的考核和薪酬管理制度，完善公司治理結(jié)構(gòu)。這是官面上的話，我想就這點(diǎn)再具體說(shuō)一說(shuō)。

雖說(shuō)，公平、符合實(shí)際地定義薪酬是整個(gè)董事會(huì)的責(zé)任，但是讓每一位董事都參與此事顯然不現(xiàn)實(shí)，既提高了公司的管理成本，也有違《公司法》的某些條款。因此，普遍做法就是在董事會(huì)中成立薪酬委員會(huì)。從實(shí)際的運(yùn)作來(lái)看，薪酬委員會(huì)的工作是董事會(huì)最難的工作之一，因?yàn)樗仨氁婪ūＷC薪酬和為公司履行的服務(wù)之間有一個(gè)合理的聯(lián)系。任何和酬勞無(wú)關(guān)的薪酬既是一種浪費(fèi)，也是對(duì)公司的掠奪，會(huì)遭到股東們用腳投票的。

遠(yuǎn)先生：陳兄高見(jiàn)。我想給大家說(shuō)點(diǎn)故事，前些日子我在《華爾街日?qǐng)?bào)》上看到這樣一條新聞：在?？松梨诠?Exxon Mobil Corp．)的年度股東大會(huì)上，股東們對(duì)該公司去年付給現(xiàn)已退休的前董事長(zhǎng)巨額薪酬的不滿終于爆發(fā)了，批評(píng)這家全世界最大的石油業(yè)上市企業(yè)公司治理問(wèn)題的幾項(xiàng)決議獲得了股東們不同尋常的強(qiáng)烈支持。

事后，?？松梨诠芾砣耸恳沧C實(shí)說(shuō)，這是公司歷史上首次出現(xiàn)多數(shù)股東投票支持一項(xiàng)公司希望他們否決的決議的情況。股東們對(duì)公司薪酬委員會(huì)四位董事委員連任董事的支持率僅在在79．4％至82％之間。而去年連任董事獲得的支持率均不低于96％。這顯然是股東對(duì)管理人士薪酬問(wèn)題有意見(jiàn)，表現(xiàn)在了投票上。

由此可以看出股東們對(duì)李?雷蒙德的薪酬感到非常不滿。這個(gè)雷蒙德，曾擔(dān)任?？松梨诘亩麻L(zhǎng)兼CEO,今年1月退休了。他在2005年的薪酬總額是6970萬(wàn)美元，退休時(shí)還另外拿到了一次性支付的9840萬(wàn)美元退休金。這好像是多了些，但這多得有什么標(biāo)準(zhǔn)可循嗎?當(dāng)然有，這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)就是由薪酬委員會(huì)制定的。

陳教授：所以說(shuō)，股東，以及公司的員工們都期待董事和高管層的薪酬和整個(gè)公司的薪酬體系步調(diào)一致。薪酬委員會(huì)的作用就是使薪酬、業(yè)績(jī)獎(jiǎng)金的評(píng)判尺度有更充分的證據(jù)。在股東越來(lái)越會(huì)利用法律來(lái)強(qiáng)化自己權(quán)利的當(dāng)下，它還能幫助董事們不受法律訴訟。

如何籌建薪酬委員會(huì)

董事長(zhǎng)：陳兄、遠(yuǎn)兄說(shuō)的甚是，要說(shuō)這薪酬委員會(huì)還真是重要。那薪酬委員會(huì)是怎么構(gòu)成呢？

遠(yuǎn)先生：薪酬委員會(huì)作為董事會(huì)下屬委員會(huì)之一，它的構(gòu)成狀況和其他兩個(gè)委員會(huì)差不太多。其成員一般由三至七名董事組成，監(jiān)管層強(qiáng)調(diào)，要求獨(dú)立董事占多數(shù)。委員由董事長(zhǎng)、二分之一以上獨(dú)立董事或者全體董事的三分之一提名，并由董事會(huì)選舉產(chǎn)生。其中要設(shè)主任委員(召集人)一名，由獨(dú)立董事委員擔(dān)任，負(fù)責(zé)主持委員會(huì)工作；主任委員在委員內(nèi)選舉，并報(bào)請(qǐng)董事會(huì)批準(zhǔn)產(chǎn)生。薪酬委員會(huì)任期與董事會(huì)任期一致，委員任期屆滿，可以連選連任。期間如有委員不再擔(dān)任公司董事職務(wù)，自動(dòng)失去委員資格，并由委員會(huì)根據(jù)原有規(guī)定補(bǔ)足委員人數(shù)。

當(dāng)然，對(duì)于不合格或有問(wèn)題的薪酬委員會(huì)委員，董事會(huì)也可以通過(guò)投票來(lái)決定是否提前結(jié)束該委員的任期。

陳教授：遠(yuǎn)兄已經(jīng)給我們介紹了薪酬委員會(huì)的構(gòu)成，我再來(lái)說(shuō)說(shuō)它的主要職責(zé)權(quán)限吧。首先，薪酬委員會(huì)要根據(jù)董事及高級(jí)管理人員管理崗位的主要范圍、職責(zé)、重要性以及其他相關(guān)企業(yè)相關(guān)崗位的薪酬水平制定薪酬計(jì)劃或方案。這些計(jì)劃或方案主要包括(但不限于)績(jī)效評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)、程序及主要評(píng)價(jià)體系，獎(jiǎng)勵(lì)和懲罰的主要方案和制度等；比如說(shuō)，薪酬委員會(huì)就可以決定是否采用公司股票作為董事們薪酬的一部分。

遠(yuǎn)先生：這里我唐突插一言。我想提個(gè)觀點(diǎn)，獨(dú)立董事在任時(shí)擁有公司股票是十分重要的。這不僅能讓獨(dú)董們和其他股東一樣對(duì)公司產(chǎn)生興趣進(jìn)而努力工作，對(duì)于公司也有積極意義，這就相當(dāng)于獨(dú)立董事和公司之間產(chǎn)生的是一種信托責(zé)任。如果在不屬于你屋子里爐上的水沸騰了，那就不關(guān)你的事。而一旦你是房間的主人，那就是你的問(wèn)題了。

根據(jù)KORN國(guó)際調(diào)查公司的調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，有93％的受訪者認(rèn)為董事們的薪酬中應(yīng)該包括一部分股票。有53％的公司要求它們的董事會(huì)成員，特別是獨(dú)立董事必須擁有公司股份。在銀行和保險(xiǎn)公司里，這個(gè)數(shù)字分別為66％和65％。

所以，擁有公司相當(dāng)股票的獨(dú)立董事更有可能對(duì)管理層的工作計(jì)劃提出挑戰(zhàn)和質(zhì)疑；反之，這些獨(dú)立董事則表現(xiàn)得更會(huì)像公司的員工。我希望大家了解，股權(quán)計(jì)劃更適用于獨(dú)立董事。

陳教授：薪酬委員會(huì)職責(zé)的第二點(diǎn)是審查公司董事(非獨(dú)立董事)及高級(jí)管理人員履行職責(zé)的情況并對(duì)其進(jìn)行年度績(jī)效考評(píng)，這也是制定公司合理薪酬計(jì)劃的根據(jù)。第三點(diǎn)是，負(fù)責(zé)對(duì)公司薪酬制度執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督。此外，薪酬委員會(huì)還可以負(fù)責(zé)董事會(huì)授權(quán)的其他事宜。

正如董事會(huì)可以終止薪酬委員會(huì)委員的任期一樣，董事會(huì)也有權(quán)否決損害股東利益的薪酬計(jì)劃或方案。而薪酬委員會(huì)提出的公司董事的薪酬計(jì)劃，只有在報(bào)經(jīng)董事會(huì)同意后，提交股東大會(huì)審議通過(guò)后方可實(shí)施；公司經(jīng)理人員的薪酬分配方案也須報(bào)董事會(huì)批準(zhǔn)。

另外，還可以在薪酬委員會(huì)下設(shè)工作組，專門負(fù)責(zé)做好薪酬委員會(huì)決策的前期準(zhǔn)備工作，籌備薪酬委員會(huì)會(huì)議，并提供公司有關(guān)經(jīng)營(yíng)方面的資料及被考評(píng)人員的有關(guān)資料。這些資料包括：1．提供公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)和經(jīng)營(yíng)目標(biāo)完成情況；2．公司高級(jí)管理人員分管工作范圍及主要職責(zé)情況；3．提供董事及高級(jí)管理人員崗位工作業(yè)績(jī)考評(píng)系統(tǒng)中涉及指標(biāo)的完成情況；4提供董事及高級(jí)管理人員的業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力和創(chuàng)利能力的經(jīng)營(yíng)績(jī)效情況；5．提供按公司業(yè)績(jī)擬訂公司薪酬分配規(guī)劃和分配方式的有關(guān)測(cè)算依據(jù)。

工作組還要負(fù)責(zé)執(zhí)行薪酬委員會(huì)對(duì)董事和高級(jí)管理人員有關(guān)考評(píng)程序；1．公司董事和高級(jí)管理人員向董事會(huì)薪酬與考核委員會(huì)作述職和自我評(píng)價(jià)；2．薪酬與考核委員會(huì)按績(jī)效評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)和程序，對(duì)董事及高級(jí)管理人員進(jìn)行績(jī)效評(píng)價(jià)；3．根據(jù)崗位績(jī)效評(píng)價(jià)結(jié)果及薪酬分配政策提出董事及高級(jí)管理人員的報(bào)酬數(shù)額和獎(jiǎng)勵(lì)方式，表決通過(guò)后，報(bào)公司董事會(huì)。

薪酬委員會(huì)如何運(yùn)作

楊總：今天聽(tīng)了兩位老兄的暢談，又收獲不少啊，我還有個(gè)問(wèn)題，這薪酬委員會(huì)如何議事呢？

遠(yuǎn)先生：陳兄歇歇，我來(lái)說(shuō)吧。這薪酬委員會(huì)每年至少召開(kāi)兩次會(huì)議，會(huì)議召開(kāi)前七日要通知全體委員，會(huì)議由主任委員主持，主任委員不能出席時(shí)可委托其他一名委員(需獨(dú)立董事)主持。會(huì)議至少應(yīng)由三分之二以上的委員出席方可舉行，每一名委員有一票的表決權(quán)。會(huì)議做出的決議，必須經(jīng)全體委員的過(guò)半數(shù)通過(guò)。會(huì)議的表決方式可以是舉手表決或投票表決；臨時(shí)會(huì)議則可以采取通訊表決的方式召開(kāi)。

篇4

關(guān)鍵詞:金融危機(jī);金融監(jiān)管體制;混業(yè)監(jiān)管

中圖分類號(hào):F830 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼:A 文章編號(hào):1003-9031(2010)07-0034-04DOI:10.3969/j.issn.1003-9031.2010.07.07

我國(guó)真正意義上的金融監(jiān)管是從1984年中國(guó)人民銀行專門行使中央銀行職能開(kāi)始的,其金融監(jiān)管體制的建設(shè)大體分為兩個(gè)階段:第一階段是1998年以前由中國(guó)人民銀行統(tǒng)一實(shí)施金融監(jiān)管;第二階段是從1998年國(guó)務(wù)院證券委與中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱“證監(jiān)會(huì)”)合并,中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱“保監(jiān)會(huì)”)正式成立,這一系列事件表明證券業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)的監(jiān)管從中國(guó)人民銀行統(tǒng)一監(jiān)管中分離出來(lái),形成了由中國(guó)人民銀行、證監(jiān)會(huì)和保監(jiān)會(huì)三家分業(yè)監(jiān)管的格局。2003年中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱“銀監(jiān)會(huì)”)正式組建,接管了中國(guó)人民銀行的銀行監(jiān)管職能,由此我國(guó)正式確立了分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)監(jiān)管、一行三會(huì)的金融監(jiān)管體制。

一、我國(guó)金融監(jiān)管體制現(xiàn)狀

我國(guó)目前的金融監(jiān)管體制從金融監(jiān)管權(quán)力的分配結(jié)構(gòu)和層次來(lái)看,采取的是一線多頭的“一行三會(huì)”模式(如圖1);從金融監(jiān)管對(duì)象來(lái)看,我國(guó)采取的是典型的機(jī)構(gòu)型監(jiān)管模式,即按金融機(jī)構(gòu)類型設(shè)立監(jiān)管機(jī)構(gòu),不同的監(jiān)管機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)對(duì)不同的金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督;從監(jiān)管主體的數(shù)量來(lái)看,我國(guó)采取的是分業(yè)監(jiān)管模式。

當(dāng)前我國(guó)建立金融監(jiān)管體制對(duì)我國(guó)金融市場(chǎng)健康、穩(wěn)定的發(fā)展起到了巨大的作用。分業(yè)經(jīng)營(yíng)使各類金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)更加專業(yè)化,這樣既便于內(nèi)部管理,又利于貨幣當(dāng)局的外部監(jiān)控,有助于及時(shí)達(dá)到監(jiān)管目標(biāo),提高“機(jī)構(gòu)監(jiān)管”的效率,降低系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。但隨著金融全球化、自由化和金融創(chuàng)新的迅猛發(fā)展,金融業(yè)開(kāi)放加快,金融監(jiān)管環(huán)境發(fā)生了重大變化,我國(guó)現(xiàn)行監(jiān)管體制面臨著多方面的沖擊與挑戰(zhàn)。

1.我國(guó)金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)對(duì)分業(yè)監(jiān)管體制的挑戰(zhàn)

混業(yè)經(jīng)營(yíng)是指在一個(gè)法人主體下,同時(shí)經(jīng)營(yíng)銀行、證券、保險(xiǎn)、信托等多種業(yè)務(wù)。隨著我國(guó)金融體制的不斷深化,金融全球一體化進(jìn)程不斷加快,我國(guó)金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營(yíng)的趨勢(shì)逐漸顯露,銀證合作、銀保合作和證保合作逐步開(kāi)展,各種形式的實(shí)行混業(yè)經(jīng)營(yíng)的金融控股公司,如光大集團(tuán)、中信集團(tuán)、平安集團(tuán)等開(kāi)始嶄露頭角。就我國(guó)目前的情況來(lái)看,由政府層面推動(dòng)的混業(yè)經(jīng)營(yíng)正在穩(wěn)步發(fā)展:2008年1月,銀監(jiān)會(huì)與保監(jiān)會(huì)簽署了《關(guān)于加強(qiáng)銀保深層次合作和跨業(yè)監(jiān)管合作諒解備忘錄》,明確了銀保相互投資試點(diǎn)的條件;2008年末的《財(cái)經(jīng)》年會(huì)上,保監(jiān)會(huì)主席吳定富表示,今后保險(xiǎn)資金將圍繞股市適當(dāng)加大投資力度,保險(xiǎn)資金進(jìn)入股市比例可以達(dá)到15%,目前只有8%,還有7%的提升空間;2009年1月,證監(jiān)會(huì)和銀監(jiān)會(huì)聯(lián)合了《關(guān)于開(kāi)展上市商業(yè)銀行在證券交易所參與債券交易試點(diǎn)有關(guān)問(wèn)題的通知》,明確14家上市銀行經(jīng)核準(zhǔn)后,可以向證券交易所申請(qǐng)從事證券交易?？梢?jiàn),銀保、銀證以及保證之間的混業(yè)經(jīng)營(yíng)已經(jīng)真實(shí)存在。這樣,現(xiàn)行建立在分業(yè)經(jīng)營(yíng)基礎(chǔ)上的分業(yè)監(jiān)管體制將會(huì)產(chǎn)生更多的監(jiān)管真空,有可能出現(xiàn)制度落后于市場(chǎng)的弊病,導(dǎo)致監(jiān)管失靈和低效,進(jìn)而對(duì)我國(guó)金融市場(chǎng)的穩(wěn)定產(chǎn)生更加不利的影響。

2.外資金融機(jī)構(gòu)涌入對(duì)我國(guó)現(xiàn)行金融監(jiān)管體制的挑戰(zhàn)

我國(guó)加入WTO后,開(kāi)始逐步放開(kāi)金融市場(chǎng),隨著金融服務(wù)業(yè)的開(kāi)放,盡管進(jìn)入我國(guó)的外資銀行需根據(jù)我國(guó)的法律規(guī)定強(qiáng)行實(shí)行分業(yè)經(jīng)營(yíng),但是其母行大多實(shí)行的是混業(yè)經(jīng)營(yíng),其先天優(yōu)勢(shì)必將對(duì)我國(guó)分業(yè)經(jīng)營(yíng),分業(yè)監(jiān)管體制提出挑戰(zhàn)。同時(shí),隨著國(guó)際金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)的飛速發(fā)展,新型金融衍生工具的不斷出現(xiàn),我國(guó)傳統(tǒng)的金融監(jiān)管制度、監(jiān)管手段面臨失效的危險(xiǎn),金融業(yè)風(fēng)險(xiǎn)加大。另外,我國(guó)“重進(jìn)輕出”,進(jìn)入金融市場(chǎng)審批最為嚴(yán)格,經(jīng)營(yíng)次之,而缺乏退出機(jī)制,在外資金融機(jī)構(gòu)進(jìn)入的現(xiàn)實(shí)下,監(jiān)管規(guī)則與國(guó)際接軌的要求越來(lái)越迫切,對(duì)于出現(xiàn)嚴(yán)重問(wèn)題的金融機(jī)構(gòu),要該清算的清算,該破產(chǎn)的破產(chǎn),不能政府一味買單,應(yīng)建立退出機(jī)制,逐漸強(qiáng)化金融機(jī)構(gòu)自身的風(fēng)險(xiǎn)控制。

3.現(xiàn)行監(jiān)管體制下的監(jiān)管機(jī)構(gòu)面臨諸多挑戰(zhàn)

我國(guó)現(xiàn)行的分業(yè)監(jiān)管模式是建立在一行三會(huì)分別對(duì)銀行業(yè)、證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)進(jìn)行監(jiān)管的基礎(chǔ)上的,但我國(guó)的中央銀行缺乏獨(dú)立性,“三會(huì)”的事業(yè)單位性質(zhì)給金融監(jiān)管工作帶來(lái)諸多“尷尬”,“一行三會(huì)”缺乏有效的監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制。如銀監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)和證監(jiān)會(huì)三方于2004年6月簽署了《在金融監(jiān)管方面分工合作的備忘錄》,三方在《備忘錄》中明確了分工合作框架和協(xié)調(diào)機(jī)制,但由于缺乏協(xié)調(diào)溝通,重復(fù)監(jiān)管和監(jiān)管真空的現(xiàn)象沒(méi)有得到良好解決,導(dǎo)致監(jiān)管成本增加,監(jiān)管效率降低,金融創(chuàng)新的發(fā)展受到了一定程度的阻礙。這些問(wèn)題直接影響了當(dāng)前“分業(yè)監(jiān)管”的實(shí)效性。另外,我國(guó)相應(yīng)的法律法規(guī)不健全,缺乏對(duì)監(jiān)管機(jī)構(gòu)自身的監(jiān)管。監(jiān)管部門作為政府權(quán)力的壟斷部門,只有對(duì)其權(quán)力進(jìn)行有效制衡,才能保證其對(duì)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行準(zhǔn)確有效的監(jiān)管。

二、我國(guó)金融監(jiān)管體制應(yīng)對(duì)金融危機(jī)的新要求

2009年12月1日,法國(guó)財(cái)政部長(zhǎng)克里斯廷?拉加德稱,歐盟各國(guó)的財(cái)政部長(zhǎng)已經(jīng)就全面整改歐盟金融監(jiān)管體系的問(wèn)題達(dá)成了妥協(xié),將新成立一整套的監(jiān)管機(jī)構(gòu)。①而早在去年三月,美國(guó)財(cái)政部就公布了改革藍(lán)圖(簡(jiǎn)稱“保爾森計(jì)劃”),即“目標(biāo)導(dǎo)向”的監(jiān)管改革方向。這項(xiàng)計(jì)劃也被視為美國(guó)自上世紀(jì)經(jīng)濟(jì)“大蕭條”以來(lái),規(guī)模最大的金融監(jiān)管體制改革計(jì)劃。②2009年6月17日,美國(guó)政府正式公布了20世紀(jì)30年代大蕭條以來(lái)最大規(guī)模的金融監(jiān)管改革方案白皮書,期望以此恢復(fù)公眾投資者對(duì)美國(guó)金融體系的信心。③根據(jù)美國(guó)金融監(jiān)管體制的改革方案并借鑒歐洲主要國(guó)際金融監(jiān)管體制改革的經(jīng)驗(yàn),可發(fā)現(xiàn)我國(guó)金融監(jiān)管體制應(yīng)對(duì)金融危機(jī)的新要求,主要有以下幾點(diǎn)。

1.完善金融混業(yè)經(jīng)營(yíng)及監(jiān)管方面的法律法規(guī),加大金融混業(yè)監(jiān)管的趨勢(shì)

在一定程度上,我國(guó)的金融立法滯后于實(shí)踐的發(fā)展。這需要立法機(jī)關(guān)和監(jiān)管部門共同努力,依據(jù)金融市場(chǎng)開(kāi)放的現(xiàn)狀、外資金融機(jī)構(gòu)的設(shè)立與經(jīng)營(yíng)情況,以及國(guó)際金融監(jiān)管變化趨勢(shì),逐步完善金融法律法規(guī)體系。其中包括:合理確定金融發(fā)展目標(biāo),體現(xiàn)安全與效率并重的立法理念;健全金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)準(zhǔn)入和退出機(jī)制,強(qiáng)化核心業(yè)務(wù)下的混業(yè)經(jīng)營(yíng);建立對(duì)金融控股公司的監(jiān)管法律制度,明確界定金融控股公司與子公司以及子公司之間的法律關(guān)系,構(gòu)筑防火墻以有效控制金融風(fēng)險(xiǎn);充分滿足我國(guó)入世后的要求,完善與WTO規(guī)則及國(guó)際金融監(jiān)管慣例相吻合的金融監(jiān)管法律體系;不斷完善與基本法規(guī)相配套的專業(yè)性法規(guī)及實(shí)施細(xì)則和補(bǔ)充規(guī)定。在立法過(guò)程中,應(yīng)進(jìn)一步加強(qiáng)規(guī)劃性,增強(qiáng)系統(tǒng)性,提高針對(duì)性,強(qiáng)化操作性,切實(shí)提高立法質(zhì)量;應(yīng)明確金融機(jī)構(gòu)通過(guò)控股公司實(shí)現(xiàn)混業(yè)經(jīng)營(yíng)是必然趨勢(shì),并對(duì)要求進(jìn)行混業(yè)經(jīng)營(yíng)的金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行嚴(yán)格的資質(zhì)審批;應(yīng)消除國(guó)家財(cái)政對(duì)大型金融機(jī)構(gòu)的隱性擔(dān)保,建立對(duì)各類主體一視同仁的市場(chǎng)待遇,最后還需要嚴(yán)格執(zhí)法。

2.建立功能性統(tǒng)一監(jiān)管機(jī)構(gòu),逐漸形成統(tǒng)一監(jiān)管體制

所謂的“功能性金融監(jiān)管”,是指依據(jù)金融體系基本功能而設(shè)計(jì)的監(jiān)管,較之傳統(tǒng)的金融監(jiān)管如機(jī)構(gòu)監(jiān)管,它能夠?qū)嵤┛绠a(chǎn)品、跨機(jī)構(gòu)、跨市場(chǎng)的協(xié)調(diào),且更具連續(xù)性和統(tǒng)一性。

金融危機(jī)引發(fā)了各個(gè)監(jiān)管當(dāng)局的反思。2008年3月31日,美國(guó)財(cái)政部公布了《現(xiàn)代化金融監(jiān)管架構(gòu)藍(lán)圖》,其中,最突出的特點(diǎn)是謀求建立一個(gè)統(tǒng)一綜合的、對(duì)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)能保持高度警惕的功能導(dǎo)向型監(jiān)管體系;2009年5月,歐盟委員會(huì)也提出了組建“歐洲系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)”的改革方案,負(fù)責(zé)監(jiān)測(cè)整個(gè)歐盟金融市場(chǎng)上可能出現(xiàn)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。新一輪的金融監(jiān)管改革在發(fā)達(dá)國(guó)家中率先掀起,避免出現(xiàn)監(jiān)管真空地帶、有效監(jiān)管交叉地帶、建立及時(shí)發(fā)現(xiàn)和有效應(yīng)對(duì)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警體系是目前金融監(jiān)管改革的主要方向。2003年政府機(jī)構(gòu)改革以后,我國(guó)形成了“一行三會(huì)”式的監(jiān)管框架。由于時(shí)間較短,這套體制不可能很快磨合到位,而且類似于英美式的協(xié)調(diào)磋商機(jī)制也沒(méi)有真正建立起來(lái)。從我國(guó)現(xiàn)實(shí)出發(fā),政府可以考慮參照美國(guó)聯(lián)邦金融機(jī)構(gòu)檢查委員會(huì)模式,建立固定的金融協(xié)調(diào)委員會(huì)。最后,可以將銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)合并,成立像英國(guó)金融服務(wù)監(jiān)管局那樣的統(tǒng)一監(jiān)管組織。

3.適當(dāng)控制金融產(chǎn)品的過(guò)度衍生化、過(guò)度資產(chǎn)證券化

金融衍生品在規(guī)避市場(chǎng)波動(dòng)、價(jià)格發(fā)現(xiàn)、增加市場(chǎng)流動(dòng)性等方面具有重要作用。但如果金融衍生品被集中發(fā)行或過(guò)度衍生,進(jìn)而引發(fā)出金融市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)時(shí),它又會(huì)演變成為風(fēng)險(xiǎn)“放大器”。此次金融危機(jī)就是最大的佐證,當(dāng)金融業(yè)務(wù)相互交融,金融創(chuàng)新層出不窮,金融衍生品經(jīng)過(guò)多層級(jí)派生,其基礎(chǔ)價(jià)值和產(chǎn)品信息已很難被認(rèn)知,衍生出的金融風(fēng)險(xiǎn)也遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出監(jiān)管的預(yù)料。因此,我國(guó)在發(fā)展金融衍生品市場(chǎng)的過(guò)程中,對(duì)衍生品的派生層次和杠桿率的監(jiān)管尤為重要。金融衍生品交易的杠桿率與市場(chǎng)基礎(chǔ)建設(shè)、參與機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)控制能力以及整個(gè)金融安全網(wǎng)的發(fā)展?fàn)顩r應(yīng)當(dāng)是互相匹配的,金融衍生品管理體系的目標(biāo)應(yīng)定位為“促進(jìn)發(fā)展、控制風(fēng)險(xiǎn)”。

但需要注意的是,我國(guó)金融創(chuàng)新尚處在起步階段,在國(guó)際金融競(jìng)爭(zhēng)日益激烈的環(huán)境下,不能由于擔(dān)心市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)而阻礙金融創(chuàng)新,而是應(yīng)變教訓(xùn)為經(jīng)驗(yàn),對(duì)金融創(chuàng)新的應(yīng)用及推廣作辯證分析,堅(jiān)持發(fā)展具有可控性、適度性和規(guī)范性的創(chuàng)新,通過(guò)加強(qiáng)監(jiān)管,事前規(guī)避風(fēng)險(xiǎn),使監(jiān)管和創(chuàng)新始終保持動(dòng)態(tài)平衡,在相互作用、共同發(fā)展的同時(shí),促進(jìn)金融改革不斷深化。

4.建立完善的公司治理監(jiān)管和金融機(jī)構(gòu)管理層監(jiān)管機(jī)制

現(xiàn)代企業(yè)制度對(duì)企業(yè)自身的要求是自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧,且要充分體現(xiàn)出產(chǎn)權(quán)明晰、權(quán)責(zé)明確、政企分開(kāi)、管理科學(xué)的特征,而實(shí)現(xiàn)現(xiàn)代企業(yè)制度法人治理結(jié)構(gòu)的主要形式是規(guī)范的公司制。只有有效的控股公司法人治理結(jié)構(gòu)和完善的內(nèi)部控制制度得以建立,各種利益主體之間的關(guān)系才能得到較好處理。

促成此次危機(jī)的原因之一便是金融機(jī)構(gòu)管理層經(jīng)營(yíng)行為短期化,它與不合理的激勵(lì)機(jī)制分不開(kāi):一方面,薪酬激勵(lì)機(jī)制與經(jīng)過(guò)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估后的公司業(yè)績(jī)脫鉤;另一方面,薪酬結(jié)構(gòu)和年度分紅形式導(dǎo)致了過(guò)度的短期化行為的發(fā)生,有損股東的長(zhǎng)期利益。對(duì)此,歐美國(guó)家已認(rèn)識(shí)到對(duì)高層管理人員的薪酬體系變革亟待進(jìn)行,以盡快彌補(bǔ)目前薪酬制度中存在的缺陷,獎(jiǎng)勵(lì)真實(shí)的業(yè)績(jī)表現(xiàn),懲罰高風(fēng)險(xiǎn)套利行為。

當(dāng)前金融危機(jī)下的高管限薪問(wèn)題引起了我國(guó)社會(huì)的廣泛關(guān)注,但薪酬激勵(lì)機(jī)制的變革卻被忽略,管理層經(jīng)營(yíng)行為的短期化現(xiàn)象在我國(guó)金融機(jī)構(gòu)中普遍存在。管理層與員工間的薪酬差距需要保持在合理的水平上,但又不能失去薪酬激勵(lì)的作用。管理層的高薪不應(yīng)來(lái)自短期表現(xiàn),而應(yīng)著眼于長(zhǎng)期的業(yè)績(jī)表現(xiàn)。因此,本次金融危機(jī)對(duì)我國(guó)金融機(jī)構(gòu)薪酬制度改革的啟示是機(jī)制的變革,而非簡(jiǎn)單地限薪。

三、后危機(jī)時(shí)代我國(guó)金融監(jiān)管體制的現(xiàn)實(shí)選擇

隨著全球金融一體化進(jìn)程加快,混業(yè)經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)深化。理論界對(duì)我國(guó)政府金融監(jiān)管體制現(xiàn)實(shí)選擇問(wèn)題的爭(zhēng)論也被推上了風(fēng)口浪尖。一些學(xué)者認(rèn)為面對(duì)混業(yè)經(jīng)營(yíng)的國(guó)際化趨勢(shì),我國(guó)應(yīng)當(dāng)積極創(chuàng)造有利條件,實(shí)現(xiàn)由分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)監(jiān)管向統(tǒng)一監(jiān)管模式的過(guò)渡。如:曹紅輝(2006)認(rèn)為隨著我國(guó)金融服務(wù)市場(chǎng)的全面開(kāi)放,國(guó)內(nèi)銀行業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)和證券業(yè)所面臨的競(jìng)爭(zhēng)形勢(shì)相當(dāng)嚴(yán)峻。及時(shí)調(diào)整以往“分業(yè)經(jīng)營(yíng)”的發(fā)展戰(zhàn)略,采取金融功能型監(jiān)管理念,建立統(tǒng)一的監(jiān)管模式已成必然[1]。曹鳳岐(2009)提出,為了提高監(jiān)管效率,可以考慮在必要時(shí)成立國(guó)家金融監(jiān)管委員會(huì)或國(guó)家金融監(jiān)管協(xié)調(diào)委員會(huì)作為監(jiān)管的權(quán)威機(jī)構(gòu),通過(guò)對(duì)金融控股公司的監(jiān)管實(shí)現(xiàn)對(duì)銀行、證券、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的全面監(jiān)管[2]。即將所有金融機(jī)構(gòu)都置于其監(jiān)督之下,實(shí)行功能監(jiān)管,消除監(jiān)管真空,強(qiáng)化協(xié)調(diào)。另一些學(xué)者則認(rèn)為我國(guó)現(xiàn)行的“分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)監(jiān)管”體制是符合我國(guó)國(guó)情的制度安排,分業(yè)經(jīng)營(yíng)在一段時(shí)期內(nèi)仍然是中國(guó)現(xiàn)實(shí)狀況,所以采用分業(yè)監(jiān)管比較合適。如:銀監(jiān)會(huì)主席劉明康認(rèn)為關(guān)于中國(guó)的金融監(jiān)管體系問(wèn)題,現(xiàn)在的確存在成本高、效率低的問(wèn)題,但是中國(guó)的金融不同于其他國(guó)家,監(jiān)管機(jī)構(gòu)不僅管理風(fēng)險(xiǎn),而且要兼顧改革、發(fā)展、開(kāi)放和解決歷史包袱等問(wèn)題,現(xiàn)在分業(yè)監(jiān)管符合初級(jí)階段的狀況。①目前的任務(wù)是加強(qiáng)各監(jiān)管部門的信息溝通和互相協(xié)調(diào)。中國(guó)銀監(jiān)會(huì)副主席王兆星認(rèn)為,中國(guó)目前的金融發(fā)展水平與西方國(guó)家處于不同階段,金融綜合經(jīng)營(yíng)和混業(yè)經(jīng)營(yíng)還處于初步階段,分業(yè)監(jiān)管能夠適應(yīng)目前中國(guó)金融業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r。②

金融監(jiān)管體制是各國(guó)歷史和國(guó)情的產(chǎn)物。確立金融監(jiān)管體制模式的基本原則是:以提高監(jiān)管的效率為前提,在避免過(guò)分的職責(zé)交叉和相互掣肘同時(shí)又要注意權(quán)力的相互制約,避免權(quán)力過(guò)度集中。因此,從我國(guó)現(xiàn)實(shí)出發(fā),政府可以考慮參照美國(guó)以前的“傘形”監(jiān)管模式,建立固定的金融協(xié)調(diào)委員會(huì)。從長(zhǎng)期來(lái)看,最后可以將銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)合并,成立統(tǒng)一的監(jiān)管組織,具體監(jiān)管架構(gòu)如圖2所示。

1.堅(jiān)持多頭監(jiān)管體制

“傘形”監(jiān)管是美國(guó)自1999年《金融服務(wù)現(xiàn)代化法案》頒布后,在改進(jìn)原有分業(yè)監(jiān)管體制的基礎(chǔ)上形成的監(jiān)管體制,這種監(jiān)管體制的最大特點(diǎn)是“雙重多頭”監(jiān)管?！半p重”是指聯(lián)邦和各州均有金融監(jiān)管的權(quán)力;“多頭”是指有多個(gè)部門負(fù)有監(jiān)管職責(zé)[3]。美國(guó)在此次金融危機(jī)前一直采取這種監(jiān)管模式,且其曾是美國(guó)金融業(yè)發(fā)展繁榮的堅(jiān)實(shí)根基。然而,隨著金融的全球化發(fā)展和金融機(jī)構(gòu)混業(yè)經(jīng)營(yíng)的不斷推進(jìn),“雙重多頭”的監(jiān)管體制出現(xiàn)了越來(lái)越多的“縫隙”,并使一些風(fēng)險(xiǎn)極高的金融衍生品成為漏網(wǎng)之魚。金融危機(jī)后美國(guó)的改革藍(lán)圖則順應(yīng)了金融發(fā)展的潮流,逐步實(shí)現(xiàn)從分支機(jī)構(gòu)、分業(yè)監(jiān)管向綜合、統(tǒng)一監(jiān)管的轉(zhuǎn)變,究其原因是美國(guó)全面實(shí)現(xiàn)混業(yè)經(jīng)營(yíng)的事實(shí)與分業(yè)監(jiān)管相悖。但我國(guó)目前分業(yè)經(jīng)營(yíng)仍較為嚴(yán)格,堅(jiān)持多頭監(jiān)管體制仍是我國(guó)現(xiàn)實(shí)選擇。

2.通過(guò)金融監(jiān)管委員會(huì)滲入有效的監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制

我國(guó)可以通過(guò)構(gòu)建金融監(jiān)管委員會(huì),采取聯(lián)席會(huì)議等例會(huì)與臨時(shí)會(huì)議的形式對(duì)金融業(yè)的聯(lián)合監(jiān)管以及專業(yè)領(lǐng)域監(jiān)管的協(xié)調(diào)與通報(bào)工作進(jìn)行討論。其成員構(gòu)成應(yīng)是來(lái)自三家專業(yè)性的監(jiān)管部門,即銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)與保監(jiān)會(huì)。由于我國(guó)商業(yè)銀行體系在金融體系中占據(jù)核心地位,銀行“一業(yè)獨(dú)大”特征顯著,因此該會(huì)議的協(xié)調(diào)人應(yīng)是銀行監(jiān)管部門[4]。

3.通過(guò)金融控股公司體現(xiàn)功能型監(jiān)管

我國(guó)可以構(gòu)建純粹型金融控股公司,采取母子公司組織結(jié)構(gòu),其銀行業(yè)務(wù)、證券業(yè)務(wù)、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)分別由控股公司的各子公司經(jīng)營(yíng),母公司則主要承擔(dān)管理、控制和協(xié)調(diào)的職責(zé)。金融控股公司又按其經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的不同接受金融監(jiān)管委員會(huì)下設(shè)的三大監(jiān)管主體的監(jiān)管,監(jiān)管權(quán)力在業(yè)務(wù)性質(zhì)的基礎(chǔ)上劃分,而不再按從事業(yè)務(wù)活動(dòng)公司的機(jī)構(gòu)性質(zhì)劃分,充分體現(xiàn)機(jī)構(gòu)型監(jiān)管向功能型監(jiān)管的轉(zhuǎn)變。此外,中國(guó)人民銀行與各監(jiān)管職能分開(kāi)后,將主要致力于完善有關(guān)金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行規(guī)則和改進(jìn)金融業(yè)宏觀調(diào)控政策,更好地發(fā)揮中央銀行在宏觀調(diào)控與防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)中的作用,使金融服務(wù)得到進(jìn)一步改善。

參考文獻(xiàn):

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[3]趙渤.中國(guó)金融監(jiān)管[M].北京:社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社,2008:256-291.

[4]李變花.擴(kuò)大開(kāi)放下中國(guó)金融安全與監(jiān)管研究[M].北京:中國(guó)經(jīng)濟(jì)出版社,2009:135-147.

①資料來(lái)源:筆者根據(jù)全球財(cái)經(jīng)中文頻道(.

①資料來(lái)源:韓雪萌.劉明康在銀監(jiān)會(huì)2006年工作會(huì)議上強(qiáng)調(diào)以科學(xué)發(fā)展觀統(tǒng)領(lǐng)監(jiān)管工作全局[N/OL].省略/bencandy.php?fid=60&id=2961.